REGLAMENTO DE INFORMACION

FINANCIERA

Resolución CONASEV N° 103-99-EF/94.10

Manual Para la Preparación de Información
Financiera
 Aprueban Reglamento de Información facilitando una adecuada toma de decisiones de
Financiera y Manual para la Preparación los inversionistas;
de la Información Financiera
Que, a la luz de la globalización de la economía
y la internacionalización de los mercados, es
necesario que la información financiera esté
RESOLUCION CONASEV N° 103-99- preparada de acuerdo a estándares
EF/94.10 internacionales de contabilidad con la finalidad
de facilitar el análisis e interpretación de dicha
información, la cual debe ser veraz, suficiente y
Lima, 24 de noviembre de 1999 oportuna en concordancia con el artículo 10º del
Decreto Legislativo Nº 861, Ley del Mercado de
VISTO: Valores;

El Memorándum N° 176-99-EF/94.50 de 12 de Que, en ese contexto resulta necesario

noviembre de 1999, presentado por la Gerencia actualizar la normativa sobre la preparación y
de Emisores y Empresas, con opinión favorable presentación de información financiera de
de la Gerencia General; acuerdo con las Normas Internacionales de
Contabilidad;
CONSIDERANDO:
Estando a lo dispuesto por el inciso k) del
Que, el artículo 2, incisos d) y k) del Texto Unico artículo 2º del Texto Único Concordado de la
Concordado de la Ley Orgánica de la Comisión Ley Orgánica de la Comisión Nacional
Nacional Supervisora de Empresas y Valores Supervisora de Empresas y Valores y el primer
aprobado por el Decreto Ley N° 26126, párrafo del artículo 30º del Decreto Legislativo
establece entre otros que es función de N° 861, Ley del Mercado de Valores, así como a
CONASEV velar por la transparencia de los lo acordado por el Directorio de esta Institución,
mercados de valores y controlar el cumplimiento reunido en sesión de fecha 15 de noviembre de
de la normatividad contable de las personas 1999;
jurídicas a las que supervisa, reglamentando la
presentación de sus estados financieros; SE RESUELVE:

Que, el artículo 114º de la Ley Nº 26887, Ley Artículo 1°.- Aprobar, como parte integrante de
General de Sociedades, dispone que la junta la presente Resolución, el Reglamento de
general de accionistas debe reunirse cuando Información Financiera (Reglamento) que
menos una vez al año dentro de los tres meses consta de nueve (9) capítulos y cincuenta y dos
siguientes al cierre del ejercicio, para (52) artículos y el Manual para la Preparación
pronunciarse entre otros, sobre la gestión social de la Información Financiera (Manual) que
y los resultados expresados en los estados forma parte del mencionado Reglamento, que
financieros del ejercicio anterior; contiene cinco (05) secciones.

Que, los estados financieros de las personas Artículo 2º.- Las personas jurídicas sujetas al
jurídicas organizadas de acuerdo a la Ley control y supervisión de CONASEV, están
General de Sociedades deben ser preparados y obligadas a preparar su información financiera
presentados de acuerdo con los Principios de ciñéndose al Reglamento y al Manual aprobado
Contabilidad Generalmente Aceptados, según lo por la presente Resolución.
dispuesto en el artículo 223º de la referida Ley,
debiendo entenderse como tales a las Normas Artículo 3º.- Los emisores y las personas
Internacionales de Contabilidad según lo jurídicas inscritas en el Registro Público del
señalado por la Resolución Nº 013-98-EF/93.01 Mercado de Valores (RPMV), así como las
del Consejo Normativo de Contabilidad; Empresas Administradoras de Fondos
Colectivos deberán presentar a CONASEV y, de
Que, los estados financieros preparados de ser el caso, en la misma oportunidad, a las
acuerdo a reglas uniformes, sirven de base para entidades responsables de la conducción de los
analizar e informar adecuadamente la situación mecanismos centralizados de negociación, su
financiera y los resultados de la empresa, información financiera individual auditada anual
al día siguiente de haber sido aprobada por el
órgano correspondiente, siendo el plazo límite información es considerada hecho de
de presentación el 15 de abril de cada año. En importancia.
el caso de emisores, la presentación de dicha
información es considerada hecho de El plazo límite de presentación de los estados
importancia. financieros intermedios individuales e
intermedios consolidado es de 15 y 30 días
Artículo 4º.- Las personas jurídicas inscritas en calendario, respectivamente, siguientes a las
el Registro de Personas Jurídicas (RPJ), fechas de cierre señaladas en el artículo
deberán presentar su información financiera precedente.
individual anual hasta el 15 de abril de cada
año. Artículo 8º.- Los estados financieros de períodos
intermedios individuales e intermedios
Artículo 5º.- La matriz de empresas está consolidados, deberán estar refrendados por
obligada a preparar información financiera contador público colegiado y el representante
consolidada auditada anual cuando ésta o la (s) legal de la empresa, con clara identificación de
subsidiaria(s) se encuentre(n) inscrita(s) en el sus nombres y número de matrícula del primero
RPMV, debiendo presentarla a CONASEV y, de de los nombrados.
ser el caso, en la misma oportunidad, a las
entidades responsables de la conducción de los Artículo 9º.- Adicionalmente a la información
mecanismos centralizados de negociación, al financiera señalada en los artículos 3º, 5º y 6º
día siguiente de haber sido aprobada por el de la presente Resolución, los emisores cuyos
órgano correspondiente, siendo el plazo límite valores se encuentren inscritos en el RPMV y se
de presentación el 15 de mayo de cada año. En negocien en un mercado organizado extranjero,
el caso de emisores, la presentación de dicha deberán presentar en los plazos establecidos
información es considerada hecho de por la presente Resolución, a CONASEV y, de
importancia. ser el caso, en la misma oportunidad, a las
entidades responsables de la conducción de los
Artículo 6º.– Los emisores y las personas mecanismos centralizados de negociación
jurídicas inscritas en el RPMV, así como las correspondiente, la información financiera que
Empresas Administradoras de Fondos presenta en el mercado organizado extranjero.
Colectivos, están obligadas a preparar los CONASEV podrá exceptuar de aplicar los
estados financieros de períodos intermedios plazos límites establecidos en la presente
individuales e intermedios consolidados, cuando Resolución a petición fundamentada de parte.
corresponda, cerrados al 31 de marzo, 30 de
junio, 30 de setiembre y 31 de diciembre, siendo Los emisores deberán comunicar como hecho
considerado este último como de carácter de importancia las obligaciones y los plazos de
preliminar. presentación exigidos por el mercado
organizado extranjero.
Adicionalmente, los emisores deberán preparar
y presentar el Informe de Gerencia a que se Esta disposición no alcanza a los emisores
refiere el Capítulo VIII del Reglamento, de cuyos valores han sido inscritos a solicitud de
acuerdo a las pautas señaladas en la Sección una Sociedad Agente de Bolsa, de acuerdo con
Tercera del Manual, aprobado por la presente lo dispuesto en la Resolución CONASEV Nº
Resolución, conjuntamente con los estados 125-98-EF/94.10.
financieros intermedios individuales.
Artículo 10º.- Deléguese en la Gerencia General
Artículo 7º.- Los emisores y las personas de CONASEV la facultad de realizar las
jurídicas inscritas en el RPMV, así como las modificaciones correspondientes al Manual a
Empresas Administradoras de Fondos que hace referencia el artículo 1° de la presente
Colectivos, deberán presentar los estados Resolución.
financieros intermedios individuales e
intermedios consolidados, cuando corresponda, Artículo 11º.- El Reglamento y el Manual,
a CONASEV y, de ser el caso, en la misma aprobados mediante la presente Resolución,
oportunidad, a las entidades responsables de la serán de aplicación a partir de la presentación
conducción de los mecanismos centralizados de de la información financiera de períodos
negociación, al día siguiente de haber sido intermedios y anual correspondiente al ejercicio
aprobados por el órgano correspondiente. En el 2000.
caso de emisores, la presentación de dicha
Artículo 12º.- La presente Resolución entrará en las fechas de cierre señaladas en el artículo 6º
vigencia el 01 de enero del 2000. de la presente Resolución.

DISPOSICIONES COMPLEMENTARIAS Tercera.- Las empresas inscritas en el RPJ

presentarán su información financiera anual por
Disposiciones Finales el ejercicio 2000, hasta el 30 de abril del 2001.

Primera.- Las personas jurídicas que soliciten su Cuarta.- Los emisores a que se refiere el
inscripción en el RPMV, deberán presentar sus artículo 9º de la presente Resolución, deberán
estados financieros de acuerdo a las normas comunicar el hecho de importancia señalado en
establecidas en el Reglamento y Manual el mencionado artículo, el 03 de enero del año
aprobados por la presente Resolución. 2000

Segunda.- Toda referencia al Reglamento para Disposición Derogatoria

la Preparación de la Información Financiera
aprobado por Resolución CONASEV Nº 182-92- Única.- A partir de la entrada en vigencia del
EF/94.10 y al Reglamento para la Información presente Reglamento quedan derogadas las
Financiera Auditada aprobado por Resolución siguientes normas:
CONASEV Nº 014-82-EFC/94.10, se entenderá
efectuada al Reglamento aprobado por la Resolución CONASEV Nº 182-92-EF/94.10, que
presente Resolución. aprueba el Reglamento para la Preparación de
Información Financiera.
Asimismo, precisase que los plazos y períodos
para la preparación y presentación de la Resolución CONASEV Nº 014-82-EFC/94.10
información financiera a que haga referencia que aprueba el Reglamento para la Información
toda normativa emitida por CONASEV, se Financiera auditada.
sujetarán a lo establecido por la presente
Resolución. Resolución CONASEV Nº 348-93-EF/94.10.0

Disposiciones Transitorias Resolución CONASEV Nº 270-92-EF/94.10.0

Primera.- Las personas jurídicas sujetas al Asimismo, entiéndase derogada toda referencia
control y supervisión de CONASEV, pueden contenida en el Reglamento para la Preparación
preparar y presentar su información financiera y Presentación de Memorias Anuales y
anual correspondiente al ejercicio 1999, de Reportes Trimestrales aprobado mediante
acuerdo al Reglamento aprobado por la Resolución CONASEV Nº 141-98-EF/94.10, así
presente Resolución. como en el Manual para la preparación de
Memorias Anuales, Reportes Trimestrales u
Segunda.- Los plazos límites para la otros documentos informativos aprobado
presentación de la información financiera mediante Resolución Gerencia General Nº 211-
auditada anual y de períodos intermedios 98-EF/94.11, sobre la elaboración y
correspondientes al ejercicio 2000 de las presentación del Reporte Trimestral, hoy
personas jurídicas sujetas al control y Informe de Gerencia.
supervisión de CONASEV, serán los siguientes:
Información financiera individual auditada anual, Regístrese, comuníquese y publíquese
el 30 de abril del 2001.
Enrique Díaz Ortega
Información financiera consolidada auditada
anual, el 30 de mayo del 2001. Presidente

Estados financieros de períodos intermedios Comisión Nacional Supervisora de Empresas y

individual y de ser el caso el Informe de Valores
Gerencia, 30 días calendario siguientes a las
fechas de cierre señaladas en el artículo 6º de NOTA: El Manual para la Preparación de la
la presente Resolución. Información Financiera que se aprueba
mediante la presente resolución está disponible
Estados financieros de períodos intermedios en la página web (www.conasevnet.gob.pe) y en
consolidados, 45 días calendario siguientes a
las oficinas de CONASEV, Av. Santa Cruz Nº técnicos emitidos por la profesión contable en el
315- Miraflores. Perú.

En aquellas circunstancias que determinados

Reglamento de Información Financiera procedimientos operativos contables no estén
específicamente normados en alguna de las
Generalidades NIC, deberá aplicarse los criterios expuestos en
el marco conceptual de dichas normas,
Artículo 1º.- Finalidad y Alcances pudiéndose apoyar en procedimientos similares
o específicos considerados en los Principios de
El presente Reglamento contiene las normas Contabilidad aplicados en los Estados Unidos
que deben observar las empresas en la de Norteamérica.
preparación y presentación de la información
financiera, con el objeto de que dicha El presente Reglamento no sustituye a la
información reúna las cualidades mínimas de doctrina contable y su aplicación debe ser
conformidad con los Principios de Contabilidad comprendida en el contexto integral de las NIC y
Generalmente Aceptados. su marco conceptual.

El Reglamento comprende el marco conceptual Artículo 3º.- Objetivos de los Estados

y las normas para la presentación y preparación Financieros
de los estados financieros, el Informe de
Gerencia y las disposiciones aplicables a los Los estados financieros tienen,
estados financieros auditados. fundamentalmente, los siguientes objetivos:

Es parte integrante del presente Reglamento, el Presentar razonablemente información sobre la

Manual para la Preparación de los Estados situación financiera, los resultados de las
Financieros (Manual) el cual describe en forma operaciones y los flujos de efectivo de una
didáctica el contenido de las cuentas y/o empresa;
partidas de los estados financieros, las
revelaciones que deben considerar en la Apoyar a la gerencia en la planeación,
elaboración de las notas, la forma de elaborar el organización, dirección y control de los
Informe de Gerencia, así como aquellos negocios;
aspectos que deben ser considerados en la
información financiera auditada, incluyendo Servir de base para tomar decisiones sobre
finalmente los modelos de presentación de inversiones y financiamiento;
información financiera y un glosario de términos.
Representar una herramienta para evaluar la
Capitulo I gestión de la gerencia y la capacidad de la
empresa para generar efectivo y equivalentes
Marco Conceptual para la Preparación de de efectivo;
Estados Financieros
Permitir el control sobre las operaciones que
Artículo 2º.- Principios de Contabilidad realiza la empresa;
Generalmente Aceptados
Ser una base para guiar la política de la
Los estados financieros deben ser preparados y gerencia y de los accionistas en materia
presentados de acuerdo con los Principios de societaria.
Contabilidad Generalmente Aceptados, normas
contables establecidas por los Organos de Artículo 4º.- Cualidades de los Estados
Supervisión y Control y las normas del presente Financieros
Reglamento. Son cualidades de los estados financieros, las
siguientes:
Los Principios de Contabilidad Generalmente
Aceptados están contenidos en las Normas Comprensibilidad, debiendo ser la información
Internacionales de Contabilidad (NIC) clara y entendible por usuarios con
oficializadas y vigentes en el Perú y conocimiento razonable sobre negocios y
comprenden también los pronunciamientos actividades económicas;
Relevancia, con información útil, oportuna y de Los estados financieros deben prepararse
fácil acceso en el proceso de toma de asumiendo que la empresa o ente económico
decisiones de los usuarios que no estén en continuará funcionando normalmente en el
posición de obtener información a la medida de futuro, salvo que la gerencia tenga el propósito
sus necesidades. La información es relevante de liquidarla o de suspender sus operaciones. Si
cuando influye en las decisiones económicas de los estados financieros no se han preparado
los usuarios al asistirlos en la evaluación de sobre la base de que una empresa es un
eventos presentes, pasados o futuros o negocio en marcha, este hecho debe revelarse
confirmando o corrigiendo sus evaluaciones junto con las bases utilizadas para prepararlos.
pasadas; Asimismo, si hubiera incertidumbre en cuanto a
la continuidad de la empresa, ello debe
Confiabilidad, para lo cual la información debe revelarse con los planes de acción de ser el
ser: caso.

Fidedigna, que represente de modo razonable Para evaluar la continuidad de una empresa
los resultados y la situación financiera de la debe tenerse en cuenta aspectos que se
empresa, siendo posible su comprobación señalan a continuación, sin limitarse a ellos:
mediante demostraciones que la acreditan y
confirman. Tendencias negativas; como pérdidas
recurrentes, deficiencias de capital de trabajo,
Presentada reflejando la sustancia y realidad flujos de efectivo negativos, entre otros;
económica de las transacciones y otros eventos
económicos independientemente de su forma Señales de posibles dificultades financieras;
legal. como incumplimiento de obligaciones,
problemas de acceso al crédito,
Neutral u objetiva, es decir libre de error refinanciaciones, venta de activos importantes;
significativo, parcialidad por subordinación a y,
condiciones particulares de la empresa.
Otras situaciones internas o externas; tales
Prudente, es decir, cuando exista incertidumbre como restricciones jurídicas a la posibilidad de
para estimar los efectos de ciertos eventos y operar, huelgas prolongadas o frecuentes,
circunstancias, debe optarse por la alternativa catástrofes naturales, cambios tecnológicos, y
que tenga menos probabilidades de sobrestimar otro que resulte pertinente.
los activos y los ingresos, y de subestimar los
pasivos y los gastos. b. Base Contable del Devengado

Completa, debiendo informar todo aquello que Las transacciones y otros eventos se reconocen
es significativo y necesario para comprender, contablemente cuando ocurren
evaluar e interpretar correctamente la situación independientemente de que hayan sido o no
financiera de la empresa, los cambios que ésta cobrados o pagados, y se incluyen en los
hubiere experimentado, los resultados de las resultados económicos que corresponden al
operaciones y la capacidad para generar flujos período en que se informa, excepto por la
de efectivo. información sobre sus flujos de efectivo.

Comparabilidad, la información de una empresa Se entiende que una transacción y otros

es comparable a través del tiempo, lo cual se eventos han ocurrido cuando:
logra a través de la preparación de los estados
financieros sobre bases uniformes. Se han realizado transacciones con terceros;
Han tenido lugar transformaciones internas que
Artículo 5º.- Base de las Normas Contables modifican la estructura de los recursos;

En la preparación y presentación de los estados Han ocurrido eventos económicos externos que
financieros se reconocen, entre las principales afecten a la empresa o a la estructura de sus
bases de las NIC, las siguientes: recursos, cuyo efecto puede cuantificarse
razonablemente.
a Empresa en Marcha
Artículo 6º.- Políticas Contables
Las políticas contables comprenden los Las partidas de ingresos y gastos deben
principios, bases, convenciones, reglas y compensarse sólo cuando una NIC así lo
prácticas específicas adoptados por una requiera o lo permita, o cuando las ganancias,
empresa para la preparación y presentación de pérdidas y gastos relacionados que provengan
sus estados financieros. de transacciones y otros eventos similares no
sean significativos. Estos importes deben
En la preparación y presentación de los estados agruparse conforme a su importancia relativa.
financieros se reconocen entre las políticas
contables fundamentales las siguientes: Artículo 7º.- Valuación o Medición

Uniformidad en la Presentación Los recursos así como los hechos económicos

que los afecten deben ser apropiadamente
Las políticas contables utilizadas para preparar cuantificados de acuerdo a su naturaleza,
y presentar los estados financieros deben ser características y efectos producidos aplicando
aplicadas de manera uniforme de un ejercicio a los métodos reconocidos en términos de la
otro, salvo que el cambio en dichas políticas unidad de medida.
contables resulte de una variación significativa
en la naturaleza de las operaciones de la Con sujeción a las NIC, son criterios de
empresa; o una revisión de la presentación de medición los que se señalan a continuación:
sus estados financieros demuestre que dará
lugar a una presentación más apropiada de los Costo histórico, es el que representa el importe
mismos; o que el cambio sea requerido por una original obtenido en efectivo o equivalente de
NIC, en cuyo caso se debe revelar por medio de efectivo, en el momento de realización de un
una nota aclaratoria el efecto en los estados hecho económico y financiero. Con arreglo a lo
financieros. establecido en el Perú, el reconocimiento de los
cambios en el nivel general de los precios en los
Importancia relativa y Agrupación estados financieros se expresa a través del
modelo contable del costo histórico ajustado por
Las transacciones y otros eventos deben efecto de inflación.
revelarse considerando su importancia relativa
en los estados financieros. Se consideran Costo Corriente, es el que representa el importe
importantes cuando, debido a su naturaleza o en efectivo o equivalente de efectivo, en que se
cuantía, su conocimiento o desconocimiento, incurriría para reponer un activo, por compra o
puede alterar significativamente las decisiones producción y el valor por el que se liquidaría una
económicas de los usuarios de la información. obligación similar o de las mismas
características, en el momento actual.
Para decidir si una partida o conjunto de
partidas es importante, debe evaluarse Valor de realización, es el valor recuperable de
conjuntamente su naturaleza y magnitud. los activos, en el curso normal de las
Dependiendo de las circunstancias, el factor operaciones, que representa el importe en
determinante puede ser la naturaleza o la efectivo o equivalente de efectivo, en que se
magnitud de la partida con relación a cada uno espera sea convertido un activo o liquidado un
de los estados financieros. pasivo, en el curso normal de los negocios.

Para efectos de presentación, los importes de Valor presente o actual, es el que representa el
partidas que no sean significativos deben importe actual de las entradas o salidas netas
agruparse con otros de naturaleza o función de efectivo, o equivalente de efectivo, que
similar, no siendo necesario presentarlos generaría un activo o un pasivo, una vez
separadamente. efectuado el descuento de su valor futuro a la
tasa pactada o a la tasa relevante para la
Compensación operación según los criterios establecidos en las
NIC.
Las partidas de activo y pasivo no deben
compensarse entre sí a menos que exista un Artículo 8º.- Estados Financieros
derecho legal de compensación y se intente Comparativos
presentar una base neta o realizar el activo y
pasivo simultáneamente y cuando así lo Los estados financieros deben prepararse y
requieran o permitan las NIC. presentarse comparados con el período
anterior, de manera que se aprecien los Balance General;
cambios experimentados por la empresa; igual
exigencia es aplicable a la información Estado de Ganancias y Pérdidas;
descriptiva y narrativa, cuando estas últimas
sean relevantes para una adecuada Estado de Cambios en el Patrimonio Neto; y,
interpretación de los estados financieros del
período corriente. Estado de Flujos de Efectivo.

La medición y revelación de los efectos Los estados financieros básicos deben

financieros de transacciones y otros eventos, presentarse conjuntamente con las aclaraciones
deben ser registradas de una manera o explicaciones pertinentes, denominadas Notas
consistente en toda la empresa y a través del a los Estados Financieros cuya preparación
tiempo. debe efectuarse de acuerdo a lo señalado en el
Capítulo VII del presente Reglamento y de
Cuando en el período corriente se modifique la acuerdo a las pautas establecidas en la Sección
presentación o clasificación de partidas, debe Segunda del Manual..
reclasificarse la información correspondiente de
los estados financieros del período anterior, a fin Artículo 11º.- Clases de Estados Financieros
de permitir la comparación de la información,
revelándose necesariamente la naturaleza de la Teniendo en cuenta los objetivos específicos
reclasificación, el motivo y sus efectos que los originan, los estados financieros se
correspondientes. Si no fuera posible reclasificar clasifican en estados financieros de propósito
las partidas comparativas del período anterior, general y de propósito especial.
debe revelarse el motivo de ello y la naturaleza
de los cambios que se habrían producido si se Artículo 12º.- Estados Financieros de
hubiera efectuado la reclasificación. Propósito General

Artículo 9º.- Período de Información Los estados financieros de propósito general

son aquellos que se preparan al cierre de un
La empresa debe preparar estados financieros período y están constituidos por los estados
de propósito general al 31 de diciembre de cada financieros consolidados y los estados
año. Cuando, en circunstancias excepcionales, financieros intermedios y anuales.
la fecha del balance general de la empresa
cambia y los demás estados financieros anuales Artículo 13º- Estados Financieros
se presentan por un período menor de un año, Consolidados
la empresa debe revelar, además del período
cubierto por los estados financieros, la razón por Los estados financieros consolidados son los
la que el período es distinto al de un (1) año y la estados financieros básicos que presentan la
aclaración de que los importes comparativos situación financiera, los resultados de las
respecto al estado de ganancias y pérdidas, operaciones, los cambios en el patrimonio neto
estado de cambios en el patrimonio neto, estado y los flujos de efectivo, de una matriz y sus
de flujos de efectivo, y a las notas relacionadas, subsidiarias, como si fuesen los de una sola
no son comparables. empresa.

Capitulo II La matriz es aquella empresa que ejerce el

control sobre otras empresas, que tienen la
Los Estados Financieros calidad de subsidiarias. Se entiende que existe
control cuando la matriz posee directa o
Artículo 10º.- Estados Financieros Básicos indirectamente a través de subsidiarias, más del
50 % de los derechos de voto de una empresa a
Los estados financieros básicos son el medio menos que, en circunstancias excepcionales, se
principal para suministrar información de la pueda demostrar claramente que dicha
empresa y se preparan a partir de los saldos de propiedad no constituye control. La participación
los registros contables de la empresa a una accionaria del 50% o menos puede implicar
fecha determinada. La clasificación y el control, si se tiene el poder en cualquiera de las
resumen de los datos contables debidamente siguientes formas:
estructurados constituyen los estados
financieros y éstos son:
Poder sobre más del 50% de los derechos de Artículo 15º- Estados Financieros de
voto en virtud de un contrato o acuerdo con Propósito Especial
otros accionistas contratos de usufructo, prenda,
fideicomiso o similares; Los estados financieros de propósito especial
son aquellos que se preparan con el objeto de
Poder derivado de estatutos, contratos o cumplir con requerimientos específicos. Se
acuerdo de accionistas, para gobernar las consideran dentro de esta clase, a los estados
políticas financieras y operacionales de la financieros extraordinarios y los de liquidación.
empresa;
Artículo 16º- Estados Financieros
Poder para designar o remover a la mayoría de Extraordinarios
los miembros del Directorio o del órgano
equivalente; Son estados financieros extraordinarios los que
se preparan a una determinada fecha y sirven
Poder para controlar o ejercer la mayoría de los para realizar ciertas actividades, como los que
votos en las sesiones del Directorio o del órgano deben elaborarse con ocasión de la decisión de
de equivalente de decisión. transformación, fusión o escisión, la venta de
una empresa y otros que se determinen.
Una subsidiaria debe ser excluida de la
consolidación cuando el control tiene la Se consideran como estados financieros
intención de ser temporal, porque dicho control extraordinarios aquellos que se preparan y
es adquirido y retenido exclusivamente con la presentan con ocasión de la realización de una
finalidad de su posterior transferencia en un oferta pública de valores, los mismos que no
futuro cercano, o la subsidiaria opera bajo podrán tener una antigüedad mayor a dos (2)
severas restricciones a largo plazo, que impidan meses a la fecha de presentación de la
significativamente su capacidad de transferir documentación respectiva a CONASEV.
fondos a la casa matriz. Tales subsidiarias
deben ser contabilizadas como si fuesen Artículo 17º- Estados Financieros de
inversiones, de acuerdo con la NIC 25. Liquidación

La consolidación debe efectuarse sobre la base Son estados financieros de liquidación los que
de estados financieros a una misma fecha. Si deben preparar y presentar una empresa cuya
ello no fuera posible, se podrán utilizar estados disolución se ha acordado, con la finalidad de
a diferentes fechas de cierre con una informar sobre el grado de avance del proceso
antigüedad no mayor de tres meses. En esos de recuperación del valor de sus activos y de
casos deberán hacerse los ajustes necesarios a cancelación de sus pasivos.
los estados financieros de la subsidiaria para
reflejar los efectos de transacciones Artículo 18º.- Identificación de los Estados
significativas y otros eventos que ocurran entre Financieros
esas fechas y la fecha de los estados
financieros de la matriz. Los estados financieros deben ser claramente
identificados y distinguidos de cualquier otro tipo
Artículo 14º.- Estados Financieros de de información incluida en un mismo
Períodos Intermedios y Anuales documento. Cada componente de los estados
financieros debe ser claramente identificado y
Los estados financieros de períodos intermedios debe exponerse de manera destacada, las
comprenden los estados financieros básicos y veces que fuera necesario, los siguientes datos:
notas explicativas completas o seleccionadas,
que se preparan durante el transcurso de un Nombre de la empresa, razón o denominación
período menor a un año, debiéndose observar social;
las políticas contables aplicables en la
elaboración de los estados financieros al cierre Si los estados financieros corresponden a una
del ejercicio. empresa o a un grupo de empresas;

Los estados financieros de períodos anuales La fecha del balance general y el período
son los que se refiere el Artículo 9 del presente cubierto por los otros estados financieros;
Reglamento.
Moneda en que están expresados los estados El pasivo son las obligaciones presentes como
financieros; prescindiéndose de las fracciones resultado de hechos pasados, previéndose que
en las cifras empleadas su liquidación produzca para la empresa una
salida de recursos.
Artículo 19º.- Unidad de Medida
Artículo 24º.- Patrimonio Neto
Los estados financieros agrupan y comparan
todos sus componentes heterogéneos a una El patrimonio neto está constituido por las
misma unidad de medida, que es el signo partidas que representan recursos aportados
monetario de curso legal, con excepción de por los socios o accionistas, los excedentes
aquellas empresas que se encuentren generados por las operaciones que realiza la
expresamente autorizadas para informar en empresa y otras partidas que señalen las
moneda extranjera. disposiciones legales, estatutarias y
contractuales, debiéndose indicar claramente el
Artículo 20º.- Denominación de Títulos y total de esta cuenta.
Cuentas
Capitulo IV
Se debe adoptar las denominaciones de títulos
y cuentas que prescribe el Manual, salvo lo Estado de Ganancias y Pérdidas
establecido por los Organos de Supervisión y
Control respectivos o que por la naturaleza de Artículo 25º.- Preparación
sus actividades y transacciones requieran el
empleo de denominaciones distintas para un El Estado de Ganancias y Pérdidas comprende
mejor entendimiento de la situación financiera las cuentas de ingresos, costos y gastos,
de la empresa, en cuyo caso se debe revelar en presentados según el método de función de
notas. gasto. En su formulación se debe observar lo
siguiente:

Capitulo III Debe incluirse todas las partidas que

representen ingresos o ganancias y gastos o
Balance General pérdidas originados durante el período.
Artículo 21º.- Preparación
Sólo debe incluirse las partidas que afecten la
El Balance General de las empresas comprende determinación de los resultados netos;
las cuentas del activo, pasivo y patrimonio neto.
Las cuentas del activo deben ser presentadas Para la preparación del Estado de Ganancias y
en orden decreciente de liquidez y las del pasivo Pérdidas, debe tenerse en cuenta lo dispuesto
según la exigibilidad de pago decreciente, en el Capítulo II de la Sección Primera del
reconocidas en forma tal que presenten Manual, en lo que sea aplicable.
razonablemente la situación financiera de la
empresa a una fecha dada. Artículo 26º - Ingresos

Para la preparación del Balance General debe Los ingresos representan entrada de recursos
tenerse en cuenta lo dispuesto en el Capítulo I en forma de incrementos del activo o
de la Sección Primera del Manual, en lo que sea disminuciones del pasivo o una combinación de
aplicable. ambos, que generan incrementos en el
patrimonio neto, devengados por la venta de
Artículo 22º.- Activo bienes, por la prestación de servicios o por la
ejecución de otras actividades realizadas
El activo son los recursos controlados por la durante el período, que no provienen de los
empresa, como resultado de transacciones y aportes de capital.
otros eventos pasados, de cuya utilización se
espera que fluyan beneficios económicos a la Artículo 27º.- Gastos
empresa.
Los gastos representan flujos de salida de
Artículo 23º.- Pasivo recursos en forma de disminuciones del activo o
incrementos del pasivo o una combinación de
ambos, que generan disminuciones del
patrimonio neto, producto del desarrollo de Las actividades de inversión incluyen el
actividades como administración, otorgamiento y cobro de préstamos, la
comercialización, investigación, financiación y adquisición o venta de instrumentos de deuda o
otros realizadas durante el período, que no accionarios y la disposición que pueda darse a
provienen de los retiros de capital o de instrumentos de inversión, inmuebles,
utilidades. maquinaria y equipo y otros activos productivos
que son utilizados por la empresa en la
Capítulo V producción de bienes y servicios.

Estado de Cambios en el Patrimonio Neto Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo

de las actividades de financiamiento.
Artículo 28º.- Preparación
Las actividades de financiamiento incluyen la
El Estado de Cambios en el Patrimonio Neto de obtención de recursos de los accionistas o de
las empresas muestra las variaciones ocurridas terceros y el retorno de los beneficios
en las distintas cuentas patrimoniales, como el producidos por los mismos, así como el
capital, capital adicional, acciones de inversión, reembolso de los montos prestados, o la
excedente de revaluación, reservas y resultados cancelación de obligaciones, obtención y pago
acumulados durante un período determinado. de otros recursos de los acreedores y crédito a
largo plazo.
Para la preparación del Estado de Cambios en
el Patrimonio Neto debe tenerse en cuenta lo Para la preparación del Estado de Flujo de
dispuesto en el Capítulo III de la Sección Efectivo debe tenerse en cuenta lo dispuesto en
Primera del Manual, en lo que sea aplicable. el Capítulo IV de la Sección Primera del Manual,
en lo que sea aplicable.
Capitulo VI
Artículo 30º.- Métodos de Presentación del
Estado de Flujos de Efectivo Estado de Flujos de Efectivo

Artículo 29º.- Preparación El estado de flujos de efectivo debe informar el

efectivo generado y aplicado en las actividades
El Estado de Flujos de Efectivo muestra el de operación, inversión y financiamiento, así
efecto de los cambios de efectivo y equivalentes como el resultado neto de esos flujos sobre el
de efectivo en un período determinado, efectivo y sus equivalentes durante el período.
generado y utilizado en las actividades de
operación, inversión y financiamiento. Para efectos de la presentación de las
actividades de operación en el estado de flujos
El Estado de Flujos de Efectivo debe mostrar de efectivo son de aplicación el método directo y
separadamente lo siguiente: el método indirecto, los cuales se describen en
el Capítulo IV de la Sección Primera del Manual.
Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo
de las actividades de operación. Capitulo VII

Las actividades de operación se derivan Notas a los Estados Financieros

fundamentalmente de las principales actividades
productoras de ingresos y distribución de bienes Artículo 31º.- Definición
o servicios de la empresa.
Las notas son aclaraciones o explicaciones de
Los flujos de efectivo de esta actividad son hechos o situaciones, cuantificables o no, que
generalmente consecuencia de las forman parte integrante de todos y cada uno de
transacciones y otros eventos en efectivo que los estados financieros, los cuales deben leerse
entran en la determinación de la utilidad conjuntamente con ellas para una correcta
(pérdida) neta del ejercicio. interpretación.

Los flujos de efectivo y equivalentes de efectivo Las notas incluyen descripciones narrativas o
de las actividades de inversión. análisis detallados de los importes mostrados en
los estados financieros, cuya revelación es
requerida o recomendada por las NIC y las
normas de este Reglamento, pero sin limitarse a Los emisores cuyos valores se negocien
ellas, con la finalidad de alcanzar una simultáneamente en el mercado local y en
presentación razonable. Las notas no mercados organizados extranjeros, deben
constituyen un sustituto del adecuado revelar en la información financiera que
tratamiento contable en los estados financieros. presenten, las diferencias existentes entre los
principios de contabilidad utilizadas en ambos
Artículo 32º.- Alcance mercados, así como los efectos cuantificados,
en una nota de reconciliación de las principales
Las notas son revelaciones aplicables a saldos cuentas de los estados financieros.
de transacciones u otros eventos significativos,
que deben observarse para preparar y presentar Esta obligación le alcanza a los emisores con
los estados financieros cuando correspondan. valores inscritos en el Registro Público de
Mercado de Valores, como matriz o
Artículo 33º.- Contenido subsidiarias.

Cada nota debe ser identificada claramente y Capítulo VIII

presentada dentro de una secuencia lógica,
guardando en lo posible el orden de los rubros Informe de Gerencia
de los estados financieros, como se muestra a
continuación: Artículo 35º.- Preparación

Notas de carácter general que incluyen: El informe presentado por la gerencia muestra la
evaluación financiera y explica las principales
La nota inicial de identificación de la empresa y características de la situación financiera, el
su actividad económica; desempeño financiero y las principales
incertidumbres que enfrenta la empresa. Este
Declaración sobre el cumplimiento de las NIC Informe comprende:
oficializadas en el Perú;
Declaración de Responsabilidad; y,
Notas sobre las políticas contables importantes
utilizadas por la empresa para la preparación de Análisis y Discusión de la Gerencia.
los estados financieros;
Para la preparación de este Informe se debe
Notas de carácter específico por las partidas estar a lo dispuesto por la Sección Tercera del
presentadas en los estados financieros; Manual.

Otras notas de carácter financiero o no Capítulo IX

financiero requeridas por las normas, y aquellas
que a juicio del directorio y de la gerencia de la Información Financiera Auditada
empresa se consideren necesarias para un
adecuado entendimiento de la situación Artículo 36º.- Finalidad
financiera y el resultado económico.
La finalidad del presente Capítulo es obtener
El compendio de las notas, que se enuncian en estados financieros con opinión profesional
la Sección Segunda del Manual, son de carácter independiente sobre la razonabilidad de la
referencial y no son aplicables para saldos o presentación de la situación financiera, los
transacciones no significativas, razón por la cual resultados de las operaciones y los flujos de
es necesario que la empresa informe cuales son efectivo de la empresa, para lo cual dicha
los factores que inciden directamente en la información debe ser preparada y presentada
revelación de las cuentas de los estados de acuerdo a las reglas uniformes expuestas en
financieros y las notas de los mismos, debiendo este Reglamento.
quedar expresamente incluidos dichos factores
en las notas. Artículo 37º.- Responsabilidad

Artículo 34º.- Información financiera de La elaboración y presentación de los estados

empresas presentada a mercados financieros es de responsabilidad del Directorio
organizados extranjeros y/o de la gerencia de la empresa y el Auditor es
responsable del contenido del dictamen que
emita, opinión que se sustenta en el trabajo de examen de auditoría; asimismo, el Auditor está
auditoría efectuado para su emisión. obligado a requerir la información que precise
para la emisión del informe de auditoría.
Artículo 38º.- Plazo para la designación de
los Auditores Artículo 42º- Opinión del Dictamen

Las empresas obligadas a presentar En el caso de una opinión con salvedades,

información financiera auditada deben designar opinión adversa del auditor, o cuando éste se
a sus auditores independientes con una abstenga de opinar, el dictamen debe indicar
anticipación no menor a noventa (90) días clara y específicamente las razones que han
calendario de la fecha de cierre del período motivado la salvedad, así como de ser el caso,
contable, para permitir el adecuado revelar el efecto cuantificado de las salvedades
planeamiento del trabajo del auditor y la en los estados financieros o revelar que no es
aplicación de las Normas Internacionales de posible cuantificar dicho efecto.
Auditoría (NIA).
En los casos anteriores, las empresas deben
Artículo 39º.- Examen de Auditoría. obtener del auditor un informe especial que
presentará con la información financiera
Los estados financieros básicos de una intermedia del segundo trimestre siguiente, el
empresa, obtenidos luego del cierre de los libros cual incluye, sin perjuicios de otros que sean
oficiales, deberán ser dictaminados por Auditor necesarios, los siguientes aspectos:
debidamente habilitado; igual exigencia es
aplicable a los estados financieros consolidados En el supuesto de que hayan sido subsanadas
de la matriz con sus subsidiarias. El informe de las salvedades, deberá comunicarse esta
auditoría debe ser preparado y presentado con circunstancia, así como los efectos que tienen
sujeción a los requisitos y formalidades las correcciones introducidas sobre los estados
establecidas por las NIA aprobadas y vigentes financieros del ejercicio en curso.
en el Perú y, de ser el caso, por las normas
específicas emitidas por los Organismos de En el supuesto de persistir las causas que
Supervisión y Control correspondientes. dieron lugar a la opinión con salvedades, se
hará constar expresamente dicha circunstancia,
El dictamen se prepara según las pautas así como los efectos de haberse incorporado
contenidas en la Sección Cuarta del Manual. tales salvedades en los estados financieros del
ejercicio en curso, adjuntando el plan de acción
Artículo 40º.- Empresas extranjeras para subsanarlas.

La información financiera que presenten las Artículo 43º.- Conservación de Papeles de

empresas emisoras constituidas en el extranjero Trabajo
deberá ser dictaminada por una sociedad de
auditoría que haya sido aceptada o reconocida El Auditor debe conservar la documentación de
por el organismo rector de su país, y que cada auditoría, incluyendo los papeles de
además sea representada en el territorio trabajo, por un período de cinco (5) años,
nacional por un Auditor, el mismo que debe contados desde la fecha del dictamen de
certificar la veracidad de dicha auditoría. auditoría, como prueba y soporte de las
conclusiones del informe.
La certificación a que se refiere el párrafo
anterior, no será exigible cuando la información Artículo 44º.- Dictamen sobre Estados
financiera dictaminada haya sido presentada a Financieros de Propósito Especial
un mecanismo centralizado de negociación
debidamente autorizado, de países que forman CONASEV podrá solicitar la presentación de
parte del Comité Técnico de la Organización información financiera auditada, preparada a
Internacional de Comisiones de Valores. una fecha distinta a la del cierre del ejercicio
económico anual, si existiesen indicios de
Artículo 41º.- Obligaciones durante el variación sustantiva en la situación financiera y
examen de auditoría en los resultados de las operaciones de las
empresas. Dicha información deberá incluir, a
Las empresas están obligadas a facilitar cuanta esa fecha, todas las provisiones, castigos y
información fuera necesaria para realizar el
ajustes pertinentes, de la misma forma que si se La inasistencia injustificada del Auditor a la
tratara del ejercicio económico anual. citación efectuada por CONASEV o el hecho de
presentarse sin los respectivos papeles de
Artículo 45º.- Incompatibilidad del Auditor trabajo, equivale a la no sustentación del
dictamen.
El Auditor debe ejercer su función con
independencia y, en este contexto, se encuentra Artículo 48º.- Lugar de Sustentación
impedido de dictaminar sobre los estados
financieros de una empresa si, en el período La sustentación del dictamen se llevará a cabo
que se examinan o durante el período cubierto en el local de CONASEV, en el del Auditor o en
por dichos estados, uno de sus socios, socios aquel que CONASEV señale en la citación
administradores o responsables técnicos, se respectiva.
encuentran vinculados o relacionados con la
empresa, alguna de sus matrices, subsidiarias u Artículo 49º.- Desestimación del Dictamen
otras filiales, por:
CONASEV podrá desestimar el dictamen
Desempeñar un cargo en la empresa, o haberlo emitido por el Auditor cuando de la sustentación
desempeñado en el ejercicio contable de la del mismo sobre la base de los papeles de
auditoría o en el ejercicio inmediato anterior; trabajo, se concluya que el auditor no cumplió
con las NIA, debiendo cumplir la empresa con
Haber adquirido o haberse comprometido a presentar un nuevo dictamen.
adquirir cualquier interés financiero directo o
indirecto significativo en la empresa; Artículo 50º.- Desestimación de los Estados
Financieros
Tener relación económica como promotores,
suscriptores, directores, autoridades, CONASEV podrá desestimar los estados
fideicomisarios con derecho a voto en la financieros cuando sobre la base de las
empresa auditada; evaluaciones o inspecciones o el dictamen del
auditor, se concluya que no están
Ser cónyuge o pariente dentro del segundo grado razonablemente preparados y presentados de
de consanguinidad o primero de afinidad con acuerdo a los Principios de Contabilidad
algún accionista, director, funcionario o miembro Generalmente Aceptados, normas contables
del órgano de decisión de las empresas establecidas por los Organismos de Supervisión
auditadas. y Control y las normas del presente
Reglamento.
Vinculación directa o indirecta, económica o
administrativa, con la empresa. Artículo 51º.- Reserva del Auditor

Artículo 46º.- Sustentación del Dictamen El Auditor está obligado a mantener reserva
sobre la información que conozca de las
Cuando CONASEV lo estime conveniente los empresas en el ejercicio de su actividad, sin
dictámenes de auditoría serán sustentados por perjuicio de sus obligaciones hacia los
los responsables de su emisión sobre la base Organismos de Supervisión y Control.
de los papeles de trabajo, los que deberán
evidenciar la labor de auditoría realizada y la Artículo 52º.- Cambio de Auditor
conclusión a la que han llegado. La asistencia
del representante legal de la empresa a dicho La empresa deberá comunicar a CONASEV el
acto es facultativa y su inasistencia no impide su cambio de Auditor dentro de los cinco (5) días
realización. hábiles siguientes contados a partir de la fecha
de la decisión de no continuar su relación con el
Los papeles de trabajo solamente pueden ser auditor designado, señalando si la decisión fue
presentados durante la sustentación del recomendada o aprobada por la Junta de
dictamen, no pudiéndose atribuir esa calidad a Accionistas o Directorio, las causas que
los documentos presentados con posterioridad a justifiquen el cambio, si existió cualquier
dicho acto. desacuerdo respecto a principios o prácticas
contables en sus dos (2) últimos ejercicios
Artículo 47º.- Dictamen no Sustentado financieros, revelación en los estados
financieros o alcance de los procedimientos de
auditoría.

La empresa debe remitir una copia de esta

comunicación al Auditor al día siguiente de
presentada la misma, pudiendo el Auditor
informar a CONASEV sobre la conformidad o no
de los términos de dicha comunicación.
 Manual Para la Preparación de 1.706. Reservas Estatutarias, Facultativas y
Información Financiera Contractuales
1.707. Resultados Acumulados

INDICE Capitulo II

Sección Primera 2.000. Estado de Ganancias y Pérdidas

2.001. Forma de Preparación del Estado de
Los Estados Financieros Ganancias y pérdidas
2.100. Ventas Netas (Ingresos Operacionales)
Capitulo I 2.150. Otros Ingresos Operacionales
2.200. Costo de Ventas
1.000. Balance General 2.300. Gastos de Ventas
1.001. Forma de Preparación del Balance 2.350. Gastos de Administración
General 2.400. Ingresos Financieros
1.002. Cuentas de valuación 2.500. Gastos Financieros
1.003. Base de valuación de los activos 2.600. Otros Ingresos y Gastos
1.100. Activo Corriente 2.650. Resultado por Exposición a la Inflación
1.101. Caja y Bancos 2.711. Participaciones
1.102. Valores Negociables 2.712. Impuesto a la Renta
1.103. Cuentas por Cobrar Comerciales 2.750. Ingresos y Gastos Extraordinarios
1.104. Cuentas por Cobrar a Vinculadas 2.800. Interés Minoritario
1.105. Otras Cuentas por Cobrar 2.900. Utilidad por Acción
1.106. Existencias
1.107. Gastos Pagados por Anticipado Capítulo III
1.201. Cuentas por Cobrar Comerciales a Largo
Plazo 3.000. Estado de Cambios en el Patrimonio
1.202. Cuentas por Cobrar a Vinculadas a Largo Neto
Plazo 3.001. Forma de Preparación del Estado de
1.203. Otras Cuentas por Cobrar a Largo Plazo Cambios en el Patrimonio Neto
1.204. Inversiones Permanentes
1.205. Inversiones en Inmuebles Capitulo IV
1.206. Inmuebles, maquinaria y equipo
1.207. Activos Intangibles 4.000. Estado de Flujos de Efectivo
1.208. Impuesto a la Renta y Participaciones 4.001. Formas de presentación del Flujos de
Diferidos Activo Efectivo de las Actividades de Operación
1.209. Otros Activos 4.002. Flujos de Efectivo de las Actividades de
1.300. Pasivo Corriente Inversión y Financiamiento
1.301. Sobregiros y Pagarés Bancarios
1.302. Cuentas por Pagar Comerciales Sección Segunda
1.303. Cuentas por Pagar a Vinculadas
1.304. Otras Cuentas por Pagar Notas a los Estados Financieros
1.305. Parte Corriente de las Deudas a Largo
Plazo Capitulo I
1.401. Deudas a Largo Plazo
1.402. Cuentas por Pagar a Vinculados a Largo 5.000. Notas de Carácter General
Plazo 5.101. Identificación de la empresa y actividad
1.403. Ingresos Diferidos económica
1.404. Impuesto a la Renta y Participaciones 5.102. Declaración sobre el cumplimiento de las
Diferidos Pasivo normas contables
1.500. Contingencias 5.103. Políticas Contables
1.600. Interés Minoritario 5.103.01. Ajustes para reflejar el efecto de las
1.700. Patrimonio Neto variaciones de la inflación
1.701. Capital 5.103.02. Fusiones y Escisiones de negocios
1.702. Capital Adicional 5.103.03. Cuentas por Cobrar
1.703. Acciones de Inversión 5.103.04. Existencias
1.704. Excedente de Revaluación 5.103.05. Instrumentos Financieros
1.705. Reservas Legales 5.103.06. Inversiones
5.103.07. Operaciones de Cobertura y 6.304. Otras Cuentas por Pagar
Conversión de Moneda Extranjera 6.401. Deudas a Largo Plazo
5.103.08. Inversión en inmuebles 6.500. Contingencias
5.103.09. Asociación en Participación 6.700. Capital
5.103.10. Contratos de Construcción 6.701. Capital adicional
5.103.11. Inmuebles, Maquinaria y Equipo 6.702. Acciones de Inversión
5.103.12. Reconocimiento de Depreciación de 6.703. Excedente de Revaluación
Inmuebles, Maquinaria y Equipo, y Amortización 6.704. Reservas
de Activos Intangibles 7100. Ventas Netas (Ingresos Operacionales)
5.103.13. Arrendamientos 7.200.Costo de Ventas
5.103.14. Costos de Financiamiento 7.300. Gastos de Venta
5.103.15. Activos Intangibles 7.350. Gastos de Administración
5.103.16. Reconocimiento de Ingresos 7.360. Clasificación de los Gastos por
5.103.16.1. Reconocimiento de Ingresos por Naturaleza
Venta 7.600. Otros Ingresos y Gastos
5.103.16.2. Reconocimiento de Ingresos por 7.700. Ingresos y Gastos Extraordinarios
Intereses, Regalías, Dividendos y Diferencias 7.900. Utilidad por Acción
de Cambio 8.100. Información por Segmentos
5.103.17. Provisiones 8.150. Transacciones con Empresas Vinculadas
5.103.18. Costo de Beneficios Sociales 8.200. Transacciones que no representan Flujos
5.103.19. Impuesto a la Renta de Efectivo
5.103.20. Definición de Segmentos y base para 8.250. Incumplimiento de Obligaciones
la Asignación de Costos 8.300. Fusiones de Negocios
5.103.21. Consolidación 8.301. Escisiones de Negocios
5.103.22. Definición de Efectivo y Equivalentes 8.302. Operaciones Discontinuadas
de Efectivo 9.001. Efectos Ambientales de las Actividades
5.104. Cambio de Políticas Contables de la Empresa
5.105. Errores sustanciales
5.106. Situaciones posteriores a la fecha de los Sección Tercera
Estados Financieros
5.200. Notas seleccionadas de los Estados 10.000. Informe de Gerencia
Financieros de Períodos Intermedios 10.001. Declaración de Responsabilidad
10.002. Análisis y Discusión de la Gerencia
Capitulo II
Sección Cuarta
6.000. Notas de Carácter Especifico
6.100. Denominación de Títulos y Cuentas 11.000. Información Financiera Auditada
6.101. Caja y Bancos 11.101. Papeles de trabajo
6.102.Valores Negociables 11.102. Dictamen
6.103. Cuentas por Cobrar Comerciales
6.104. Cuentas por Cobrar a Vinculados Sección Quinta
6.105. Otras Cuentas por Cobrar
6.106. Existencias Modelo a utilizarse en la presentación de los
6.107. Gastos Pagados por Anticipado Estados Financieros
6.204. Inversiones Permanentes Glosario
6.204.01. Inversiones Permanentes
6.204.02. Inversiones en Empresas Vinculadas
6.205. Inmuebles, Maquinaria y Equipo
6.205.01 Inmuebles, Maquinaria y Equipo
6.205.02 Depreciación Acumulada de
Inmuebles, Maquinaria y Equipo
6.206. Activos Intangibles
6.206.01 Activos Intangibles
6.206.02 Amortización Acumulada de Activos
Intangibles
6.208. Otros Activos
6.302. Cuentas por Pagar Comerciales
6.303. Cuentas por Pagar a Vinculados
 Manual para la Preparación de Información En la nota de políticas contables a que se refiere
Financiera el numeral 5.103 del presente manual, se debe
indicar la base de valuación de los activos, de ser
ésta aplicable.

Objeto y Contenido 1.100. Activo Corriente

El presente Manual complementa el Reglamento Está representado por el efectivo o equivalentes

de Información Financiera y su objeto es facilitar de efectivo, por los derechos por recuperar, por
la preparación y presentación de la referida aquellos activos realizables y gastos pagados por
información, así como permitir la actualización anticipado, que se mantienen para fines de
permanente de conformidad con las Normas comercialización y se espera que su realización
Internacionales de Contabilidad. se producirá dentro de los doce meses después
de la fecha del balance general o para su
Este Manual describe en forma didáctica el consumo en el curso normal del ciclo de
contenido de las cuentas y/o partidas de los operaciones de la empresa. El ciclo de
estados financieros, las revelaciones que deben operaciones de una empresa es el tiempo que
considerar en la elaboración de las notas, la forma transcurre entre la adquisición de materiales, su
de elaborar el Informe de Gerencia, así como transformación y realización en efectivo o en
aquellos aspectos que deben ser considerados en instrumentos financieros de rápida convertibilidad
la información financiera auditada, y finalmente en efectivo.
incluye los modelos de presentación de
información financiera y un glosario de términos. Las empresas mantienen principalmente estos
activos para fines de explotación. Aquellos activos
Sección Primera cuya realización o el ciclo de operaciones exceda
de un año, deben consignar la correspondiente
Los Estados Financieros aclaración y estimar el monto no realizable dentro
de este período y excluirlo del activo corriente.
Capitulo I En el Balance General se indicará claramente el
total del Activo Corriente, el mismo que comprende
1.000. Balance General lo dispuesto en los numerales 1.101 al 1.107 del
presente Manual, inclusive.
1.001. Forma de Preparación del Balance
General 1.101. Caja y Bancos

La composición de las cuentas y/o partidas que se El rubro Caja y Bancos comprende el disponible
contemplan en este capítulo será incluida representado por los medios de pago en efectivo y
preferentemente, en las notas a los estados sus equivalentes de efectivo, excluyendo aquellos
financieros. depósitos a plazo cuyo vencimiento excede a los
12 meses posteriores a la fecha del balance
1.002. Cuentas de Valuación general, siempre que existan cláusulas que
impidan su disposición.
Las cuentas de valuación reducen el costo de los
activos a su importe recuperable y otras de 1.102. Valores Negociables
función similar. Entre las cuentas de valuación
tenemos la provisión para cuentas de cobranza Esta referido a las inversiones temporales, que
dudosa, provisión para desvalorización de incluye los valores y otros instrumentos
existencias e inversiones, depreciación financieros, respecto de los cuales se tiene el
acumulada, amortización acumulada de propósito de venderlos en un lapso no mayor al
intangibles u otros activos. Deben ser mostradas corriente y por su naturaleza son susceptibles de
como deducciones de los activos específicos a ser enajenados fácilmente, debiendo excluirse
que se refieren. aquellos instrumentos que tienen restricciones en
la transferencia.
1.003. Base de Valuación de los Activos
Estos activos constituyen sustitutos temporales de
efectivo. El hecho de que una inversión haya sido
mantenida por un período mayor al corriente, no Impuesto general a las ventas por acreditar y los
invalida que sea considerada como corriente. pagos provisionales efectuados en exceso a la
provisión por impuesto a la renta;
Se debe tener en cuenta lo establecido en los
numerales 1.002 y 1.003 del presente Manual. Entregas a rendir cuenta; y,

1.103. Cuentas por Cobrar Comerciales Otros adeudos originados por operaciones
similares.
Incluye los documentos y cuentas por cobrar que
representan los derechos exigibles provenientes Se debe tener en cuenta lo prescrito en el
de la venta de bienes y prestación de servicios de numeral 1.002 y 1.003 del presente Manual.
operaciones relacionadas con el giro del negocio,
debiendo mostrarse separadamente los importes 1.106. Existencias
a cargo de empresas vinculadas y de aquellos
comprometidos en garantía de patrimonios Incluye los bienes que posee la empresa
fideicometidos, de ser el caso. destinados a la venta en el curso normal de las
operaciones, los que se hallen en proceso de
Para efectos de presentación, los anticipos a fabricación de productos, los que se utilizarán en
proveedores deben reclasificarse a las cuentas de la fabricación de otros a ser vendidos o para
existencias por recibir, gastos pagados por consumo de la propia empresa, o en la prestación
anticipado o unidades por recibir, dependiendo del de servicios. Algunas empresas por la naturaleza
propósito del anticipo. de sus operaciones tienen existencias no
corrientes, las cuales deben ser clasificadas como
Se debe tener en cuenta lo prescrito en el numeral tales.
1.002 y 1.003 del presente Manual.
Lo establecido en los numerales 1.002 y 1.003 del
1.104. Cuentas por Cobrar a Vinculadas presente Manual debe ser tomado en
consideración, precisándose los métodos de
Incluye los derechos corrientes de la empresa valuación adoptados.
provenientes de préstamos otorgados,
correspondiente a operaciones distintas a las del 1.107. Gastos Pagados por Anticipado
giro de su negocio, a cargo de empresas y otras
personas naturales vinculadas, con excepción de Incluye los desembolsos relacionados con servicios
adeudos de directores, personal y de socios no a ser recibidos en el futuro.
referidos a suscripciones pendientes de pago.
1.201. Cuentas por Cobrar Comerciales a Largo
Se debe tener en cuenta lo prescrito en el numeral Plazo
1.002 y 1.003 del presente Manual.
Incluye los derechos de la empresa cuya
1.105. Otras Cuentas por Cobrar convertibilidad en efectivo se realizará en un plazo
mayor al corriente, con la excepción a que se
Incluye derechos exigibles de la empresa contrae el segundo párrafo del numeral 1.100 del
diferentes de aquellos originados en las presente Manual.
transacciones relacionadas con el giro del
negocio, tales como: 1.202. Cuentas por Cobrar a Vinculadas a Largo
Plazo
Adeudos de directores y personal;
Incluye los derechos cuyos vencimientos exceden
Reclamos y préstamos a terceros; al corriente, correspondiente a operaciones
distintas a las del giro de su negocio, otorgados a
Depósitos en garantía; empresas y personas naturales vinculadas , con
excepción de adeudos de directores, personal y de
Intereses por cobrar; socios no referidos a suscripciones pendientes de
pago.
1.203. Otras Cuentas por Cobrar a Largo Plazo de ciertas ventajas competitivas adquiridas por
una empresa.
Incluye los derechos de la empresa originados por
operaciones distintas a las del giro del negocio, Se debe tener en cuenta lo establecido en los
que deben realizarse en un plazo mayor al numerales 1.002 y 1.003 del presente Manual.
corriente.
1.208. Impuesto a la Renta y Participaciones
1.204. Inversiones Permanentes Diferidos Activo

Está referido a las inversiones de largo plazo Incluye el saldo deudor neto entre el impuesto a la
(mayor al corriente) que incluyen los valores y otros renta por pagar (tributario) y el gasto por impuesto
instrumentos financieros emitidos por otras a la renta (financiero), así como entre las
empresas y adquiridos con el propósito de ser participaciones por pagar a los trabajadores
mantenidos en cartera por un plazo mayor al (laboral) y el gasto por participación de los
corriente, sea con la intención de generar una renta trabajadores (financiero) del período, originado
o beneficio, controlar a otras empresas o asegurar por diferencias temporales que serán
el mantenimiento de relaciones con éstas. compensadas en ejercicios posteriores.

Se debe tener en cuenta lo establecido en los 1.209. Otros Activos

numerales 1.002 y 1.003 del presente Manual
Incluye en este rubro la parte no corriente de los
1.205. Inversiones en Inmuebles gastos pagados por anticipado y otras partidas no
contenidas en alguno de los rubros antes
Las inversiones inmobiliarias incluyen las señalados.
propiedades cuya tenencia es mantenida por su
potencial de inversión con el objeto de venderlos o En los casos en que sea aplicable se cumplirá con
arrendarlos. Su reconocimiento sigue el mismo lo establecido en los numerales 1.002 y 1.003 del
tratamiento que las inversiones permanente o el de presente Manual.
inmuebles, maquinaria y equipo.
1.300. Pasivo Corriente
Se debe tener en cuenta lo establecido en los
numerales 1.002 y 1.003 del presente Manual. Está constituido por todas las partidas que
representan obligaciones de la empresa cuyo pago
1.206. Inmuebles, Maquinaria y Equipo debe efectuarse dentro de los doce (12) meses
posteriores a la fecha del balance o del curso
Incluye el costo de los inmuebles, maquinaria y normal del ciclo de operaciones de la empresa.
equipo deducido su correspondiente depreciación
acumulada; adquiridos, construidos o en proceso La empresa cuyo ciclo de operaciones exceda de
de construcción, con la intención de emplearlos en un año, debe consignar la correspondiente
forma permanente para la producción, para aclaración y estimar el monto no exigible dentro del
arrendarlos o para usarlos en la administración de año y excluirlo del pasivo corriente.
la empresa y cuya vida útil excede de un año, no
estando destinados para la venta en el curso En el Balance General se indicará el total del
normal de los negocios. El valor de estos activos Pasivo Corriente. El pasivo corriente comprende lo
se debe incrementar con las mejoras. dispuesto en los numerales 1.301 al 1.305 del
presente Manual, inclusive.
Se debe tener en cuenta lo establecido en los
numerales 1.002 y 1.003 del presente Manual 1.301. Sobregiros y Pagarés Bancarios

1.207. Activos Intangibles Incluye el monto de los saldos acreedores de las

cuentas corrientes bancarias y los préstamos
Incluye el valor de los activos que careciendo de recibidos mediante cualquier modalidad cuyo pago
naturaleza material, se usan para la producción o debe efectuarse en un plazo no mayor al corriente.
suministro de bienes o servicios, se arriendan a
terceros o se aplican para fines administrativos, 1.302. Cuentas por Pagar Comerciales
los cuales implican derechos de larga duración y
Incluye las obligaciones a cargo de la empresa arrendamiento financiero y otros pasivos a largo
originadas en bienes o en servicios recibidos plazo.
provenientes de operaciones relacionadas con el
giro del negocio, los mismos que deben ser Las primas o descuentos en la colocación de
mostrados separadamente con especificación de bonos por un valor superior o inferior al valor
los montos a favor de empresas y otros nominal de los títulos, se deben revelar en forma
vinculados. Asimismo, se excluyen los anticipos separada en nota. La amortización del descuento
recibidos de clientes que deben presentarse en o de la prima se debe hacer en forma sistemática
otras cuentas por pagar. en las fechas estipuladas para la cancelación de
intereses, con cargo o crédito a las cuentas de
1.303. Cuentas por Pagar a Vinculadas intereses.

Incluye las obligaciones corrientes de la empresa Debe tenerse en cuenta lo dispuesto por el
provenientes de operaciones distintas a las del numeral 6.401 del presente Manual.
giro de su negocio, con empresas y personas
naturales vinculadas, con excepción de adeudos 1.402. Cuentas por Pagar a Vinculados a Largo
de directores y personal. Plazo

1.304. Otras Cuentas por Pagar Incluye las deudas no corrientes de la empresa
provenientes de operaciones distintas a las del
Incluye cuentas por pagar proveniente de: tributos, giro de su negocio, con empresas y personas
remuneraciones, participaciones, dividendos, naturales vinculadas , con excepción de adeudos
provisión para beneficios sociales, anticipos de de directores y personal.
clientes, intereses por pagar cuentas por pagar
diversas y provisiones diversas. 1.403. Ingresos Diferidos

Los tributos están referidos a los saldos de Incluye las rentas o utilidades cuya liquidación se
obligaciones tributarias en el período actual. realizará en ejercicios posteriores y, de ser el
caso, el crédito mercantil negativo.
Las participaciones y dividendos por pagar,
representan el monto de las utilidades que hayan 1.404. Impuesto a la Renta y Participaciones
sido distribuidos o reconocidos en favor de los Diferidos Pasivo
entes que tengan derecho a ellos, conforme a la
ley o a los estatutos y que estén pendientes de Incluye la diferencia acreedora neta entre el
cancelar. impuesto por pagar (tributario) y el gasto por
impuesto (financiero) así como entre las
La provisión para beneficios sociales incluye la participaciones por pagar a los trabajadores
obligación neta con los trabajadores por concepto (laboral) y el gasto por participación de los
de compensación por tiempo de servicios y en su trabajadores (financiero) del período, originado
caso, la provisión para jubilación establecidos por por diferencias temporales que serán
ley. compensadas en el próximo ejercicio o
posteriores.
1.305. Parte Corriente de las Deudas a Largo
Plazo Además, se deberá contabilizar en este rubro los
efectos de aquellas diferencias temporales
Incluye la parte corriente de las deudas a largo originadas en la aplicación del impuesto diferido
plazo originadas por la emisión de bonos, la proveniente de ejercicios anteriores que serán
obtención de créditos hipotecarios, obligaciones compensadas en ejercicios posteriores.
por arrendamiento financiero y otros pasivos a
largo plazo. 1.500. Contingencias

1.401. Deudas a Largo Plazo La contingencia es una condición, situación o

conjunto de circunstancias existentes, que implican
Incluye la parte no corriente de las deudas que es posible que pueda ocurrir la pérdida de
originadas por la emisión de bonos, la obtención activos o la generación de pasivos importantes
de créditos hipotecarios, obligaciones por debiendo revelarse en el balance general el título
"Contingencias", sin cuantificarlo. Estas apropiadas, por el monto proyectado,
situaciones se refieren, entre otros, a: comprometido y pagado, según el caso.

Reclamaciones contra la empresa, que la El capital se debe presentar neto de la parte

gerencia conoce y que por alguna razón no se pendiente de pago. Igual tratamiento se seguirá
han iniciado las acciones legales; con la recompra de acciones.

Procesos judiciales pendientes o posibles como 1.702. Capital Adicional

demandados o demandantes y la opinión de los
abogados y de la gerencia; Incluye las donaciones recibidas en efectivo o en
especie, las primas de emisión y otros conceptos
Garantías directas e indirectas dadas por similares.
productos o defectos de los mismos, por Las primas en la colocación de aportes
recompra de partidas por cobrar o de bienes representan el mayor valor pagado sobre el valor
relacionados con estas partidas, indicando las nominal de las acciones o sobre el costo de los
restricciones y monto por cada activo aportes.
comprometido y el importe de las obligaciones
que garantiza; 1.703. Acciones de Inversión

Los pasivos potenciales derivados de las Incluye las acciones correspondientes a las
actividades de fideicomiso si se producen fallas anteriormente denominadas acciones de trabajo.
en las funciones fiduciarias.
1.704. Excedente de Revaluación
1.600. Interés Minoritario
Incluye el mayor valor asignado a los activos por
Se presenta en el balance general consolidado. efecto de una valuación posterior al costo o valor
Corresponde a la participación de los accionistas en libros.
minoritarios en los activos netos de las
subsidiarias consolidadas que es atribuible a 1.705. Reservas Legales
intereses que no son de propiedad de la matriz
directa o indirectamente a través de subsidiarias, Incluye los montos acumulados que se generen
sino de accionistas ajenos a la matriz y por detracciones de utilidades, derivadas del
subsidiarias que se consolidan. cumplimiento de disposiciones legales y que se
destinan a fines específicos.
1.700. Patrimonio Neto
1.706. Reservas Estatutarias, Facultativas y
El patrimonio neto es el valor residual de los Contractuales
activos de la empresa, después de deducir todos
sus pasivos, comprende lo dispuesto en los Incluye los montos acumulados que se generen
numerales 1.701 al 1707 del presente Manual, por detracciones de utilidades derivadas del
inclusive. cumplimiento de disposiciones estatutarias,
contractuales o por acuerdo de los socios o de los
1.701. Capital órganos sociales competentes, y que se destinan
a fines específicos o a cubrir eventualidades
Incluye los aportes efectuados por los socios a la futuras.
empresa, en dinero o en especie, con el ánimo de
proveer recursos para la actividad empresarial. 1.707. Resultados Acumulados

Los aportes en especie se deben contabilizar Incluye las utilidades no distribuidas y, en su caso,
según las NIC y ser aprobados por el órgano las pérdidas acumuladas de uno o más ejercicios.
competente, si fuere el caso.
Capitulo II
El capital debe registrarse en la fecha que se
perfeccione el compromiso de efectuar el aporte, 2.000. Estado de Ganancias y Pérdidas
se otorgue la escritura pública de constitución o de
modificación de estatuto, en las cuentas
2.001. Forma de preparación del Estado de 2.400. Ingresos Financieros
Ganancias y Pérdidas
Incluye los ingresos obtenidos por la empresa
La composición de las cuentas y/o partidas que se provenientes de la inversión en recursos
contemplan en este capítulo será incluida, financieros, como intereses, regalías, ganancias
preferentemente, en las notas a los estados provenientes de valores, dividendos, diferencias
financieros. de cambio y otros de naturaleza similar.

2.100. Ventas Netas (Ingresos Operacionales) 2.500. Gastos Financieros

Incluye los ingresos por venta de bienes o Incluye los gastos incurridos por la empresa en la
prestación de servicios, u otros ingresos derivados obtención de recursos financieros, como los
del giro principal del negocio, deducidas las intereses, regalías, pérdidas provenientes de
devoluciones, descuentos, rebajas y bonificaciones valores, diferencias de cambio y otros de
concedidas. Se mostrará el ingreso por ventas a naturaleza similar, que son reconocidos cuando:
terceros separadamente del ingreso por ventas a
las empresas vinculadas. En aplicación de la NIC 23, cuando la empresa
haya optado por capitalizar los intereses y demás
2.150. Otros Ingresos Operacionales gastos financieros incurridos por la adquisición o
construcción de activos calificados; éstos se deben
Incluye aquellos ingresos significativos y de reconocer como gastos desde el momento en que
carácter permanente que no provienen de la concluya el proceso de puesta en marcha o en que
actividad principal de la empresa, pero que están tales activos se encuentren en condiciones de
relacionados directamente con ella y que utilización o enajenación;
constituyen actividades conexas.
En las diferencias de cambio correspondientes al
Se mostrará los otros ingresos operacionales ajuste de los pasivos representados en moneda
provenientes de terceros separadamente de los extranjera, se deben reconocer al tipo de cambio
provenientes de empresas vinculadas. venta al cierre del ejercicio como gasto financiero,
salvo que una aplicación de la NIC 23 se haya
2.200. Costo de Ventas optado por capitalizar diferencias en cambio que
correspondan a un ajuste al costo por intereses en
Incluye los costos que representen erogaciones y bienes calificables.
cargos asociados directamente con la adquisición
o la producción de los bienes vendidos o la 2.600. Otros Ingresos y Gastos
prestación de servicios, tales como el costo de la
materia prima, mano de obra y los gastos de Incluye los ingresos y egresos no relacionados con
fabricación que se hubiere incurrido para producir el giro del negocio de la empresa, referidos a los
los bienes vendidos, o los costos incurridos para gastos distintos de ventas, administración y
proporcionar los servicios que generen los financieros, así como los provenientes de las
ingresos. operaciones discontinuadas.

Se mostrará el costo de ventas a terceros También incluye las ganancias o recuperaciones

separadamente del costo de ventas a las empresas logradas en el ejercicio, que corresponden a
vinculadas. cargas o ingresos de años anteriores, así como
los gastos de ejercicios anteriores no registrados
2.300. Gastos de Ventas en su oportunidad.

Incluye los gastos directamente relacionados con 2.650. Resultado por Exposición a la Inflación
las operaciones de comercialización, distribución o
venta. Comprende el efecto del ajuste integral de los
estados financieros por inflación, determinándose
2.350. Gastos de Administración una ganancia o pérdida neta por exposición a la
inflación, para efecto de la determinación de la
Incluye los gastos directamente relacionados con la utilidad (pérdida) del respectivo período.
gestión administrativa de la empresa.
2.711. Participaciones Capítulo III

Incluye las participaciones de los trabajadores que 3.000. Estado de Cambios en el Patrimonio
debe detraer la empresa de sus utilidades de Neto
acuerdo a disposiciones legales vigentes.
3.001. Forma de preparación del Estado de
2.712. Impuesto a la Renta Cambios en el Patrimonio Neto

Incluye el monto del impuesto que corresponde a Se debe mostrar separadamente lo siguiente:
las utilidades generadas en el ejercicio de acuerdo
con las NIC. Saldos de las partidas patrimoniales al inicio del
período;
2.750. Ingresos y Gastos Extraordinarios
Efecto acumulado de los cambios en las políticas
Incluye las partidas que por la naturaleza de la contables y la corrección de errores sustanciales;
transacción u otro evento es inusual con relación
al giro del negocio de la empresa, que no se Distribuciones o asignaciones de utilidades
espera que ocurran frecuentemente y su monto es efectuadas en el período;
importante. Se debe sujetar al ejercicio de la
prudencia, las contingencias de pérdidas se Dividendos y participaciones acordados durante el
deben reconocer en la fecha en la cual se período; Nuevos aportes de accionistas;
conozca información conforme a la cual su
ocurrencia sea probable y puedan estimarse Movimiento de prima en la colocación de aportes y
razonablemente. Se consideran como aquellos donaciones;
originados, entre otros, por la expropiación de sus
activos, o los efectos de un terremoto u otro Incrementos o disminuciones por fusiones o
desastre natural. escisiones;

Las partidas extraordinarias deben observar las Revaluación de activos;

normas de preparación establecidas en el artículo
25º del Reglamento. Capitalización de partidas patrimoniales;

2.800. Interés Minoritario Redención de acciones de inversión o reducción de

capital;
El interés minoritario también se presenta en el
estado de ganancias y pérdidas consolidado. Utilidad (pérdida) neta del ejercicio;
Corresponde a la participación de los accionistas
minoritarios en la utilidad (pérdida) neta del Otros incrementos o disminuciones de las partidas
ejercicio, que es atribuible a intereses que no son patrimoniales, como lo prescriben otras normas; y,
de propiedad de la matriz directamente o
indirectamente a través de subsidiarias sino de Saldos de las partidas patrimoniales al final del
accionistas no vinculados a la matriz. período.

2.900. Utilidad por Acción Capitulo IV

Las empresas cuyas acciones comunes y/o de 4.000. Estado de Flujos de Efectivo
inversión o acciones potenciales se negocian en
bolsa y aquellas que se hallen en proceso de 4.001. Formas de presentación del Flujos de
emitir acciones, deben mostrar después de la Efectivo de las Actividades de Operación
utilidad (pérdida) neta del ejercicio y por cada
período reportado la utilidad (pérdida) básica por La empresa deberá presentar los flujos de
acción y utilidad (pérdida) diluida por acción por efectivo de las actividades de operación por uno
cada clase de acción que posea un derecho de los métodos siguientes:
diferente en la participación de utilidades de la
empresa. El método directo, el cual muestra las principales
clases de entradas y salidas brutas de efectivo.
El método indirecto, el cual muestra la utilidad Capitulo I
(pérdida) neta ajustada por los efectos de las
transacciones que no representan flujos de 5.000. Notas de Carácter General
efectivo, cualquier diferimiento o devengo de
entradas y salidas de efectivo producido por 5.101. Identificación de la Empresa y Actividad
actividades de operación y por ingresos o gastos Económica.
que afectaron los resultados del ejercicio
asociadas con los flujos de efectivo por inversión Se debe indicar el nombre de la empresa, el
o por financiamiento domicilio y la forma legal, el país donde se
encuentra constituida, la dirección de su oficina
Es recomendable que las empresas inscritas en principal y la ubicación donde se desarrolla su
Registro Público del Mercado de Valores, actividad económica, descripción de la naturaleza
presenten el método directo, a fin de proporcionar de sus operaciones y de sus principales
a los inversionistas información útil para predecir actividades, si las hubiere, el nombre de la
los flujos futuros de efectivo y equivalentes de empresa matriz o del grupo. Asimismo, se debe
efectivo. indicar el número de trabajadores sin importar su
condición laboral por clase ocupacional al inicio y
4.002 Flujos de Efectivo de las Actividades de al final del período.
Inversión y Financiación
5.102. Declaración sobre el cumplimiento de las
La empresa debe presentar separadamente las NIC
principales clases de entradas y salidas brutas de
efectivo derivadas por sus actividades de Se debe revelar que la empresa ha observado el
inversión y financiación, salvo que los flujos que cumplimiento de las NIC en la preparación y
se describen a continuación sean informados presentación de los estados financieros.
sobre una base neta:
5.103. Políticas Contables
Entradas y salidas de efectivo por cuenta de
clientes, cuando estos flujos de efectivo Se deben revelar las políticas contables
representan las actividades de clientes y no las de importantes que sigue la empresa en la
la empresa; preparación de sus estados financieros,
relacionadas a los siguientes aspectos, en la
Entradas y salidas de efectivo producidas por medida que le sea aplicable:
partidas en las cunales la rotación es rápida, los
montos son importantes y los vencimientos son de Ajustes para reflejar el efecto de las variaciones
corto plazo. de la inflación;

Los flujos de efectivo originados por cada una de Fusiones y escisiones de negocios;
las siguientes actividades de los bancos e
instituciones financiera pueden informarse sobre Cuentas por cobrar;
una base neta:
Existencias;
Entradas y salidas de efectivo por la aceptación y
reembolso de depósitos y ahorros; Instrumentos financieros;

La colocación de depósitos con el retiro de Inversiones;

depósitos de otras instituciones financieras; y
Operaciones de cobertura y conversión de moneda
Anticipos y préstamos en efectivo hechos a extranjera;
clientes y el reembolso de dichos anticipos y
préstamos. Inmuebles como inversión;

Asociaciones en participación;
Sección Segunda
Contratos de construcción;
Notas a los Estados Financieros
Inmuebles, maquinaria y equipo; Se deben revelar las políticas contables
adoptadas para la valuación de existencias,
Reconocimiento de depreciación y amortización de incluyendo las fórmulas de costeo aplicadas.
inmuebles, maquinaria y equipo, y amortización de
activos intangibles; 5.103.05. Instrumentos Financieros

Arrendamientos; Se debe revelar para cada clase de instrumento

financiero, es decir, activo financiero, pasivo
Costos de financiamiento; financiero e instrumento de capital, tanto
reconocido como no reconocido, lo siguiente:
Activos Intangibles
Información sobre el riesgo y naturaleza de los
Reconocimiento de ingresos; instrumentos financieros incluyendo términos y
condiciones contractuales significativos que
Provisiones; pueden afectar la cantidad, momento y certeza de
los flujos de efectivo futuros recibidos y pagados
Costos de beneficios sociales; por el instrumento o las partes del mismo;

Impuesto a la renta; En forma clara y concisa todas las políticas

contables y métodos adoptados, el criterio de
Definición de segmentos y base para la asignación reconocimiento y las bases de medición aplicadas,
de costos; incluyendo:

Consolidación; y El criterio aplicado para determinar cuándo

reconocer en el balance general un activo
Definición de efectivo y equivalentes de efectivo. financiero o un pasivo financiero y cuándo dejar de
reconocerlo;
5.103.01. Ajustes para reflejar el efecto de las
variaciones de la inflación Las bases de medición aplicadas a los activos
financieros y a los pasivos financieros tanto en su
Se deberá indicar la metodología seguida para reconocimiento inicial como en los períodos
reflejar en los estados financieros los cambios en subsecuentes;
los precios, los factores de ajuste utilizados y
factor de reexpresión aplicado en los estados La base utilizada para reconocer y medir los
financieros del período comparativo. ingresos y los gastos que se reportan como
ganancias realizadas y no realizadas, el interés y
5.103.02. Fusiones y Escisiones de Negocios otros ingresos o gastos asociados con los activos y
pasivos financieros;
Se debe revelar después de efectuada la fusión o
escisión, el método de contabilización y la fecha Las políticas contables utilizadas en transacciones
efectiva para propósitos contables. significativas como:
Adicionalmente, en el caso de fusiones, el
tratamiento contable para el crédito mercantil Transferencia de activos financieros, cuando hay
positivo y negativo, de ser el caso, incluyendo el un interés continuo en, o participación en, los
período de amortización del mismo, así como la activos por parte del que los transfiere, tales como,
razón en el caso que se adopte otro método las conversiones de activos financieros en valores
diferente al de línea recta. (titulización), acuerdos de recompra y acuerdos de
recompra invertidos;
5.103.03. Cuentas por Cobrar
Transferencia de activos financieros a un
Se debe revelar las políticas contables adoptadas fideicomiso con el propósito de cumplir con
para la valuación de las cuentas por cobrar. obligaciones a su vencimiento sin que la obligación
del transferente desaparezca a la fecha de la
5.103.04. Existencias transferencia, como es el caso de un fideicomiso
revocable;
Adquisición o emisión de instrumentos financieros la confiabilidad suficiente, este hecho debe ser
por separados como parte de una serie de revelado junto con las características del
transacciones diseñadas para sintetizar el efecto instrumento financiero.
de adquirir o emitir un solo instrumento;
Cuando uno o más activos financieros se
Adquisición o emisión de instrumentos financieros presenten por un importe mayor a su valor justo, se
como protección ante la exposición al riesgo; y debe revelar:

Adquisición o emisión de instrumentos financieros El monto registrado y el valor justo de cualquiera

monetarios que devengan una tasa de interés de los activos individuales o clase de activos; y,
específica que difiere de la tasa predominante en el
mercado a la fecha de adquisición. Las razones para no reducir el monto registrado,
incluyendo la naturaleza de la evidencia que
Los métodos y las presunciones importantes, brinda la base para que la gerencia crea que dicho
aplicadas al estimar los valores justos de activos monto será recuperado.
financieros y pasivos financieros, se presentarán
por separado de acuerdo a las clases significativas Con relación a las operaciones cobertura, se deben
de activos financieros; revelar adicionalmente:

Las ganancias y pérdidas obtenidas debido a Los objetivos y políticas de la empresa sobre
cambios en el valor justo de aquellos activos administración de riesgos financieros, incluyendo
financieros disponibles para la venta que son su política de cobertura de cada tipo importante de
medidos a su valor justo, subsecuente al transacción proyectada;
reconocimiento inicial que son incluidas en las
utilidades (pérdidas) netas del período o Para las coberturas de valor justo, coberturas de
directamente en el resultado acumulado hasta que flujos de caja y coberturas de inversiones netas en
los activos financieros sean dispuestos; una entidad extranjera:

Los ratios de prepago, de pérdidas estimadas por La descripción de la cobertura;

créditos, e intereses o tasas de descuento.
La descripción de los instrumentos financieros
Información acerca de su exposición ante el riesgo designados como instrumentos de cobertura y su
de tasa de interés, incluyendo: valor justo a la fecha del balance;

Fechas de vencimiento o cambios de precios La naturaleza del riesgo que está siendo cubierto; y
contractuales, las que tengan la fecha más
cercana; y Para coberturas de transacciones proyectadas, los
períodos en los cuales se espera que ocurran
Tasas de interés efectivas, cuando sea aplicable. dichas transacciones, cuándo se espera que
Información acerca de su exposición ante el riesgo ingresen dentro de la determinación de la utilidad
de crédito, incluyendo: (pérdida) neta, y una descripción de cualquier
transacción proyectada para el que la
La cantidad que mejor representa su máxima contabilización de la cobertura ha sido previamente
exposición ante el riesgo de crédito a la fecha del realizada pero que se espera que no ocurra por
balance general, sin tomar en cuenta el valor justo mucho tiempo.
de cualquier garantía, en el caso de que otra de las
partes falle al cumplir con sus obligaciones La ganancia o pérdida de un activo financiero
derivadas de los instrumentos financieros; y derivado y no derivado y pasivos designados como
instrumentos de cobertura en flujos de efectivo ha
Las concentraciones significativas de riesgo de sido reconocido directamente en el resultado
crédito (identificación de segmentos de negocios y acumulado:
geográficos, deudor o grupo de deudores con
características similares, entre otros). El monto que fue reconocido en el patrimonio en el
Información acerca de la determinación del valor período corriente;
justo. De no ser práctico determinar el valor justo
de un activo financiero o un pasivo financiero con
El monto que fue separado del resultado utilidad (pérdida) neta por el período (una división
acumulado y reportado en la utilidad (pérdida) neta similar de realizado frente a ganancias y pérdidas
del período; y no realizadas con respecto a los activos y pasivos
financieros mantenidos para negociación no es
El monto que fue separado del patrimonio y requerida);
agregado al cálculo inicial del costo de adquisición
u otro monto cargado del activo o pasivo en una La empresa debería revelar el monto de ingresos
transacción proyectada de cobertura durante el por intereses que han sido acumulados en
período corriente. préstamos no honrados que aún no han sido
recibidos en efectivo;
La ganancia o pérdida obtenida al recalcular el
valor justo de activos financieros disponibles para Si la empresa ha entrado en un acuerdo de
la venta (diferentes a los activos relacionados a titulización o un acuerdo de recompra, revelar,
coberturas) que ha sido reconocida directamente separadamente para aquellas transacciones que
en el patrimonio: ocurrieron en el período de reporte corriente y para
los intereses remanentes retenidos, desde las
El monto que fue reconocido en el patrimonio transacciones que ocurrieron en los reportes
durante el período corriente; financieros de períodos anteriores:

El monto que fue separado del patrimonio y La naturaleza y la extensión de dichas

reportado en la utilidad neta o pérdida del período. transacciones, incluyendo una descripción de
cualquier información cuantitativa y colateral sobre
La presunción de que el valor justo puede ser las presunciones claves usadas al calcular los
medido de forma razonable para todos los activos valores justos de intereses nuevos y retenidos;
financieros disponibles para venta o mantenidos
para negociación ha sido superada y la empresa Los activos financieros que han sido dejados de
está, por lo tanto, calculando cualquiera de los reconocer;
activos financieros al costo amortizado, debe
revelar tal hecho junto con una descripción de los La reclasificación de un activo financiero a ser
activos financieros, su monto cargado, una reportado al costo amortizado más que al valor
explicación de por qué el valor justo no puede ser justo, debe revelar la razón para dicha
calculado y si es posible, el rango de estimados reclasificación.
dentro del cual el valor justo se espera que
permanezca. Aún mas, si los activos financieros La naturaleza y monto de cualquier pérdida o
cuyos valores justos previamente no podrían ser reversión de una pérdida reconocida por un activo
calculados razonablemente son vendidos, este financiero, debe revelar separadamente para cada
hecho, el monto llevado de aquellos activos clase de activo financiero importante.
financieros al tiempo de la venta, y el monto de las
ganancias o pérdidas reconocidas deben ser 5.103.06. Inversiones
revelados;
Se debe revelar la política contable acerca de:
Las partidas significativas de ingresos, gastos, La determinación del valor contable de las
ganancias y pérdidas resultantes de activos inversiones;
financieros y pasivos financieros incluidas en la
utilidad (pérdida) neta o como componente El tratamiento de los cambios en el valor de
separado del patrimonio, debe revelar: mercado de los valores negociables registrados a
dicho valor de mercado;
El total de ingresos por intereses y el total de
gastos por intereses (ambos en una base de costo El tratamiento del excedente de revaluación
histórico) debe ser revelado separadamente; sobre la venta de una inversión revalorizada.

Con respecto a los activos financieros disponibles Los valores negociables se reconocen por: a) el
para la venta que son ajustados a su valor justo valor de costo o mercado, el que sea menor, o; b)
después del reconocimiento inicial, las ganancias el valor de mercado. En el caso de inversiones
totales y pérdidas desde los ajustes al valor justo enajenables es adecuado valuarlas al valor de
de activos reconocidos y de pasivos incluidos en la mercado.
Las inversiones permanentes se reconocen por: El monto de las diferencias de cambio que se
a) el valor de costo; b) importes revaluados, o; c) incluyen en los resultados del período, indicando
los instrumentos patrimoniales y títulos de deuda cada una de las partidas de activo y pasivo que
al costo o valor de mercado, el menor correspondan a operaciones de moneda
(determinado sobre la base de la cartera); si no extranjera;
tuvieran valor de mercado vigente será
determinado por una sociedad especializada en Los tipos de cambio compra y venta vigentes al
valorización. Si las inversiones se registran a cierre del ejercicio (emitidos por la
precio de costo, una disminución del valor de Superintendencia de Banca y Seguros) y
carácter permanente deberá ser reconocido como aplicados por la empresa en las cuentas de activo
gasto o compensado con una cuenta de reserva y pasivo respectivamente; y,
por fluctuación de valor que se halla realizado con
anterioridad. El riesgo de cambio, si fuera el caso.

Cuando las inversiones permanentes se registren 5.103.08. Inversión en Inmuebles

a valor revaluado, debe revelar:
Las inversiones en inmuebles deben
La política relativa a la frecuencia de las contabilizarse como se reconocen las inversiones
revaluaciones; permanentes, o como los inmuebles, maquinaria y
equipo.
La fecha de la última revaluación;
5.103.09. Asociación en Participación
La base de la revaluación;
Se debe señalar la relación y descripción de
La sociedad especializada en valorización que asociaciones en participación importantes,
efectúo la revaluación de las inversiones; especificando en cada caso el reconocimiento a
través del método de consolidación proporcional o
Los activos revaluados; y, el método de participación patrimonial, cuando se
trata de una empresa bajo control común.
El tratamiento al excedente de revaluación sobre
la venta de una inversión revalorizada. 5.103.10. Contratos de Construcción

La inversión en las subsidiarias debe ser Se debe revelar respecto de los contratos de
contabilizada bajo el método de participación construcción lo siguiente:
patrimonial, o costo o valor revaluado bajo la
política contable de la matriz para inversiones a Los criterios de reconocimiento de los ingresos y
largo plazo, excepto cuando se adquieran y costos asociados a la actividad de construcción;
mantengan exclusivamente con la intención de
enajenarlas en un futuro inmediato, en cuyo caso Los métodos usados para determinar los ingresos
deben contabilizarse como valores negociables. reconocidos en el período;

Las empresas dedicadas a inversiones cuyo Los métodos usados para determinar la etapa de
negocio es el mantener portafolios de valores cumplimiento de los contratos en curso;
negociables como una inversión para sus
accionistas (partícipes), deben contabilizar sus El monto de los ingresos por contrato reconocidos
inversiones a valor de mercado, considerando las como tales en el período;
variaciones del valor como ganancias o pérdidas
no realizadas en el patrimonio. El monto global de los costos incurridos y utilidades
reconocidas (menos pérdidas reconocidas) a la
5.103.07. Operaciones de Cobertura y fecha;
Conversión de Moneda Extranjera
El monto de los adelantos recibidos; y,
Se debe revelar, lo requerido en el numeral Las retenciones efectuadas.
5.103.05 Instrumentos Financieros para las
operaciones de cobertura y sobre conversión de 5.103.11. Inmuebles, Maquinaria y Equipo
moneda extranjera la siguiente información:
Se debe revelar la política contable de determinación del bien valuado, que contenga al
reconocimiento de los inmuebles, maquinaria y menos:
equipo, teniendo en cuenta que éstos se
reconocen cuando sea probable que futuros El monto discriminado por unidades o por grupos
beneficios económicos asociados con dicho activo homogéneos;
fluirán a la empresa y el costo del activo pueda
ser valorado confiablemente. La valuación inicial Aplicará los criterios de manera coherente a los
es al costo de adquisición. bienes de una misma clase y características;

Se indicará la revaluación efectuada a todos los Tendrá en cuenta los criterios utilizados por la
activos o toda la clase a la cual este activo empresa para registrar las mejoras;
pertenece, evaluados simultáneamente a fin de
evitar una revaluación selectiva de activos y que Indicará la vida útil remanente que se espera tenga
los estados financieros muestren montos que el activo en condiciones normales de operación; y,
representen una mezcla de costos y valuaciones a
fechas diferentes. Sin embargo, una clase de Segregará los bienes muebles contabilizados como
activos puede ser revaluada sobre una base inmuebles, mostrando su valor por separado.
rotativa, siempre que la revaluación de una clase
de activos se complete dentro de un corto período La sociedad especializada en valorización o perito
de tiempo y las revaluaciones se mantengan al día. tasador, no deberá tener relación laboral con la
entidad económica, prestarle servicios distintos a
Cuando los inmuebles, maquinaria y equipo se los de valuación y no estar vinculado a ella.
registran a importes revaluados, se debe revelar lo
siguiente: 5.103.12. Reconocimiento de Depreciación de
Inmuebles, Maquinaria y Equipo, y
La política relativa a la frecuencia de las Amortización de Activos Intangibles
revaluaciones;
Se deben revelar los métodos de distribución
La fecha efectiva de la última revaluación; sistemática del valor de un bien durante su vida útil
estimada, las vidas útiles o tasas de depreciación o
Las bases usadas para revaluar los activos; amortización, la fuente base de estimación de la
pérdida del valor correspondiente, respecto de la
La sociedad especializada en valorización o perito depreciación de los inmuebles, maquinaria y
tasador que efectúo la revaluación de los activos; equipo, la amortización de los activos intangibles
adoptados por la empresa, así como el
La naturaleza de cualquier índice utilizado para correspondiente al mayor valor por la revaluación
determinar el costo de reposición; técnica.

El valor en libros de cada clase de inmuebles, Se entiende por vida útil el período durante el cual
maquinaria y equipo que se habría incluido en los se espera que el inmueble, maquinaria y equipo,
estados financieros, si los activos se hubieran contribuirá a la generación de ingresos. Los
llevado al costo menos depreciación; factores que determinan la vida útil, entre otros, se
encuentran los de fábrica, el deterioro por el uso, la
Los activos revaluados; y, acción de factores naturales, la obsolescencia por
avances tecnológicos y los cambios en la demanda
Los movimientos de la reserva por fluctuación del de los bienes o servicios a cuya producción o
valor. suministro contribuyen.

La revaluación debe ser sustentada a valor neto 5.103.13. Arrendamientos

realizable efectuada por sociedad especializada en
valorización o perito tasador perteneciente a El arrendatario, además de cumplir con los
entidades gremiales de dicha actividad. El informe requisitos de revelación para instrumentos
de tasación deberá tener información actual, financieros, debe revelar:
confiable y suficiente de carácter técnico,
comercial, económico, legal u otro relevante para la Respecto a los contratos de arrendamiento
financiero:
Por cada clase de activos, su valor contable a la El total de los pagos mínimos futuros que se
fecha del balance general; espera percibir bajo contratos de subarrendamiento
no rescindibles a la fecha del balance general;
Una conciliación entre el total de los pagos
mínimos de arrendamiento a la fecha del balance Los pagos de arrendamiento y subarrendamiento
general y su valor presente. Además, el total de los reconocidos como ingresos del ejercicio,
pagos mínimos de arrendamiento a la fecha del separando los pagos mínimos de arrendamiento,
balance general y su valor presente, por cada uno rentas contingentes y pagos de subarriendo;
de los siguientes períodos:
Una descripción general de los acuerdos de
Hasta un año; arriendo significativos del arrendatario, incluyendo,
pero no en forma limitativa, los siguientes:
Mayor de un año y hasta cinco años;
La base sobre la cual son determinados los pagos
Mayor de cinco años. de renta contingente;

El alquiler contingente reconocido como ingreso del La existencia de renovaciones u opciones de

ejercicio; compra, sus términos y cláusulas de graduación de
incrementos; y
El total de los pagos mínimos futuros que se
espera percibir bajo contratos de subarrendamiento Las restricciones impuestas por los acuerdos de
no rescindibles a la fecha del balance general; y arrendamiento, tales como los concernientes a
dividendos, endeudamiento adicional y nuevos
Una descripción general de los acuerdos de arriendos.
arriendo significativos con el arrendatario,
incluyendo, pero no en forma limitativa, los El arrendador, además de cumplir con los
siguientes: requisitos de revelación para instrumentos
financieros, debe revelar:
La base sobre la cual son determinados los pagos
de alquiler contingente; Respecto a los contratos de arrendamiento
financiero:
La existencia de renovaciones y opciones de
compra, sus términos y cláusulas de graduación de Una conciliación entre la inversión bruta total en el
incrementos; y arrendamiento a la fecha del balance general y el
valor presente de los pagos mínimos de
Las restricciones impuestas por los acuerdos de arrendamiento por cobrar a la fecha del balance
arrendamiento, tales como los concernientes a general. Además, la empresa debe revelar la
dividendos, endeudamiento adicional y nuevos inversión bruta total en el arrendamiento y el valor
arriendos. presente de los pagos mínimos de arrendamiento
por cobrar a la fecha del balance general, por cada
Respecto a los contratos de arrendamiento uno de los siguientes períodos:
operativo:
Hasta un año;
El total de los pagos mínimos futuros de
arrendamiento bajo contratos de arrendamiento Mayor de un año y hasta cinco años;
operativo no rescindibles, por cada uno de los
siguientes períodos: Mayor de cinco años.

Hasta un año; El ingreso financiero no realizado;

Mayor de un año y hasta cinco años; Los valores residuales no garantizados que sean
acumulables al beneficio del arrendador;
Mayor de cinco años.
La provisión acumulada por los pagos mínimos de
arrendamiento que sean incobrables;
El alquiler contingente reconocido como ingreso; y, 5.103.15. Activos Intangibles

Una descripción general de los acuerdos de Los activos intangibles son reconocidos de
arriendo significativos del arrendador. acuerdo a los criterios señalados en las NIC, entre
los que establece que el activo para ser
Respecto a los contratos de arrendamiento considerado como intangible debe:
operativo:
Ser identificable;
Por cada clase de activos, su valor bruto, su
depreciación acumulada y las pérdidas por Controlado por la empresa;
desvalorización acumuladas a la fecha del balance
general; Existir la probabilidad de beneficios económicos
futuros que le son atribuibles fluyan a la empresa;
La depreciación reconocida en la utilidad (pérdida) y,
del ejercicio;
El costo del activo puede ser valuado de manera
Las pérdidas por desvalorización reconocidas en la confiable.
utilidad (pérdida) del ejercicio;
5.103.16. Reconocimiento de Ingresos
Las pérdidas por desvalorización reversadas en la
utilidad (pérdida) del ejercicio; 5.103.16.1. Reconocimiento de Ingresos por
Venta
Los pagos mínimos futuros de arrendamiento bajo
contratos de arrendamiento operativo no Se deben revelar las políticas contables adoptados
rescindibles, por el total y por cada uno de los para el reconocimiento del ingreso incluyendo los
siguientes períodos: métodos adoptados para determinar la etapa de
terminación de transacciones que impliquen la
Hasta un año; prestación de servicios.

Mayor de un año y hasta cinco años; Los ingresos por venta de bienes o servicios se
reconocen, según sea el caso, cuando:
Mayor de cinco años.
Se transfiere al comprador los riesgos y beneficios
El total de rentas contingentes reconocidas como importantes de la propiedad de los bienes;
ingreso; y,
La empresa no retiene ninguna clase de
Una descripción general de los acuerdos de implicancia gerencial, al grado generalmente
arriendo significativos del arrendador. asociado con la propiedad, ni el control efectivo
sobre los bienes vendidos;
5.103.14. Costos de Financiamiento
El monto de los ingresos puede cuantificarse
Los costos de financiamiento o préstamos que son confiablemente;
directamente atribuibles a la adquisición,
construcción o producción de un activo calificable, Es probable que los beneficios económicos
pueden ser capitalizados como parte del costo de relacionados con la transacción fluirán a la
ese activo. Al respecto se debe revelar: empresa; y,

La política contable adoptada para el tratamiento Los costos incurridos o por incurrir respecto a la
de los costos de financiamiento; transacción pueden cuantificarse confiablemente.

Los costos de préstamos capitalizados durante el 5.103.16.2. Reconocimiento de Ingresos por

período; y, Intereses, Regalías, Dividendos y Diferencias
de Cambio
La tasa de capitalización usada para determinar
los costos de préstamos elegibles para
capitalización.
Se debe revelar las políticas contables para el El importe total incluido en el balance general por
registro de los ingresos por intereses, regalías y préstamos y anticipos sobre los cuales el interés
dividendos, teniendo en cuenta que: no está siendo devengado y la base usada para
determinar el importe contabilizado de tales
Los intereses deben ser reconocidos préstamos y anticipos.
proporcionalmente al tiempo transcurrido, el
rendimiento efectivo del activo, capital y tasa; 5.103.18. Costo de Beneficios Sociales

Las regalías, deben ser reconocidas basándose en Se debe describir el procedimiento seguido para
su valor acumulado devengado en concordancia estimar el pasivo por beneficios sociales a cargo
con los términos del contrato que les dio origen; de la empresa.

Los dividendos, en la fecha que es reconocido el 5.103.19. Impuesto a la Renta

derecho del accionista a recibir el pago;
Debe mostrarse, en forma separada, los
Sea probable que los beneficios económicos principales componentes del gasto (ingreso)
relacionados con la transacción fluyan hacia la tributario, como se señala a continuación, de ser
empresa; aplicable:

Las diferencias de cambio correspondientes al El gasto (ingreso) tributario corriente;

ajuste de los activos representados en moneda
extranjera, se deben reconocer como un ingreso Cualquier ajuste al impuesto a la renta corriente de
financiero; períodos anteriores, reconocidos en el período;

El monto de los ingresos puede ser cuantificado El importe del gasto (ingreso) por impuesto diferido
confiablemente. que se relaciona con el origen y reversión de las
diferencias temporales;
5.103.17. Provisiones
El importe del gasto (ingreso) por impuesto a la
Se deben contabilizar provisiones para cubrir renta diferido inter-relacionado con los cambios en
pasivos estimados, contingencias de pérdidas las tasas impositivas o con la aplicación de nuevos
probables, así como para disminuir el valor de los impuestos;
activos, cuando sea necesario de acuerdo con las
NIC. Las provisiones deben ser justificadas, El importe del beneficio resultante de una pérdida
cuantificables y confiables. tributaria deducible, de un crédito tributario o de
una diferencia temporal correspondiente a un
Adicionalmente, en el caso de bancos e período anterior, no reconocido anteriormente y
instituciones financieras las pérdidas en que se utilice para reducir el gasto tributario
préstamos y anticipos en cuenta corriente corriente o para reducir el gasto tributario diferido.
concedidos:
El gasto por impuesto a la renta diferido resultante
Los detalles de los movimientos de la provisión del castigo, o de la reversión de un castigo anterior
para pérdidas en préstamos y anticipos de un activo impuesto diferido activo.
concedidos durante el período, indicando el
importe cargado a resultados en el período por las El importe del gasto (ingreso) por impuesto a la
pérdidas en préstamos y anticipos no renta diferido relacionado con los cambios en las
recuperados, el importe cargado en el período por políticas contables y errores sustanciales, incluidos
préstamos y anticipos llevados a resultados y el al determinarse la utilidad (pérdida) neta del
importe acreditado en el período por préstamos y período de acuerdo al tratamiento alternativo
anticipos cargados a resultados que han sido permitido en la NIC 8 – Utilidad (pérdida) Neta del
recuperados; Ejercicio, Errores Sustanciales y Cambios en las
Políticas Contables.
El importe total de la provisión para pérdidas en
préstamos y anticipos a la fecha del balance La siguiente información debe revelarse también
general; y, por separado:
El monto global del impuesto corriente y diferido 5.103.20. Definición de Segmentos y Base para
relacionado con las partidas que han sido cargadas la Asignación de Costos
o abonadas a patrimonio;
Las empresas cuyas acciones o valores se
El gasto (ingreso) tributario relacionado con negocian en bolsa, o que están en proceso de
partidas extraordinarias reconocidas durante el hacerlo, deben presentar en sus estados
ejercicio; financieros información sobre los segmentos o
sectores de negocios y geográficos que se
Una explicación de la relación entre el gasto consideren importantes para ellas. Se debe
(ingreso) tributario y la utilidad contable cualquiera revelar los criterios de selección de segmentos de
de las siguientes formas: negocios referidos a las líneas de productos o
servicios y los segmentos geográficos los cuales
Una conciliación de cifras entre el gasto (ingreso) están relacionados al lugar donde se localizan los
tributario y el resultado de multiplicar la utilidad activos productivos o los mercados donde opera.
contable por la tasa de impuesto aplicable, La selección del segmento está determinada por
revelando también la base sobre la cual se ha los riesgos y beneficios diferentes de otros
calculado la tasa impositiva aplicable; o, segmentos de negocio.

Una conciliación de cifras entre la tasa impositiva 5.103.21. Consolidación

efectiva promedio y la tasa impositiva aplicable,
revelando también la base sobre la cual se ha Los estados financieros individuales de la matriz,
calculado la tasa impositiva aplicable. deben describir el método utilizado para
contabilizar las subsidiarias.
Una explicación de los cambios producidos en la
tasa impositiva aplicable en comparación con el En los estados financieros consolidados se debe
ejercicio contable anterior; describir información adicional a las notas ya
enunciadas:
El monto (y fecha de expiración, si la hay) de las
diferencias temporales deducibles, pérdidas Una relación de las subsidiarias incluidas en el
tributarias no utilizadas y créditos tributarios no grupo de la consolidación, incluyendo el nombre,
utilizados por los cuales no se han reconocido país de constitución o residencia, la proporción de
ningún activo tributario diferido en el balance interés en la propiedad, actividad económica y, si
general; es diferente, la proporción de participación en los
derechos de voto que se tiene;
El monto global de las diferencias temporales
vinculadas a las inversiones en subsidiarias, Una relación de las subsidiarias no consolidadas
sucursales y asociadas, y a las participaciones en señalándose:
asociaciones en participación, por los cuales no se
han reconocido ningún pasivo tributario diferido en Las razones de su exclusión de la consolidación;
el balance general;
La naturaleza de la relación entre la matriz y la
Respecto de cada tipo de diferencia temporal, y subsidiaria, en la que la matriz no posee directa o
respecto de cada tipo de pérdida tributaria indirectamente a través de subsidiarias, más de la
deducible no utilizada y crédito tributario no mitad de los derechos de voto directa o
utilizado: indirectamente;

El monto de los activos y pasivos tributarios Nombre de la empresa en la que posee directa o
diferidos reconocidos en el balance general por indirectamente a través de subsidiarias, más de la
cada ejercicio por el que se ha presentado la mitad de los derechos de voto, sin embargo por la
respectiva información; falta de control no es considerada una subsidiaria,
mostrándose la información relevante sobre
El monto del ingreso o gasto tributario diferido activos, pasivos y resultados, así como el monto de
reconocido en el estado de resultados, si dicho la participación de la matriz en los resultados de
monto no es reflejado con claridad por los cambios operación y en la inversión de los accionistas; y,
en los montos reconocidos en el balance general.
Efecto de la adquisición y venta o enajenación de Se debe revelar cualquier transacción y otros
subsidiarias en la situación financiera a la fecha de eventos económicos que ocurren entre la fecha
cierre, los resultados del período y los importes de los estados financieros y la fecha en que se
correspondientes del período precedente. autoriza su emisión, que afecte o pudiera afectar
la situación financiera y las perspectivas de la
5.103.22. Definición de Efectivo y Equivalentes empresa, describiendo su naturaleza y montos, si
de Efectivo su importancia lo amerita, como:

Se debe revelar las cuentas del balance que son Una fluctuación cambiaria de la moneda del país o
componentes del efectivo o equivalentes de cambios en la paridad de monedas extranjeras;
efectivo del Estado de Flujos de Efectivo.
Cambios en los precios de realización de los
5.104. Cambio de Políticas Contables valores negociables respecto a valores de
mercado;
Se debe revelar los cambios de políticas
contables que se hayan realizado para la Pérdidas resultantes de incendio, inundación y
elaboración de los estados financieros del otros desastres;
ejercicio corriente, con respecto a los utilizados en
el ejercicio anterior, señalando la siguiente Emisión o colocación de acciones y bonos,
información: recompra y disminución de capital;

La naturaleza y justificación del cambio; Compra de un negocio o de inmuebles, maquinaria

y equipo;
El importe del ajuste reconocido en la utilidad
(pérdida) neta del período actual; y, Eventos o cambios en las circunstancias que
modifiquen las bases utilizadas para estimar las
El importe del ajuste incluido en cada período por contingencias;
el que se presenta información pro-forma y la
cantidad del ajuste relativo a períodos anteriores a Incumplimientos contractuales; y,
aquellos incluidos en los estados financieros.
Cambios en las normas legales aplicables a la
Asimismo, se debe revelar el hecho que la empresa o a sus operaciones.
información comparativa ha sido reestructurada o
de que no es factible hacerlo de acuerdo a lo 5.200. Notas seleccionadas de los Estados
indicado en el artículo 8º del Reglamento. Financieros de Períodos Intermedios

5.105. Errores Sustanciales Las notas seleccionadas acompañan los estados

financieros de períodos intermedios, están
Se debe revelar los ajustes por errores referidas a transacciones y otros eventos nuevos y
sustanciales, señalando: de importancia que proporcione explicaciones y
comentarios adicionales relativos a los cambios en
La naturaleza del error sustancial; la situación financiera y en los resultados del
período obtenidos. Dichas explicaciones
El monto de la corrección reconocida en la utilidad corresponden a:
(pérdida) del ejercicio; y,
Declaración sobre el cumplimiento de las NIC,
El monto de la corrección relativa a ejercicios referida en el numeral 5.102 del presente Manual;
anteriores a aquéllos incluidos en la información Declaración de uniformidad en la aplicación de
comparativa y el hecho que la información políticas contables (5.103) que sigue la empresa
comparativa ha sido reestructurada o de que no respecto al último balance general anual;
es posible hacerlo.
Las bases utilizadas para reflejar los efectos de la
5.106. Situaciones posteriores a la fecha de los inflación en el período correspondiente;
Estados Financieros
Comentarios sobre la naturaleza estacional o
cíclica de las operaciones intermedias;
Cambios en las estimaciones de los montos Capitulo II
reportados en los períodos intermedios del año
económico en curso o en año económico anterior; 6.000. Notas de Carácter Especifico

Reducción del valor de las existencias a su valor 6.100. Denominación de Títulos y Cuentas
neto realizable, y reversión de dicha reducción;
Se debe revelar cualquier cambio que se adopte en
Emisiones, recompras y reembolsos de títulos de relación con la denominación de los títulos y
deuda y valores patrimoniales; en el caso de cuentas que prescribe el presente Manual y el
emisiones de títulos de deuda se debe revelar el contenido o naturaleza de las mismas.
monto de la deuda y los intereses devengados;
6.101. Caja y Bancos
Dividendos pagados por acciones;
Se debe mostrar separadamente los fondos
Información de períodos intermedios por relativos a:
segmentos de actividad económica y geográfica, si
la estructura y ubicación de sus centros de Saldo de libre disposición en efectivo y en bancos;
actividad lo requiere, mostrando los ingresos y
resultados por segmentos; Depósitos de ahorro;

Cambios en la estructura de la empresa como: Depósitos a plazo; y,

fusiones, escisiones, adquisición y enajenación o
cierre de subsidiarias e inversiones permanentes, Fondos sujetos a restricción.
reorganizaciones y operaciones discontinuadas;
6.102.Valores Negociables
Cambios en pasivos y activos contingentes desde
la fecha del ultimo balance general anual; Se debe mostrar separadamente y en columnas,
información relativa a valores negociables, de
Reconocimiento de la pérdida por deterioro de los acuerdo a lo siguiente:
inmuebles, maquinaria y equipo, activos intangibles
u otros activos; Clase de valores (acciones, bonos por tipo, otros
títulos de renta separados por inscritos en bolsa y
Adquisiciones y retiros de bienes del rubro no inscritos);
inmuebles, maquinaria y equipo;
Cantidad o monto nominal (valor nominal x
Reversión de las provisiones por costos de cantidad) de valores;
reorganización;
Valor en libros;
Cualquier incumplimiento de deuda o infracciones
de convenios de deuda, que no hayan sido Valor de mercado unitario y total, si estos son
posteriormente corregidos; diferentes del valor contabilizado;

Operaciones entre partes vinculadas; Las ganancias y pérdidas no realizadas; y,

El monto de las partidas cuya naturaleza es Los movimientos durante el período de la reserva
extraordinaria que afectan a los activos, pasivos, por fluctuación de valor y la naturaleza de tales
patrimonio, resultados del período, o flujos de movimientos.
efectivo y su incidencia;
6.103. Cuentas por Cobrar Comerciales
Corrección de errores sustanciales en estados
financieros anteriormente reportados; y, Se debe mostrar en cuadro comparativo,
desdoblados en fracción corriente y no corriente
Los hechos posteriores al final del período según la fecha de vencimiento, los importes
intermedio que no hayan sido reflejados en los vencidos hasta 30 días y los que se encuentran
estados financieros de dicho período.
vigentes (dentro del plazo de vencimiento), de 6.106. Existencias
acuerdo a:
Se debe revelar lo siguiente:
Cuentas por cobrar comerciales con terceros;
El importe registrado por clase de existencias:
Cuentas y documentos por cobrar comerciales a Mercaderías;
empresas vinculadas;
Productos terminados;
Castigo de cuentas de dudosa cobranza;
Subproductos, desechos y desperdicios;
Provisión para cuentas de cobranza dudosa.
Productos en proceso;
Adicionalmente, para las cuentas por cobrar a
plazos mayores de un año, contado a partir de su Materias primas;
fecha de expedición, deberá indicarse;
Materiales auxiliares, envases y embalajes;
La operación que le dio origen;
Suministros diversos; y
La fecha estimada o pactada de recuperación;
Existencias por recibir.
Los vencimientos y tasas de interés.
El monto registrado de las existencias que han sido
6.104. Cuentas por Cobrar a Vinculados registradas al valor neto realizable;

Se debe mostrar en cuadro comparativo según los Las reversiones de los castigos, que se originan
deudores principales, desdoblados en fracción por un aumento en el valor neto de realización,
corriente y no corriente, los importes vencidos y deben ser reconocidas como una reducción del
los que se encuentran dentro del plazo de costo de ventas en el período en que ocurre la
vencimiento, de acuerdo a: reversión; y,

Clase o categorías; Las circunstancias o hechos que llevaron a la

reversión del castigo de existencias.
Saldos iniciales;
Cuando el costo de existencias es determinado
Adiciones; usando el método últimas entradas primeras
salidas (UEPS o LIFO) de acuerdo con el
Deducciones; y, tratamiento alternativo permitido por la NIC 2, los
estados financieros deben revelar la diferencia
Saldos finales. entre el valor de existencias según se muestra en
los estados financieros y cualquiera de las dos
6.105. Otras Cuentas por Cobrar siguientes:

Se debe revelar la naturaleza y condiciones de Lo que resulte menor entre el valor determinado
esta cuenta y mostrar, separadamente usando el método de las primeras entradas,
información relativa a otras cuentas por cobrar, primeras salidas (PEPS) o la de costo promedio
desdoblados en fracción corriente y no corriente, ponderado de los bienes que se destinan al
de acuerdo a: intercambio y el valor neto realizable ; o

Saldos iniciales; Lo que resulte menor entre el costo actual a la

fecha del balance general, y el valor neto
Adiciones; realizable.

Deducciones; y, 6.107. Gastos Pagados por Anticipado

Saldos finales. Se debe mostrar el monto de los alquileres,

seguros y otros gastos pagados por anticipado.
6.204. Inversiones Permanentes 6.204.02. Inversiones en Empresas Vinculadas

6.204.01. Inversiones Permanentes Se incluirá, separadamente, en columnas,

información relativa a inversiones en empresas
Se debe revelar la información relativa a lo vinculadas, de acuerdo a lo siguiente:
señalado en instrumentos financieros, y en un
cuadro comparativo separado de los valores en Nombre del emisor;
empresas vinculadas, lo siguiente:
Clase de inversión;
Análisis por categorías de las inversiones;
Cantidad o monto nominal (costo unitario x
Nombre de los emisores, de ser el caso; cantidad);

Clase de inversión; Participación en el capital;

Cantidad o monto nominal (valor nominal x Valor de mercado (unitario y total) total, y/o el valor
cantidad); de participación patrimonial.

Valor en libros; 6.205. Inmuebles, Maquinaria y Equipo

Valor de mercado unitario y total (de no existir el 6.205.01 Inmuebles, Maquinaria y Equipo
valor de mercado se mostrara el valor de
participación patrimonial), si estos son diferentes Se debe mostrar en un cuadro comparativo,
del valor en libros; clasificado por clase de activo: terrenos, edificios y
otras construcciones; maquinaria, equipo y otras
El valor razonable de inversiones inmobiliarias, si unidades de explotación; muebles y enseres;
éstas se contabilizan como inversiones unidades de transporte; trabajos en curso y otras
permanentes y no se valúan a su valor razonable; propiedades, la siguiente información:
y,
Saldos iniciales;
Los movimientos durante el período de la reserva
por fluctuación de valor y la naturaleza de tales Adiciones al costo (adquisiciones, mejoras,
movimientos. fusiones de negocios y revaluación);

Las inversiones en acciones de capital, mostrarán Reducciones en el valor por retiros y/o ventas,
la participación que tenga en el capital de la revaluación;
empresa.
Otros cambios por adiciones o deducciones; y,
Las empresas dedicadas a la actividad de inversión Saldos finales.
adicionalmente revelarán:
Debe indicarse el saldo neto de los activos
Resumen de todos los movimientos relativos a adquiridos por arrendamiento financiero.
valuación de sus inversiones durante el período
informado; Adicionalmente se debe revelar la siguiente
información:
Un análisis del portafolio de sus inversiones; y
El valor contabilizado de inmuebles, maquinaria y
La evaluación por las administradoras del valor equipo temporalmente ociosos;
razonable de las inversiones permanentes;
El valor bruto en libros de cualquier inmueble,
El importe significativo de los resultados por maquinaria y equipo completamente depreciado
inversión de intereses, regalías, dividendos y que esté todavía en uso.
rentas de inversión permanentes e inversiones
temporales, utilidades (pérdidas) en la enajenación 6.205.02 Depreciación Acumulada de
de inversiones corrientes y cambios en el valor de Inmuebles, Maquinaria y Equipo
tales inversiones.
Se debe mostrar en un cuadro comparativo, columnas información relativa a la amortización
información relativa a la depreciación acumulada acumulada de intangibles al inicio y al final, de
según la clase de inmuebles, maquinaria y equipo, acuerdo a lo siguiente:
que presenta:
Clase de activos;
Saldos iniciales;
Saldos iniciales;
Adiciones aplicadas a resultados;
Adiciones y/o deducciones; y,
Reducciones por retiros o ventas, revaluaciones
renovaciones y reemplazos; Saldos finales.

Otros cambios por adiciones o deducciones, con La amortización acumulada debe ser presentada
descripción de su naturaleza; y, siguiendo el orden aplicado en el numeral
6.206.01 del presente Manual, por cada clase de
Saldos finales. activo.

La depreciación acumulada debe ser presentada 6.208. Otros Activos

siguiendo el orden aplicado en el numeral 6.205.01 Se debe revelar que clase de activos la componen
del presente Manual, por cada clase de activo. y describir apropiadamente la naturaleza de los
mismos.
6.206. Activos Intangibles
6.302. Cuentas por Pagar Comerciales
6.206.01 Activos Intangibles
Se debe mostrar en cuadro comparativo
Se debe revelar las vidas útiles de los activos información relativa a cuentas por pagar
intangibles o las tasas de amortización empleadas; comerciales con terceros diferenciadas de las
incluyendo información comparada con el ejercicio cuentas por pagar comerciales a empresas y
anterior, relativo a la conciliación del monto que personas vinculadas, desdoblados en fracción
arrastra el activo al inicio y al final del ejercicio, corriente y no corriente, los importes vencidos y
mostrando: los que se encuentran dentro del plazo de
vencimiento, de acuerdo a:
Saldos iniciales por clase de activos intangibles;
Cuentas por pagar comerciales con terceros;
Adiciones separando las provenientes de fusiones
de negocios; Documentos por pagar con terceros; y,

Deducciones por retiros o enajenaciones; Cuentas y documentos por pagar comerciales a

empresas y personas vinculadas.
Incrementos o decrementos ocurridos durante el
ejercicio; Adicionalmente, para las cuentas por pagar de
largo plazo deberá indicarse los vencimientos,
Las pérdidas por desvalorización y la amortización tasas de interés y garantía, de ser el caso.
reconocida durante el ejercicio;
6.303. Cuentas por Pagar a Vinculados
Las diferencias de cambio netas resultantes de la
reexpresión de los estados financieros de una Se debe mostrar separadamente según los
entidad extranjera; y, acreedores, desdoblados en fracción corriente y no
corriente, los importes vencidos y los que se
Otros cambios ocurridos, durante el ejercicio. encuentran dentro del plazo de vencimiento, de
acuerdo a:
6.206.02 Amortización Acumulada de Activos
Intangibles Nombre de los principales acreedores;

Se debe revelar los métodos de amortización Saldos iniciales;

empleados; incluyendo separadamente y en
Adiciones; Por el financiamiento mediante bonos convertibles
en acciones se debe revelar, además de la
Deducciones; y, información antes indicada, la siguiente:

Saldos finales. El número de acciones en reserva disponibles para

atender la conversión;
6.304. Otras Cuentas por Pagar
Bases utilizadas para fijar el precio de conversión;
Se revelara separadamente información relativa a: Condiciones para su conversión; y,

Tributos por pagar; Aumento del capital suscrito originado en

conversiones realizadas durante el ejercicio.
Remuneraciones y participaciones por pagar;
6.500. Contingencias
Provisión para beneficios sociales;
Se debe revelar lo siguiente:
Anticipos de clientes;
La naturaleza de la contingencia;
Dividendos por pagar;
Los factores inciertos que puedan afectar los
Intereses por pagar; resultados futuros; y,

Cuentas por pagar diversas; y, Una estimación del efecto financiero o la

aseveración de que tal estimación no puede
Provisiones diversas. hacerse.

6.401. Deudas a Largo Plazo En el caso de bancos e instituciones financieras:

Se debe revelar la naturaleza de cada uno de los La naturaleza y monto de los compromisos para
préstamos o financiamiento de los pasivos a largo otorgar créditos que son irrevocables por que
plazo, incluirá separadamente y en columnas, ellos no pueden ser retirados a discreción del
información relativa a valores colocados por oferta banco o entidad financiera sin el riesgo de incurrir
pública y otros pasivos a largo plazo, desdoblado en penalidades o gastos importantes;
en fracción corriente y no corriente de acuerdo a
lo siguiente: La naturaleza y monto de las contingencias y
compromisos que provienen de las partidas fuera
Nombre de los acreedores, excepto en el caso de del balance general, incluyendo aquellos
los valores de oferta pública; relacionados con:

Clase de obligación; Sustitutos de crédito directo incluyendo garantías

generales de adeudo, garantía de aceptación
Serie; bancaria, cartas de crédito pendientes que sirven
como garantías financieras para préstamos
Garantía otorgada o gravamen; concedidos y valores;

Tasa de interés; Contingencias asociadas a ciertas transacciones,

incluyendo bonos de rendimiento, bonos
Vencimiento; ofrecidos, warrants y cartas de crédito pendientes
relacionadas con transacciones específicas;
Importe autorizado;
Contingencias a corto plazo liquidables por sí
Importe colocado; y, mismas, relacionadas con el comercio que
provienen del movimiento de bienes, tales como
Saldo pendiente de pago. crédito documentario en donde el embarque
relativo es usado como garantía;
Los contratos de venta y recompra no aumento de capital social, precisándose las
reconocidos en el balance general; condiciones o característica de la emisión de
acciones, de lo contrario deberán formar parte del
Partidas relacionadas con tasas de interés y tipo pasivo.
de cambio extranjero incluyendo swaps, opciones
y operaciones a futuro; y, El importe de los dividendos por acción,
entregados durante el ejercicio corriente, los
Otros compromisos facilidades de emisión de beneficios acordados indicando fecha y forma de
documentos y de garantías renovables. entrega, y los propuestos que se encuentren
pendiente por repartir; y,
6.700. Capital
En el caso de los dividendos de acciones
Se debe revelar lo siguiente: preferentes deben consignarse los importes de
Por cada clase de acciones representativas del dividendos vencidos y acumulados, con
capital social; especificación del monto por cada clase de
acciones preferentes y el total por clases.
Los derechos, preferencias y restricciones;
6.701. Capital Adicional
Tipo de impuestos a que están sujetos las
distribuciones o reembolsos; Se debe revelar el capital adicional pagado para
cada clase de acciones separado de las
Las acciones de la empresa cuya posesión donaciones, primas y otros conceptos análogos.
mantiene la misma empresa o las subsidiarias o
asociadas de la misma; 6.702. Acciones de Inversión

Las acciones reservadas para ser emitidas bajo Se debe revelar respecto a las acciones de
contratos de opción o venta, incluyendo términos inversión la siguiente información:
e importes;
Las características, derechos y restricciones;
Número de acciones autorizadas;
Tipo de impuestos a que están sujetos las
Número de acciones emitidas y pagadas; distribuciones o reembolsos;

Número de acciones emitidas y pendientes de Valor nominal;

pago;
Valor de mercado;
Valor nominal;
Frecuencia de negociación;
Valor de mercado;
Una conciliación del número de acciones en
Frecuencia de negociación; circulación al inicio y al final del año;

Una conciliación del número de acciones en Número de acciones emitidas;

circulación al inicio y al final del año;
Número de acciones pendiente de emisión a la
Número de acciones pendiente de emisión a la fecha del informe; y,
fecha del informe;
Número de acciones en circulación.
Número de accionistas a la fecha del balance; y,
6.703. Excedente de Revaluación
Estructura de participación accionaria.
Se debe revelar el excedente de revaluación inicial,
En forma separada se mostrará los anticipos de los sus aplicaciones e incrementos ocurridos durante
socios o accionistas para futuros aumentos al el ejercicio.
capital social de la empresa, siempre y cuando
exista acuerdo de la Junta de Accionistas de
6.704. Reservas del negocio, que por su naturaleza, tamaño o
incidencia sean relevantes para explicar el
Se debe revelar la descripción de la naturaleza de comportamiento o rendimiento de la empresa
las reservas y propósito por cada reserva existente durante el período, como los siguientes:

7100. Ventas Netas (Ingresos Operacionales) El castigo de existencias a su valor neto realizable
o los inmuebles maquinaria y equipo a su importe
Se mostrará las ventas netas realizadas a terceros recuperable, así como la reversión de dichos
separadamente de las realizadas a empresas o castigos de ser el caso;
personas vinculadas.
La reestructuración de las actividades de una
7.200. Costo de Ventas empresa y la reversión de las provisiones para los
costos de reestructuración;
Se debe revelar la composición del costo de ventas
según la naturaleza del gasto, considerando la Enajenación de partidas de inmuebles, maquinaria
actividad económica de la empresa: y equipo;

Comercial: Enajenación de inversiones permanentes;

El importe total de compras de mercaderías Operaciones discontinuadas;

(+/-) Variación de mercaderías
El resultado final de litigios; y,
Industrial:
Inventario inicial de productos terminados Otras reversiones de provisiones.
Inventario inicial de productos en proceso
Materias primas e insumos utilizados Los ingresos y gastos provenientes de la
Gastos de personal enajenación de inversiones, inmuebles,
Gastos de depreciación y amortización maquinaria y equipo y otros activos no corrientes,
Otros gastos de fabricación deben mostrar lo siguiente:
(-) Inventario final de productos terminados
(-) Inventario final de productos en proceso El valor de la enajenación del activo;

7.300. Gastos de Venta El valor en libros del activo; y

Se debe revelar la composición de los gastos de Los gastos de venta correspondientes.

ventas considerando los gastos por naturaleza.
7.700. Ingresos y Gastos Extraordinarios
7.350. Gastos de Administración
Se debe revelar la naturaleza e importes brutos de
Se debe revelar la composición de los gastos de las partidas extraordinarias, gastos adicionales y
administración considerando los gastos por deducciones.
naturaleza.
7.900. Utilidad por Acción
7.360. Clasificación de los Gastos por
Naturaleza Se deberá revelar:

Se debe revelar el monto de los gastos por Los montos usados como numeradores para
naturaleza de acuerdo a la siguiente clasificación: calcular la utilidad básica y diluida por acción y
Depreciaciones y amortizaciones una conciliación de tales montos respecto a la
Gastos de personal utilidad (pérdida) neta del período.
Tributos
El promedio ponderado del número de acciones
7.600. Otros Ingresos y Gastos que ha usado como denominador para calcular la
utilidad básica y diluida por acción y una
Se debe revelar por separado los ingresos y conciliación de esos denominadores entre sí.
egresos provenientes de las actividades del giro
8.100. Información por Segmentos La información será completada con un detalle de
montos originales, amortizaciones realizadas y
Por cada uno de los segmentos de negocios y saldos pendientes, mostrando la porción vencida y
geográficos debe revelarse la siguiente no pagada y la porción pendiente de vencimiento.
información:
Asimismo, se indicará los incumplimientos de
Las ventas u otros ingresos de operación, efecto significativo en cualquier otro contrato o
distinguiendo entre los ingresos provenientes de convenio.
los clientes ajenos a la empresa y los ingresos
provenientes de otros segmentos; 8.300. Fusiones de Negocios

Los resultados por segmentos; Se debe revelar la siguiente información para todas
las fusiones de empresas:
Los activos empleados por segmento, expresados
en unidades monetarias o como porcentajes de los Nombres y descripciones de las empresas que se
totales consolidados; fusionan;

Las bases para la determinación de los precios Cualquier operación resultante de la fusión de la
aplicables a cada segmento; y, cual la empresa haya decidido disponer.

Conciliación entre la suma de la información por Adicionalmente, si la fusión es una adquisición

segmentos individuales y la información de los debe hacerse las siguientes revelaciones:
estados financieros.
El porcentaje de acciones con derecho a voto
8.150. Transacciones con Empresas Vinculadas adquiridas;

En donde existe control las transacciones entre El costo de adquisición y una descripción de todo
las empresas vinculadas deben revelarse, lo pagado por la compra o del pasivo contingente;
independiente de si ha habido o no transacciones
entre las empresas vinculadas, la siguiente La naturaleza y el monto de las provisiones para
información: reestructuración y otros gastos por cierre de planta
originados como resultado de la adquisición y
La naturaleza de las transacciones, operaciones, reconocidos en la fecha de la adquisición;
contratos o negocios;
Cuando el período de amortización del crédito
Los volúmenes de las transacciones, cantidades, mercantil excede a cinco años, deberá justificarse
impuestos que genere; y, el período más largo, el cual no debe exceder de
20 de años contados a partir de la fecha de
Base de liquidación, forma de pago y adquisición;
proporciones de partidas independientes y
políticas de precios de éstas transacciones. Una conciliación del crédito mercantil deudor así
como el crédito mercantil negativo, al inicio y al
8.200. Transacciones que no representan Flujos final del período, mostrando:
de Efectivo
El monto bruto y la amortización acumulada al
Se deberá revelar las transacciones de inversión o inicio del período;
de financiación ocurridas en el ejercicio que no
significaron ingreso o egreso de efectivo o Cualquier crédito mercantil positivo o negativo
equivalente de efectivo, pero si afectan activos o adicional registrado durante el período; y,
pasivos registrados en libros.
La amortización cargada durante el período;
8.250. Incumplimiento de Obligaciones
Los ajustes resultantes de identificación posterior o
Se debe revelar el incumplimiento en el pago o en cambios posteriores en el valor de los activos y
las condiciones de préstamos, intereses, fondos de pasivos;
amortización o redención de obligaciones.
Cualquier otra cancelación durante el período; y, 8.302. Operaciones Discontinuadas
El monto bruto y la amortización acumulada al final
del período. Si existe acuerdo para discontinuar las
operaciones se debe revelar la siguiente
Si el valor real de los activos y pasivos o el pago información:
realizado por la compra puede determinarse
únicamente sobre una base provisional al final del Una descripción de la operación en proceso de
período en que tuvo lugar la adquisición, debe discontinuación;
señalarse las razones. Cuando hay ajustes
posteriores a dichos valores reales provisionales, Los segmentos de negocios o geográficos que se
esos ajustes deben revelarse y explicarse. reporta a la operación;

Si la fusión se hubiera efectuado por el método de El período de liquidación y los resultados de las
unificación de intereses, se deberá mostrar las operaciones que se van a discontinuar, estimados
siguientes revelaciones adicionales: hasta la fecha de cesación de funcionamiento del
segmento;
Descripción y número de acciones emitidas, el
porcentaje de acciones con derecho a voto, de Los montos que se arrastran, a la fecha del
cada empresa intercambiada para efectos de la balance general, del total de activos y pasivos que
fusión; se van a disponer;

Importe de los activos y pasivos contribuidos por La determinación de la ganancia o pérdida en la

cada empresa; y liquidación de un segmento debe hacerse con
relación al valor neto de realización de los activos
Los ingresos por ventas, otros ingresos operativos, y pasivos respectivos. Si se estima una pérdida,
partidas extraordinarias y ganancia o pérdida neta ésta debe reconocerse en la fecha en la cual los
de cada empresa antes de la fecha de fusión que administradores de la empresa adopten
se incluye en la ganancia o perdida neta mostrada formalmente la decisión de proceder a dicha
en los estados financieros de la empresa liquidación, si fuera una ganancia, ésta no se
fusionada. reconoce hasta que se convierta en efectivo o en
otras especies fácilmente convertibles en efectivo,
8.301. Escisiones de Negocios indicándose los montos de ventas, gastos y
utilidad o pérdida antes de impuestos de las
Se debe revelar la siguiente información: actividades ordinarias atribuibles a la operación
discontinuada durante el período corriente de
Monto y detalles importantes de activos y pasivos reporte, y el gasto por impuesto a la renta
transferidos a cada empresa resultantes de la relacionado, al gasto tributario relacionado con la
escisión; ganancia o pérdida producida por la
discontinuación; y,
Relación de intercambio, entre los accionistas o
socios de la sociedad escindida, de las acciones y Los flujos netos de efectivo atribuibles a las
participaciones a ser emitidas por las sociedades actividades de operación, inversión y
beneficiarias; financiamiento de la operación discontinuada
durante el período corriente de reporte.
Nombres y descripciones de las empresas que
resultan de la escisión; 9.001. Efectos Ambientales de las Actividades
de la Empresa
Procedimiento para el canje de acciones, en su
caso; Se deberán describir las normas adoptadas para
contabilizar las medidas de protección del medio
Fecha prescrita para su entrada en vigencia; y, ambiente, tales como:

Cualquier operación resultante de la escisión de la Los importes imputados a la utilidad (pérdida) del
cual la empresa haya decidido disponer. ejercicio relacionadas con la protección al medio
ambiente;
La consignación de los pasivos, provisiones y financiero y los principales riesgos e
reservas creadas para atender casos de desastre y incertidumbres que ésta enfrenta.
los importes afectados a los resultados del
Consiste en un comentario analítico de la
ejercicio y los acumulados hasta la fecha;
gerencia, respecto del resultado de las
operaciones y de la situación económica
La divulgación de información sobre los pasivos
financiera de la empresa, cuyo fin es facilitar el
eventuales;
análisis y la comprensión de los cambios
importantes que hayan ocurrido correspondientes
El aseguramiento contra efectos perjudiciales y
al último período y su variación respecto al mismo
prevención de los mismos;
período correspondiente al año precedente y de
ser relevante respecto al cierre del ejercicio
El régimen aplicable a las subvenciones oficiales u
anterior. Así como de las tendencias y posibles
otras;
estrategias a seguir en el futuro. La discusión
debe enfocarse en el negocio total y en sus
La no imputación ni capitalización de las sumas
principales subdivisiones.
pertinentes debido a disposiciones fiscales.
Los comentarios deberán permitir un mejor
Los pasivos probables que deriven en entendimiento de la situación revelada en los
procedimientos judiciales: agentes contaminantes, estados financieros y no limitarse a mencionar
los análisis realizados por terceros acerca de los cuánto crecieron o decrecieron determinadas
agentes contaminantes, la cuantificación de los cuentas, sino que se deberá exponer las razones
costos de limpieza y el impacto ambiental de los de estas variaciones.
derrames o escapes.
Asimismo, la discusión y el análisis deben dar a
conocer transacciones y otros eventos inciertos
Sección Tercera que la gerencia estima podrían causar que los
estados financieros presentados no sean
10.000. Informe de Gerencia necesariamente indicativo de los resultados
económicos futuros o de la futura posición
10.001. Declaración de Responsabilidad financiera. Se puede señalar eventos que han
tenido relevancia en el pasado y que no se espera
La declaración debe contener lo siguiente: que la tengan en el futuro y eventos que no hayan
tenido relevancia en el pasado y que se espera
que la tengan en el futuro. De esta manera, la
Título: “Declaración de Responsabilidad”.
discusión no debe quedar reducida a una simple
repetición de las cifras mostradas en los estados
Párrafo: “El presente documento contiene
información veraz sobre el desarrollo del negocio financieros de períodos intermedios.
de (denominación de la entidad emisora) al
Algunos aspectos que pueden incluirse en la
(trimestre) del año (año). Los firmantes se hacen
responsables por los daños que pueda generar la discusión y análisis, sin perjuicio de otros que
sean necesarios para la comprensión de la
falta de veracidad o insuficiencia de los
condición financiera y el resultado de sus
contenidos, dentro del ámbito de su competencia,
de acuerdo a las normas del Código Civil”; operaciones, son los siguientes:

Los principales factores e influencias

Nombre completo y firma del Gerente General o
determinantes del desempeño financiero,
funcionario equivalente;
incluyendo los cambios del entorno dentro del
cual opera la empresa, la respuesta de ésta a
Fecha de elaboración.
estos cambios y su correspondiente efecto,
incluyendo:
10.002. Análisis y Discusión de la Gerencia
Identificación de cualquier tendencia, demanda,
El análisis y discusión se basa en los estados acuerdo o evento conocido o probable que
financieros intermedios, que describe y explica las razonablemente se piense que pueda afectar
principales características de la situación positiva o negativamente la liquidez de la
financiera de la empresa, su desempeño empresa;
Descripción de las políticas que rigen el manejo En el caso de los bancos e instituciones
de tesorería de la empresa, incluyendo una financieras adicionalmente deberán incluir los
descripción de las inversiones temporales y del comentarios sobre:
tipo de moneda en que se mantienen éstas o el
efectivo; Los períodos efectivos;

La posición neta al riesgo cambiario e La forma en que administra y controla los riesgos;
instrumentos de cobertura del riesgo de cambio; y,

Inversión y financiamiento: Exposiciones asociadas con los diferentes perfiles

de vencimientos y tasas de interés.
La política de inversiones de la empresa para
mantener y fortalecer el desempeño, incluyendo la Sección Cuarta
descripción de los planes de inversión y sus
propósitos, así como los recursos necesarios para 11.000. Información Financiera Auditada
llevar a cabo dichos planes, y su política de
dividendos; 11.101. Papeles de Trabajo

Los orígenes de fondos de la empresa, su política Los papeles de trabajo sirven de base para la
de endeudamiento y sus políticas de preparación del informe y sustentación del
administración de riesgo; incluyendo una dictamen emitido, constituyendo prueba y soporte
descripción de los cambios ocurridos en la del mismo.
estructura de financiamiento e indicar los cambios
importantes que se esperan en la misma, Están constituidos por el conjunto de cédulas,
distinguiendo capital, deuda de largo plazo y medios magnéticos y documentos en los que el
deuda de corto plazo; y, auditor registra los datos e informaciones obtenidas
durante la aplicación de procedimientos de
Describir las principales operaciones de auditoría, las conclusiones alcanzadas y el
refinanciamiento y sus causas. cumplimiento de las Normas Internacionales de
Auditoría (NIA) aprobadas y vigentes en el Perú.
Resultados económicos:
11.102. Dictamen
Describir los componentes de los ingresos y
gastos que a juicio de la administración deben ser El dictamen debe contener lo siguiente:
descritos, para entender los resultados de las
operaciones y su tendencia; Título: “Dictamen del Auditor independiente”.

Discutir los eventos, factores o variables que Destinatario: a quién está dirigido.
expliquen cambios importantes en los ingresos y
gastos, tales como: variaciones de precios o de Párrafo introductorio respecto a:
cantidades, introducción de nuevos productos,
impactos de variables macroeconómicas o a) La identificación de los estados financieros
sucesos extraordinarios, entre otros; y, de la entidad que ha sido auditado,

Describir tendencias o hechos probables que a b) El período cubierto por los estados
juicio de la empresa puedan tener un impacto financieros;
favorable o desfavorable en los ingresos y
utilidades del emisor, tal como: un posible c) Declaración de que la preparación de los
incremento en los costos laborales. estados financieros es de responsabilidad de
la gerencia de la entidad y que la
Las fortalezas y recursos de la empresa cuyo responsabilidad del auditor, es expresar una
valor no está reflejado en los estados financieros opinión sobre los estados financieros basada
presentados conforme a las NIC. en la auditoría que efectuó.

Párrafo de alcance: Declaración de que el examen

ha sido realizado de acuerdo con Normas de
Auditoría Generalmente Aceptadas, y normas
relevantes, incluyendo, que fue planeada y
realizada con la finalidad de obtener seguridad
razonable de que los estados financieros no
contengan errores importantes.

Párrafo de Opinión: Debe expresar claramente que

los estados financieros indicados en el numeral 3)
presentan razonablemente la situación financiera,
los resultados de las operaciones y los flujos de
efectivo de la entidad, de acuerdo con los
Principios de Contabilidad Generalmente
Aceptados.

Lugar y fecha del dictamen: Debe ser la fecha que

coincida con la finalización de la auditoría. El
auditor no debe fechar su dictamen antes de que
los estados financieros sean aprobados por la
gerencia. El lugar debe corresponder a la localidad
donde está domiciliado el auditor.

Firma e identificación del Auditor: El dictamen debe

ser firmado por el Contador Público responsable de
la auditoría, indicando su nombre completo y
número de matrícula.
 Sección Quinta

Otras Normas Reglamentarias

MODELO A UTILIZARSE EN LA PRESENTACION

1
DE LOS ESTADOS FINANCIEROS

MODELO A UTILIZARSE EN LA PRESENTACION DE LOS ESTADOS

FINANCIEROS ANUALES

1
Las denominaciones de títulos y cuentas incluidas en estos modelos son referenciales para aquellas empresas comprendidas en la excepción
señalada en el artículo 20º del Reglamento.
.
 (Nombre de la Empresa)

Balance General

Al 31 de diciembre de 1999 y 1998

(Expresado en Nuevos Soles)

Año X Año X-1 Año X Año X-1

Activo Pasivo y Patrimonio

Activo Corriente Pasivo Corriente

Caja y Bancos Sobregiros y Pagarés Bancarios

Valores Negociables Cuentas por Pagar Comerciales
Cuentas por Cobrar Comerciales Cuentas por Pagar a Vinculadas
Cuentas por Cobrar a Vinculadas Otras Cuentas por Pagar
Otras Cuentas por Cobrar Parte Corriente de las Deudas a Largo Plazo
Existencias
Gastos Pagados por Anticipado

Total Activo Corriente Total Pasivo Corriente

Cuentas por Cobrar a Largo Plazo Deudas a Largo Plazo

Cuentas por Cobrar a Vinculadas a Largo Plazo Cuentas por Pagar a Vinculadas
Otras Cuentas por Cobrar a Largo Plazo Ingresos Diferidos
Inversiones Permanentes Impuesto a la Renta y Participaciones Diferidos
Pasivo
Inmuebles, Maquinaria y Equipo (neto de depreciación
acum.) Activos Intangibles (neto de amortización acum.) Total Pasivo
Impuesto a la Renta y Participaciones Diferidos Activo
Otros Activos Contingencias
Interés minoritario

Patrimonio Neto

Capital
Capital Adicional
Acciones de Inversión
Excedentes de Revaluación
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados

Total Patrimonio Neto

Total Activo Total Pasivo y Patrimonio Neto

 (Nombre de la Empresa)
Estado de Ganancias y Pérdidas

Por los años terminado el 31 de diciembre de año X y año X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Año X Año X-1

Ventas Netas (ingresos operacionales)

Otros Ingresos Operacionales
Total de Ingresos Brutos

Costo de Ventas
Utilidad Bruta

Gastos Operacionales
Gastos de Administración
Gastos de Venta
Utilidad Operativa

Otros Ingresos (gastos)

Ingresos Financieros
Gastos Financieros
Otros Ingresos
Otros Gastos
Resultado por Exposición a la Inflación

Resultados antes de Partidas Extraordinarias,

Participaciones y del Impuesto a la Renta
Participaciones
Impuesto a la Renta

Resultados antes de Partidas Extraordinarias

Ingresos Extraordinarios
Gastos Extraordinarios

Resultado Antes de Interés Minoritario

Interés Minoritario

Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio

Dividendos de Acciones Preferentes

Utilidad (pérdida) Neta atribuible a los Accionistas
Utilidad (pérdida) Básica por Acción Común
Utilidad (pérdida) Básica por Acción de Inversión
Utilidad(pérdida) Diluida por Acción Común
Utilidad (pérdida) Diluida por Acción de Inversión
 (Nombre de la Empresa)
Estado de Cambios en el Patrimonio Neto
Por los años terminados al 31 de diciembre del año x y año x-1
(Expresado en Nuevos Soles)

Capital Capital Acciones de Excedente de Reserva Otras Resultados

Adicional Inversión Revaluación Legal Reservas Acumulados Total
Saldos al ….de….de…

Efecto acumulado de los cambios en las políticas contables y

la corrección de errores sustanciales
Distribuciones o asignaciones de utilidades efectuadas en el
período
Dividendos y participaciones acordados durante el período
Nuevos aportes de accionistas
Movimiento de prima en la colocación de aportes y
donaciones
Incrementos o disminuciones por fusiones o escisiones;
Revaluación de activos
Capitalización de partidas patrimoniales
Redención de Acc. de Inversión o reducción de capital
Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio
Otros incrementos o disminuciones de las partidas
patrimoniales
Saldos al ….de….de…
Efecto acumulado de los cambios en las políticas contables y
la corrección de errores sustanciales
Distribuciones o asignaciones de utilidades efectuadas en el
período
Dividendos y participaciones acordados durante el período
Nuevos aportes de accionistas
Movimiento de prima en la colocación de aportes y
donaciones
Incrementos o disminuciones por fusiones o escisiones
Revaluación de activos
Capitalización de partidas patrimoniales
Redención de Acc. de Inversión o reducción de capital
Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio
Otros incrementos o disminuciones de las partidas
patrimoniales
Saldos al ….de….de…
 (Nombre de la Empresa)
Estado de Flujos de Efectivo
Por los años terminados al.31 de diciembre de l año X y X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Año X Año X-1

Actividades de Operación
Cobranza de venta de bienes o servicios e ingresos operacionales
Cobranza de regalías, honorarios, comisiones y otros
Cobranza de intereses y dividendos recibidos
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pago a proveedores de bienes y servicios
Pago de remuneraciones y beneficios sociales
Pago de tributos
Pago de intereses y rendimientos
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad
Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo
Provenientes de Actividades de Operación

Actividades de Inversión
Cobranza de venta de valores e inversiones permanentes
Cobranza de venta de inmuebles, maquinaria y equipo
Cobranza de venta de activos intangibles
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pagos por compra de valores e inversiones permanentes
Pagos por compra de inmuebles, maquinaria y equipo
Pagos por compra de activos intangibles
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de Actividades de Inversión

Actividades de Financiamiento
Cobranza de emisión de acciones o nuevos aportes
Cobranza de recursos obtenidos por emisión de valores u otras obligaciones de largo plazo
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pagos de amortización o cancelación de valores u otras obligaciones de largo plazo
Pago de dividendos y otras distribuciones
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad.

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de Actividades de Financiamiento

Aumento (Dism) Neto de Efectivo y Equivalente de Efectivo

Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al Inicio del
Ejercicio

Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al

Finalizar el Ejercicio
Conciliación del Resultado Neto con el Efectivo y
Equivalente de Efectivo proveniente de las
Actividades de Operación
Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio
Más :
Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del Ejercicio
Depreciación y amortización del período
Provisiones Diversas
Pérdida en venta de inmuebles, maquinaria y Equipo
Pérdida en venta de valores e inversiones permanentes
Pérdida por activos monetarios no corrientes
Otros
Menos:
Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del ejercicio
Utilidad en venta de inmuebles, maquinaria y equipo
Utilidad en venta de valores e inversiones permanentes
Ganancia por pasivos monetarios no corrientes
Cargos y Abonos por cambios netos en el Activo y Pasivo
(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar Comerciales
(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar a Vinculadas
(Aumento) Disminución de Otras Cuentas por Cobrar
(Aumento) Disminución en Existencias
(Aumento) Disminución en Gastos Pagados por Anticipado
Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar Comerciales
Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar a Vinculadas
Aumento (Disminución) de Otras Cuentas por Pagar

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de la Actividad de Operación
MODELO A UTILIZARSE EN LA PRESENTACION DE LOS ESTADOS FINANCIEROS DE PERIODOS
INTERMEDIOS
 (Nombre de la Empresa)
Balance General

Al periodo del año X y 31 de diciembre del año X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Período Al 31 de dic. Período Al 31 de dic.

Año X Año Año X Año X-1
X-1

Activo Pasivo y Patrimonio

Activo Corriente Pasivo Corriente

Caja y Bancos Sobregiros y Pagarés Bancarios

Valores Negociables Cuentas por Pagar Comerciales
Cuentas por Cobrar Comerciales Cuentas por Pagar a Vinculadas
Cuentas por Cobrar a Vinculadas Otras Cuentas por Pagar
Otras Cuentas por Cobrar Parte Corriente de las Deudas a Largo Plazo
Existencias
Gastos Pagados por Anticipado

Total Activo Corriente Total Pasivo Corriente

Cuentas por Cobrar a Largo Plazo Deudas a Largo Plazo

Cuentas por Cobrar a Vinculadas a Largo Plazo Cuentas por Pagar a Vinculadas
Otras Cuentas por Cobrar a Largo Plazo Ingresos Diferidos
Inversiones Permanentes Impuesto a la Renta y Participaciones Diferidos Pasivo
Inmuebles, Maquinaria y Equipo (neto de depreciación
acum.)
Activos Intangibles (neto de amortización acum.) Total Pasivo
Impuesto a la Renta y Participaciones Diferidos Activo
Otros Activos Contingencias
Interés minoritario

Patrimonio Neto

Capital
Capital Adicional
Acciones de Inversión
Excedentes de Revaluación
Reservas Legales
Otras Reservas
Resultados Acumulados

Total Patrimonio Neto

Total Activo Total Pasivo y Patrimonio Neto

 (Nombre de la Empresa)
Estado de Ganancias y Pérdidas

Por los periodos terminados al año X y año X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Período Período Período Período

Específico Específico Acumulado Acumulado
Año X Año X-1 Año X Año X-1

Ventas Netas (ingresos operacionales)

Otros Ingresos Operacionales
Total de Ingresos Brutos

Costo de Ventas
Utilidad Bruta

Gastos Operacionales
Gastos de Administración
Gastos de Venta
Utilidad Operativa

Otros Ingresos (gastos)

Ingresos Financieros
Gastos Financieros
Otros Ingresos
Otros Gastos
Resultado por Exposición a la Inflación

Resultados antes de Participaciones,

Impuesto a la Renta y Partidas Extraordinarias
Participaciones
Impuesto a la Renta

Resultados antes de Partidas Extraordinarias

Ingresos Extraordinarios
Gastos Extraordinarios

Resultado Antes de Interés Minoritario

Interés Minoritario

Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio

Dividendos de Acciones Preferentes

Utilidad (pérdida) Neta atribuible
a los Accionistas
Utilidad (pérdida) Básica por Acción Común
Utilidad (pérdida) Básica por Acción de Inversión
Utilidad(pérdida) Diluida por Acción Común
Utilidad (pérdida) Diluida por Acción de Inversión
 (Nombre de la Empresa)
Estado de Cambios en el Patrimonio Neto

Por los período terminados del año X y año X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Capital Capital Acciones de Excedente de Reserva Legal Otras Resultados

Adicional Inversión Revaluación Reservas Acumulados Total
Saldos al ….de….de…
Efecto acumulado de los cambios en las políticas
contables y la corrección de errores sustanciales;
Distribuciones o asignaciones de utilidades efectuadas en
el período;
Dividendos y participaciones acordados durante el
período;
Nuevos aportes de accionistas;
Movimiento de prima en la colocación de aportes y
donaciones
Incrementos o disminuciones por fusiones o escisiones
Revaluación de activos
Capitalización de partidas patrimoniales
Redención de Acc. de Inversión o reducción de capital
Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio
Otros incrementos o disminuciones de las partidas
patrimoniales
Saldos al ….de….de…
Saldos al ….de….de…
Efecto acumulado de los cambios en las políticas
contables y la corrección de errores sustanciales;
Distribuciones o asignaciones de utilidades efectuadas en
el período;
Dividendos y participaciones acordados durante el
período;
Nuevos aportes de accionistas;
Movimiento de prima en la colocación de aportes y
donaciones
Incrementos o disminuciones por fusiones o escisiones
Revaluación de activos
Capitalización de partidas patrimoniales
Redención de Acc. de Inversión o reducción de capital
Utilidad (Pérdida) Neta del Ejercicio
Otros incrementos o disminuciones de las partidas
patrimoniales
Saldos al ….de….de…
 (Nombre de la Empresa)
Estado de Flujos de Efectivo

Por los periodos términados del año X y año X-1

(Expresado en Nuevos Soles)

Período Período
Acumulado cumulado
AÑO X AÑO X-1

Actividades de Operación
Cobranza de venta de bienes o servicios e ingresos operacionales
Cobranza de regalías, honorarios, comisiones y otros
Cobranza de intereses y dividendos recibidos
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pago a proveedores de bienes y servicios
Pago de remuneraciones y beneficios sociales
Pago de tributos
Pago de intereses y rendimientos
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad
Aumento (Dism.) del Efectivo y Equivalente de Efectivo
Provenientes de Actividades de Operación

Actividades de Inversión
Cobranza de venta de valores e inversiones permanentes
Cobranza de venta de inmuebles, maquinaria y equipo
Cobranza de venta de activos intangibles
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pagos por compra de valores e inversiones permanentes
Pagos por compra de inmuebles, maquinaria y equipo
Pagos por compra de activos intangibles
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de Actividades de Inversión

Actividades de Financiamiento
Cobranza de emisión de acciones o nuevos aportes
Cobranza de recursos obtenidos por emisión de valores u otras obligaciones de largo plazo
Otros cobros de efectivo relativos a la actividad
Menos:
Pagos de amortización o cancelación de valores u otras obligaciones de largo plazo
Pago de dividendos y otras distribuciones
Otros pagos de efectivo relativos a la actividad.

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de Actividades de Financiamiento
Aumento (Dism) Neto de Efectivo y Equivalente de Efectivo
Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al Inicio del
Ejercicio

Saldo Efectivo y Equivalente de Efectivo al

Finalizar el Ejercicio
Conciliación del Resultado Neto con el Efectivo y
Equivalente de Efectivo proveniente de las
Actividades de Operación
Utilidad (Pérdida) neta del Ejercicio
Más :
Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del Ejercicio
Depreciación y amortización del período
Provisión Beneficios Sociales
Provisiones Diversas
Pérdida en venta de inmuebles, maquinaria y Equipo
Pérdida en venta de valores e inversiones permanentes
Pérdida por activos monetarios no corrientes
Otros
Menos:
Ajustes a la Utilidad (Pérdida) del ejercicio
Utilidad en venta de inmuebles, maquinaria y equipo
Utilidad en venta de valores e inversiones permanentes
Ganancia por pasivos monetarios no corrientes
Cargos y Abonos por cambios netos en el Activo y Pasivo
(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar Comerciales
(Aumento) Disminución de Cuentas por Cobrar a Vinculadas
(Aumento) Disminución de Otras Cuentas por Cobrar
(Aumento) Disminución en Existencias
(Aumento) Disminución en Gastos Pagados por Anticipado
Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar Comerciales
Aumento (Disminución) de Cuentas por Pagar a Vinculadas
Aumento (Disminución) de Otras Cuentas por Pagar

Aumento (Dism) del Efectivo y Equivalente de Efectivo

Provenientes de la Actividad de Operación
 GLOSARIO Ajuste.- Es el registro contable de una transacción
y otros eventos, que tiene por objeto corregir un
error, contabilizar una acumulación, dar de baja o
retiro en libros una partida, hacer una provisión
Actividades ordinarias.- Actividades que realiza para cuentas de cobranza dudosa, para
la empresa de acuerdo a su giro, y aquellas en las desvalorización de existencias, depreciación u otro
que participa por ampliación de las mismas o a similar.
consecuencia de ellas, o de modo eventual.
Ajuste integral.- Es la reexpresión de todas las
Activo.- Representa los recursos controlados por partidas no monetarias del balance general, del
la empresa como resultado de transacciones y estado de ganancias y pérdidas y de los demás
otros eventos pasados, de cuya utilización se estados financieros, e información
espera beneficios económicos futuros que fluirán complementaria cuya presentación es requerida
a la empresa. por las autoridades y por los usuarios de
información de las entidades públicas y privadas.
Activos depreciables.- Son aquellos que se
espera sean utilizados durante más de un período Ajuste por nivel general de precios.- Es el valor
contable, tienen una vida útil limitada y son de un activo ajustado de acuerdo con el poder
mantenidos por la empresa para utilizarlos en la adquisitivo corriente.
producción o suministros de bienes y servicios,
para arrendarlos o para usos administrativos. Arrendador.- Persona que da en alquiler un bien.

Activo financiero.- Es considerado como activo Arrendamiento financiero.- Contrato que

financiero: transfiere sustancialmente todos los riesgos y
El activo que sea efectivo; beneficio inherentes al derecho de propiedad de
Un derecho contractual para recibir dinero u otro un bien. El título de propiedad puede o no
activo financiero de otra empresa; transferirse con el tiempo.
Un derecho contractual que permita intercambiar
instrumentos financieros con otra empresa bajo Arrendamiento operativo.- Cualquier contrato de
condiciones que son potencialmente favorables; arrendamiento que no esté relacionado con
o, arrendamiento financiero.
El instrumento patrimonial de otra empresa.
Arrendatario.- Persona que toma en
Activo calificable (pre-calificado).- Es un activo arrendamiento un bien.
que necesariamente toma un tiempo considerable
para estar en condiciones de ser vendido o darle Asociada.- Ver afiliada.
el uso esperado.
Asociación en participación.- Es un acuerdo
Actualización.- Es el cálculo que permite volver a contractual por medio del cual dos o más partes
expresar las cifras históricas contenidas en los emprenden una actividad económica que está
estados financieros de una entidad, a valores de sujeta a un control mancomunado.
moneda constante. También se le denomina
reexpresión. Auditor.- Son las Sociedades de Auditoría y los
Auditores Independientes inscritos en el RUNSA y
Adquisición de empresas (fusión).- Es una en el RPMV, respectivamente. .
fusión de negocios en la cual una de las
empresas, la adquiriente, obtiene el control sobre Capital de trabajo.- Es el exceso del activo
los activos netos y operaciones de otra empresa, corriente sobre el pasivo corriente, que indica la
la adquirida, a cambio de la transferencia de los liquidez relativa de la empresa.
activos, del incremento de un pasivo o de emisión
de acciones. CIF.- Precio de mercancías puestas en puerto de
destino incluyendo los gastos de seguro y flete.
Afiliada (Asociada).- Es una empresa en la cual
el inversionista tiene influencia significativa. No es Cierre.- Proceso de preparar y registrar el (los)
una subsidiaria ni una asociación en participación asiento (s) de cierre por medio de los cuales los
del inversionista. saldos en las cuentas de ingresos y gastos y los
elementos de resultados de las cuentas mixtas se Costo de financiación.- Intereses y otros costos
ajustan, con el objeto de preparar los estados en que incurre una empresa con relación a los
financieros. Al término de un período, por medio préstamos obtenidos.
de un asiento final de cierre, se eliminan las
cuentas de ingresos y gastos del período, Costo de reposición.- El monto que sería
llevándose el saldo neto de la misma a la cuenta necesario desembolsar para reponer un activo y
de resultados del ejercicio y posteriormente a permitir que la empresa mantenga capacidad
resultados acumulados. operativa. Frecuentemente, el costo de reposición
es igual al valor razonable de mercado.
Consolidación por proporción.- Método de
contabilización e información por el cual la parte Costo histórico.- Cuando los activos se
del asociado en cada uno de los activos, pasivos, contabilizan al monto o equivalente de efectivo
ingresos y gastos de una entidad bajo control pagado, o al valor real de la modalidad de pago
mancomunado es concordada una a una con las usada en la oportunidad de su adquisición y los
partidas correlacionadas de los estados pasivos, se contabilizan al monto de los
financieros que le corresponden, o es presentada conceptos recibidos a cambio de la obligación.
en rubro separado de los mismos.
Crédito.- Capacidad de solvencia, plazos que se
Contingencias.- Condición o situación cuyo otorga para el pago.
resultado final de ganancia o pérdida, sólo se
confirmará si acontecen, o dejaran de acontecer, Depreciación.- Distribución y asignación
uno o más sucesos futuros e inciertos. sistemática del monto depreciable de un activo
sobre su vida útil estimada. La depreciación
Control de empresas.- Poder de dirigir las correspondiente al período contable se carga a la
políticas financieras y operativas de una empresa ganancia o pérdida neta del período, directa o
a fin de obtener beneficios o utilidades como indirectamente.
resultado de sus actividades.
Devengado.- Cuando los ingresos y gastos se
Control de filiales.- Propiedad directa o indirecta reconocen a medida que se obtienen o se
a través de filiales, de más de la mitad de los incurren y no cuando se cobran o pagan. Se
derechos de voto de una empresa, o una porción muestran en los registros contables y se expresan
sustancial de los derechos de voto y el derecho en los estados financieros de los períodos con los
de dirigir, por razón de estatuto o contrato, las que se relacionan.
políticas financieras y operativas del manejo de la
empresa. Dictamen.- Documento que contiene la opinión del
auditor independiente sobre la razonabilidad de los
Control mancomunado.- Es un acuerdo estados financieros auditados.
contractual con el cual se comparte el control
asumido sobre una actividad económica. Diferencias de periodicidad.- Diferencias entre
la utilidad tributaria y la utilidad contable de un
Corriente.- Existen en el presente, pero se período, que se originan porque el período en el
espera que cambien dentro de los doce meses cual algunas partidas de ingresos y gastos se
posteriores a la fecha del balance general o en el incluye en la utilidad gravable no coincide con el
curso normal del ciclo de operaciones de la período en el cual dichas partidas se incluyen en
empresa. El ciclo de operaciones de una empresa la utilidad contable. Las diferencias de
es el tiempo que transcurre entre la adquisición de periodicidad se originan en el período y se
materiales, su transformación y realización en revierten en uno o más períodos posteriores.
efectivo o en instrumentos financieros de rápida
convertibilidad en efectivo. Diferencias permanentes.- Son las diferencias
que existen entre la renta imponible y la renta
Costo.- Monto en efectivo o equivalente de contable de un período, que se originan en el
efectivo pagado, o valor real de la período corriente y no se reversa en ejercicios
contraprestación para adquirir un activo, en el posteriores.
momento de su compra o construcción.
Diferencias temporales.- Son las diferencias
entre la renta imponible y la renta contable del
período, que se producen debido a que el período adquiriente el control de los activos netos y
en que las partidas de ingreso y gasto son operaciones de la empresa adquirida.
incluidas en la renta imponible, no coincide con el
período en que se les incluye como renta Filial o subsidiaria.- Es la empresa que es
contable. Las diferencias temporales se originan controlada por una empresa que es conocida como
en un período y se reversan en ejercicios matriz.
posteriores.
Flujos de efectivo.- Entradas y salidas de
Efectivo.- Es el dinero y depósitos a la vista, que efectivo y equivalentes de efectivo.
representa al conjunto de medios de pago
aceptados en el país. Fusión o combinación de negocios.- Es la
unión de empresas separadas en una entidad
Empresa o ente económico.- Es la actividad económica como resultado de la unificación o la
económica organizada para la producción, obtención del control de una empresa sobre los
transformación, circulación, administración o activos netos y operaciones de otra empresa.
custodia de bienes, para la prestación de servicios
y otros. Grupo.- Es la empresa considerada como matriz y
todas sus subsidiarias (filiales).
Equivalente de efectivo.- Instrumento financiero
perfectamente liquido, que es fácilmente Hechos ocurridos después de la fecha del
convertible a cantidades conocidas de efectivo balance general.- Son acontecimientos favorables
(cuasidinero y documentos comerciales o desfavorables, que ocurren entre la fecha del
ciertamente liquidables de manera inmediata), y balance general y la fecha en que se autoriza la
que no están sujetas a riesgos significativos de emisión de los estados financieros.
cambios en su valor.
Importancia relativa (significación).- Cuando los
Errores fundamentales (o trascendentes).- Son estados financieros deben revelar todos aquellos
errores descubiertos en el período corriente, de tal aspectos cuya importancia pueda afectar las
importancia que no se puede asegurar la evaluaciones o decisiones.
confiabilidad de los estados financieros de uno o
más períodos anteriores a la fecha en que se Influencia significativa.- Es el poder para
emitieron. participar en las decisiones sobre políticas
financieras y operativas de una empresa en la cual
Estados financieros.- Son aquellos estados que se invierte sin que ello signifique controlar dichas
proveen información respecto a la posición políticas. Puede ejercerse influencia significativa de
financiera, resultados y estado de flujos de varias formas, usualmente por representación del
efectivo de una empresa, que es útil para los directorio, pero también, entre otros, participando
usuarios en la toma de decisiones de índole en el proceso de adopción de políticas, por medio
económica. de transacciones importantes entre empresas, por
intercambio del personal directivo o por depender
Estados financieros consolidados.- Estados de información técnica. Influencia significativa
financieros de un grupo de empresas, puede obtenerse por propiedad de acciones,
presentados como de una sola empresa. estatus o contrato. Cuando hay propiedad de
acciones la influencia significativa se presume de
Existencias.- Son activos que: acuerdo con la definición contenida en la NIC 28 –
Se mantienen para la venta en el curso normal de Tratamiento Contable de las Inversiones en
las operaciones; Empresas Asociadas.
Pueden encontrarse en proceso de producción
con fines de venta; o, Informe de auditoría.- Documento que incluye el
Pueden encontrarse en forma de materiales o dictamen del auditor independiente, los estados
suministros que serán consumidos en el proceso financieros examinados y las notas a los estados
de producción o en la prestación de servicios. financieros.

Fecha de adquisición.- Fecha en la cual, en Ingreso no devengado (Arrendamiento).- Es la

forma efectiva, se transfiere a la empresa diferencia entre la inversión bruta del arrendador
en el contrato de arrendamiento y su valor
presente. Método de línea recta.- La depreciación en línea
recta se calcula cuando se espera usar el activo en
Ingreso por Segmentos.- Es el ingreso forma pareja durante su vida útil estimada o
directamente atribuible a una determinada área o cuando no se tiene seguridad en cuanto a como irá
aquella porción importante de ingresos que puede declinando el potencial de servicio del activo.
ser asignada sobre una base razonable a un
segmento y que se deriva de transacciones con Método de participación patrimonial.- Método de
partes independientes de la empresa y con otras contabilización por el cual la inversión se registra
áreas de la misma. inicialmente al costo y se ajusta posteriormente por
los cambios subsecuentes a la adquisición
Inmuebles, maquinaria y equipo.- Son activos ocurridos en la participación del inversionista en el
tangibles que posee una empresa para ser capital contable de la empresa en que se invierte.
utilizados en la producción, suministro de bienes y El estado de ganancias y pérdidas refleja la
servicios, para alquiler a terceros o para propósitos participación del inversionista en los resultados de
administrativos, esperando usar dichos bienes por las operaciones de la empresa en que invierte.
más de un período.
Método de suma de dígitos.- Es uno de los
Interés minoritario.- Es la parte de los resultados métodos de depreciación acelerada que permite
netos de las operaciones y de los activos netos de registrar una depreciación más alta en los primeros
una subsidiaria (filial) atribuibles a intereses que no años de la vida útil del activo y una depreciación
son de propiedad de la matriz, ya sea en forma más baja en los años finales.
directa o indirecta a través de subsidiarias (filiales).
Método de unidades de producción.- Es el
Instrumento financiero.- Es un contrato que da método que relaciona la depreciación con la
origen tanto a un activo financiero de una empresa capacidad productiva estimada del activo y se
como a un pasivo financiero o instrumento de expresa en una tasa por unidad y hora.
capital de otra empresa, entre los que se considera
las cuentas por cobrar, cuentas por pagar, Método del costo.- Es un método de contabilidad
acciones y derivados (opciones, futuros, forwards, por el cual la inversión se registra al costo. El
entre otros). estado de resultados refleja la utilidad por la
inversión sólo hasta por el importe de las
Inversión.- Es un activo mantenido por una distribuciones de utilidades netas acumuladas que
empresa para el incremento de la riqueza a través el inversionista recibe de la empresa en la que se
de distribución de beneficios (intereses, regalías, invierte, originadas con posterioridad a la fecha de
dividendos, alquileres), con la finalidad de adquisición.
aumentar su capital u otros beneficios, como los
que se obtienen a través de las relaciones Método del promedio ponderado.- Este método
comerciales. señala que las mercancías salidas se cargan a un
costo promedio, que se basa en el número de
Inversión en Inmuebles.- Inversión en tierras o unidades adquiridas en cada nivel de precio. El
edificios que no se ocupan sustancialmente para costo promedio se amplía al inventario final para
ser usados directamente o en las operaciones de la calcular su valor total. El promedio ponderado se
empresa inversora o de otra empresa del grupo a determina dividiendo el total de los costos del
la que puede pertenecer. inventario inicial, por el número total de las
unidades.
Inversionista.- Participante en la asociación en
participación, que no posee control mancomunado Método directo (Flujos de efectivo).- Por la cual
sobre la misma. se muestran las grandes clases de entradas y
salidas brutas de efectivo.
Matriz (o principal).- Empresa que tiene el
control de una o más subsidiarias o filiales. Método indirecto (Flujos de efectivo).- Por el
cual la ganancia o pérdida neta va ajustando por el
Moneda.- Es la unidad de medida utilizada para la efecto de las transacciones que no son efectivo,
presentación homogénea de las diferentes partidas por las entradas y salidas diferidas o devengadas,
de los estados financieros. de cobros o pagos operativos, de efectivo
producido por actividades de operación, y por las
partidas de ingreso o de gasto asociadas con flujos pasados, previéndose que su liquidación o
de efectivo por inversión o por financiación. cancelación produzca para la empresa una salida
de recursos que involucran beneficios
Monto recuperable.- Es el importe que la empresa económicos, con el fin de satisfacer los
espera recuperar del uso futuro de un activo, requerimientos de la otra parte.
incluyendo su valor residual al momento de su
venta. Pasivo financiero.- Es un pasivo que representa
una obligación contractual para:
Normas de Auditoría Generalmente Aceptadas.- Entregar efectivo u otro activo financiero a otra
Entendiendo como tal a las Normas Internacionales empresa; o,
de Auditoría (NIA).
Intercambiar títulos financieros con otra empresa
Normas Internacionales de Contabilidad.- Las bajo condiciones que son potencialmente
normas contables y las interpretaciones emitidas desfavorables.
por la Comité de Normas Internacionales de
Contabilidad (IASC). Período (o ejercicio).- Lapso de tiempo que cubre
generalmente un estado o cuenta de las
Operación discontinuada.- Resultado de la venta operaciones. El período contable es de un año que
o abandono de una operación que representa una termina el 31 de diciembre o el último día de
línea de negocios importante e individual de la cualquier otro mes o fecha dados menor al anual
empresa, y en la que, física y operativamente y (período intermedio).
para efectos de información financiera, pueden
distinguirse los activos, la utilidad o pérdida neta y Políticas contables.- Abarcan los principios,
las actividades específicas. fundamentos, bases y reglas prácticas adoptados
por una empresa al preparar y presentar sus
Papeles de trabajo consolidados y de estados financieros.
transacciones entre filiales.- La diferencia entre
los papeles de trabajo usuales para una empresa Realizable.- Término que significa la existencia de
única y los papeles de trabajo consolidados es que un mercado activo a partir del cual se puede
los ajustes hechos en los papeles de trabajo obtener un valor de mercado (o un indicador que
usuales se pasan a los libros, mientras que las permite calcular un valor de mercado).
eliminaciones y ajustes en los papeles de trabajo
consolidados nunca se pasan a los libros de las RPMV.- El Registro Publico del Mercado de
empresas que participan en la consolidación. Valores.

Partidas monetarias.- Dinero, cuentas por cobrar Rendimiento efectivo de un activo.- Es la tasa de
y pagar en importes de dinero fijos o interés requerida para descontar el flujo de las
determinables. futuras cobranzas en efectivo esperadas durante la
vida del activo e igualar su valor inicial en libros.
Partidas no monetarias.- Son aquellas que
corresponden a bienes, derechos y obligaciones Resultado por exposición a la inflación (REI).-
que tienden a mantener su valor económico en Es el efecto de la reexpresión de todas las partidas
época de inflación y que, por lo tanto adquieren un no monetarias. Resulta del mayor valor nominal
mayor valor en la moneda nominal por efecto de la atribuido al activo no monetario, menos los
pérdida de poder adquisitivo de la moneda. En mayores valores nominales atribuidos al pasivo no
estas partidas también se incluyen todas las monetario y al patrimonio neto.
cuentas de patrimonio y de ganancias y pérdidas.
Revaluación de activos.- Es el ajuste de un activo
Partidas extraordinarias.- Ingresos o gastos que en los estados financieros a una cifra que excede a
provienen de hechos o transacciones claramente su costo histórico o a una revaluación previa, los
distintos de las actividades ordinarias de la montos sustituidos generalmente no forman parte
empresa y que, por lo tanto, no se espera que se de la base para la determinación del impuesto por
repitan de modo frecuente o regular. pagar.

Pasivo.- Representa las obligaciones presentes RUNSA.- Registro Unico de Sociedades de

de la empresa como resultado de hechos Auditoría.
Segmentos por negocios.- Componentes Valor de participación patrimonial.- Es el valor
identificables de una empresa en donde cada uno que reconoce la participación del inversionista en
de ellos produce un tipo diferente de producto o las utilidades o pérdidas de la empresa en la que
servicio, o un grupo diferente de productos o se invierte, originadas con posterioridad a la fecha
servicios relacionados, básicamente para clientes de adquisición.
fuera de la empresa.
Valor razonable.- Es el monto por el cual un activo
Segmentos geográficos.- Componentes podría intercambiarse, o un pasivo puede ser
identificables de una empresa involucrados en liquidado confiablemente, entre partes bien
operaciones en un país o en grupo de países informadas y dispuestas a participar en una
dentro de un área geográfica en particular, transacción de libre competencia.
conforme la empresa lo determine de acuerdo a
circunstancias específicas. Valor neto realizable.- Es el precio estimado de
venta de un activo, en el curso normal de las
Subsidiara.- Ver Filial. operaciones, menos los costos estimados de
terminación y los gastos necesarios para hacer la
Tipo de cambio de cierre.- Tasa de cambio venta, los cuales son directamente imputables a la
vigente a la fecha del balance general emitidos por conversión del activo o a la liquidación del pasivo,
la Superintendencia de Banca y Seguros. tales como comisiones, impuestos, transporte y
empaque. Este criterio de valuación es de
Transacciones entre filiales y afiliadas (partes observancia en la preparación de informes
vinculadas).- Transferencia de recursos u financieros por las empresas en liquidación.
obligaciones entre filiales y afiliadas, sin tener en
cuenta si de por medio hay o no un precio. Valor recuperable.- Es el importe que la empresa
espera recuperar del uso de un activo, incluyendo
Unificación de intereses.- Fusión de negocios en su valor residual al momento de su venta.
la cual los accionistas de dos o más empresas
combinan o fusionan en una sola entidad, el total Valor residual.- Monto neto que la empresa
del activo neto y de las operaciones de dichas espera obtener por un activo al término de su vida
empresas, en forma tal que se logre una útil después de deducir los costos previstos por
participación mutua y continua en los riesgos y enajenación o baja.
beneficios de la entidad fusionada, de modo que
ninguna de las partes pueda ser identificada como Vida útil.- Es el:
la adquiriente. Tiempo durante el cual se espera que un activo
depreciable sea utilizado por la empresa; o,
Uniformidad.- El supuesto que aquí se tome es Número de unidades de producción o similares que
que las políticas contables sean uniformes (o la empresa espera obtener del activo
coherentes) de un período a otro.
Vinculación.- La que resulte de la aplicación del
Valor actual.- Cuando los activos se contabilizan Reglamento de Propiedad Indirecta, Vinculación y
al valor actual descontados, de los futuros flujos de Grupo Económico, aprobado por la Resolución
entrada neta de efectivo que se espera generará CONASEV Nº 722-97-EF/94.10.
en el curso normal de las transacciones. Los
pasivos se registran al valor actual descontado de
los futuros flujos de salida neta de efectivo que
espera se requieran para liquidar las obligaciones.

Valor justo.- Es el monto que se obtiene de una

venta, o que se paga por la adquisición, pactada
entre partes conocedoras y dispuestas, en una
transacción de libre competencia.

Valor de mercado bursátil.- Es el precio que

alcanza un valor en rueda de bolsa, por efecto de
la oferta y la demanda.