UNIVERSIDAD NACIONAL DE SAN AGUSTIN DE

AREQUIPA

FACULTAD DE INGENIERIA DE PRODUCCION Y SERVICIOS

ESCUELA PROFESIONAL DE INGENIERIA INDUSTRIAL

ASIGNATURA: INGENIERIA FINANCIERA 1

PRACTICA: 10.1

AREQUIPA – PERU

2022
 CONTENIDO
Lista de tablas
1 PRACTICA N° 10.3...........................................................................................................4

1.1 Entradas de efectivo..................................................................................................5

1.2 Salidas de efectivo......................................................................................................6

1.3 Comparación de entradas y salidas de efectivo......................................................8

Escenarios..............................................................................................................................9

1.3.1 Escenario Pesimista..........................................................................................................................10

1.3.2 Escenario Conservador.....................................................................................................................12

1.3.3 Escenario Optimista.........................................................................................................................14

LISTA DE TABLAS
Tabla 1: Tabla de ventas según mes..........................................................................................4

Tabla 2: Entradas de efectivo....................................................................................................5

Tabla 3: Salidas de efectivo......................................................................................................6

Tabla 4: Comparación de entradas y salidas de efectivo..........................................................8

Tabla 5: Escenarios...................................................................................................................9

Tabla 6: Escenario pesimista...................................................................................................10

Tabla 7: Escenario conservador..............................................................................................12

Tabla 8: Escenario Optimista..................................................................................................14

Tabla 9: Curva de comparación de escenarios........................................................................16

 PRACTICA N° 10.3

La Empresa IDEAL, presenta la siguiente información:

a) La compañía tiene ventas como se indica: 40% al contado y 60% al crédito a 30 días.
b) Las Ventas se proyectan según se indican:

Tabla 1: Tabla de ventas según mes

Enero S/ 30,000
Febrero 32,000
Marzo 32,000
Abril 34,000
Mayo 36,000
Junio 40,000
Julio 40,000
Agosto 35,000
Septiembre 36,000
Octubre 37,000
Noviembre 38,000
Diciembre 37,000

c) Los gastos administrativos: S/. 5000 por mes.

d) El alquiler es de: S/. 1600 por mes.
e) Los costos de materiales son el 50% de las ventas, estos costos se pagan al
mes siguiente de las ventas.
f) Costo de mano de obra y salarios son de 25% de las ventas y son pagados en el
mes que ocurren,
g) Los impuestos a la renta deben ser pagados en Julio y ascienden a S/.1500.
h) Dividendos de S/. 1500 son pagados en agosto.
i) Los intereses de un préstamo a corto plazo son pagados en Enero y Diciembre:
S/. 2200 cada mes.
j) Se amortiza el préstamo de S/. 13200, en Julio 40% y en diciembre 60%. Determine el
Flujo de Caja y dar solución a la empresa (FORMA 2).

Determine el Flujo de Caja y dar solución a la empresa (FORMA 2)

 1.1 Entradas de efectivo

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a las entradas de efectivo de la empresa IDEAL en la Tabla N°2.
Tabla 2: Entradas de efectivo
ENTRADAS DE
EFECTIVO
Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Setiembr Octubre Noviembr Diciembr
e e e
Ventas 30000 32000 32000 34000 36000 40000 40000 35000 36000 37000 38000 37000
Ventas en efectivo (40%) 12000 12800 12800 13600 14400 16000 16000 14000 14400 14800 15200 14800
Cobranza pago 1 mes 18000 19200 19200 20400 21600 24000 24000 21000 21600 22200 22800
(60%)
Totales 12000 30800 32000 32800 34800 37600 40000 38000 35400 36400 37400 37600
Fuente: Elaboración propia

INTEPRETACION: En la tabla dos podemos apreciar que en las ventas, en donde en le mes de julio tiene una igualdad con el total en donde su cifras son
de 40000 soles y en el mes de enero se mantiene con las ventas de efectivo (40%) en donde nos da a 12000 soles.

Chart Title
45000
40000
35000
30000
25000
20000
15000
10000
5000
0
1

Enero Febrero Marzo Abril

Mayo Junio Julio Agosto
Setiembr e Octubre Noviembr e Diciembr e

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar en la gráfica que las entradas de efectivo de la empresa IDEAL, en el periodo de enero a diciembre en el año 2018

han alcanzado grandes entradas en los meses de junio, julio y noviembre, estas llegando a ser los más altos, pero el que destaca más son los

ingresos que se dieron en el mes de Julio con un total de S/ 40000. Se llego a registrar un menor gasto en los meses de enero, Febrero y

Marzo, siendo el más bajo en el mes de enero con ingresos de S/12000. Con esta información podemos decir que la empresa IDEAL ha tenido

una buena gestión por sus ingresos elevados y crecientes.

1.2 Salidas de efectivo

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a las entradas de efectivo de la empresa IDEAL en la Tabla N°3.
Tabla 3: Salidas de efectivo

SALIDAS DE EFECTIVO
Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Setiembr Octubre Noviembr Diciembr
e e e
Gastos administrativos 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000 5000
Alquileres 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600 1600
Costo de materiales (50%) 15000 16000 16000 17000 18000 20000 20000 17500 18000 18500 19000
Costo de mano de obra y 7500 8000 8000 8500 9000 10000 10000 8750 9000 9250 9500 9250
salarios
Pago de impuestos a la 1500
renta
Pago de dividendos 1500
Intereses de un préstamo 2200 2200
Amortización 5280 7920
Totales 16300 29600 30600 31100 32600 34600 43380 36850 33100 33850 34600 44970
Fuente: Elaboración propia
INTERPRETACION: Podemos ver en la tabla 3 que en el mes de diciembre sus costos en materiales (50%) fueron de 1600 soles y se sabe que en esas
fechas el total de sus salidas en efectivo fueron de 44970

Chart Title
50000
43380 44970
45000
40000 36850
34600 33100 33850 34600
35000 32600
29600 30600 31100
30000
25000
20000 16300
15000
10000
5000
0
1

Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio

Julio Agosto Setiembr e Octubre Noviembr e Diciembr e

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar en la gráfica sobre la empresa IDEAL, que en el mes de enero a diciembre en el año 2018 se llegaron alcanzar

grandes egresos en los meses de Julio y en el mes de diciembre, siendo el mayor egreso o salida de dinero en el mes de diciembre con un valor

de S/ 44970. Se aprecia una menor cantidad de salida de dinero en los primeros meses del año, siendo su menor egreso en el mes de enero con

un valor de 16300.
 1.3 Comparación de entradas y salidas de efectivo

A continuación, se presenta la siguiente información correspondiente a las entradas de efectivo de la empresa IDEAL en la Tabla N°3.
Tabla 4: Comparación de entradas y salidas de efectivo
Comparación de entradas y salidas de efectivo
Enero Febrero Marzo Abril Mayo junio julio agosto septiembre octubre noviembre diciembre
Entradas de efectivo 12000 30800 32000 32800 34800 37600 40000 38000 35400 36400 37400 37600
Salidas de efectivo 16300 29600 30600 31100 32600 34600 43380 36850 33100 33850 34600 44970

Fuente: Elaboración propia

INTERPRETACION: Podemos apreciar en la tabla 4 que en el mes de enero hubo una mayor salidas de efectivo con total de 44970

Chart Title
50000
45000
40000
35000
30000
25000
20000
15000
10000
5000
0
0 2 4 6 8 10 12 14

Entradas de efectivo Salidas de efectivo

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar que la curva que se encuentra en su mayoría en la parte superior son las entradas de efectivo y en el mes de julio y

diciembre hubo más salidas de efectivo.

Escenarios

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a la comparación de los escenarios realizados de la empresa IDEAL en la
Tabla N°4.
Tabla 5: Escenarios
Escenario pesimista Escenario conservador Escenario optimista
Intereses Interés trimestral I - 8% Interés trimestral I - 8% Interés trimestral I - 8%
Cantidad de Financiamiento 4400 5000 5400

Fuente: Elaboración propia

Chart Title
Escenario pes- Escenario con-
3 3 imista Interés servador Interés
6 0 trimestral I - 8% trimestral I - 8%
% % Escenario opti-
mista Interés
trimestral I - 8%
34%

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar que en escenario pesimista tiene una cantidad de financiamiento de 4400 que sería un 30%, en escenario conservador

es de 5000 soles con un porcentaje de 34% y en el escenario optimista tiene una mayor cantidad que es de 5400 soles y con un mayor porcentaje

que es de 36% anuales.

1.3.1 Escenario Pesimista

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a un escenario pesimista de la empresa IDEAL en la Tabla N°4.
Tabla 6: Escenario pesimista

Presupuesto de
caja Empresa
IDEAL
Periodo al 31 de diciembre del 2018
(Cifra en soles S/)
FORMA 2
Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre
Entradas de efectivo 12000 30800 32000 32800 34800 37600 40000 38000 35400 36400 37400 37600
(-) Salidos de (16300) (29600) (30600) (31100) (32600) (34600) (43380) (36850) (33100) (33850) (34600) (44970)
efectivo
Saldos (4300) 1200 1400 1700 2200 3000 (3380) 1150 2300 2550 2800 (7370)
saldos acumulados (4300) (3100) (1700) 0 2200 5200 1820 2970 5270 7820 10620 3250
(+) Financiamiento 4400 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Nuevo saldo 100 1300 2700 4400 6600 9600 6220 7370 9670 12220 15020 7650
acumulado
(-) Pago de deuda 0 0 0 (1819) 0 0 (1819) 0 0 (1819) 0 0
Saldo final 100 1300 2700 2581 6600 9600 4401 7370 9670 10401 15020 7650
acumulado
Fuente: Elaboración propia

El financiamiento será a una tasa de 8% mensual y una tasa de interés al 32% anual, además se pagará en tres cuotas. Donde la cuota a

pagar será de S/ 1819. Se halla de la siguiente manera.

𝑃 + (𝑃 ∗ 𝑡 ∗ 𝑛) 4400 + (4400 ∗ 0.08 ∗ 3)

𝐶𝑢𝑜𝑡𝑎 = = = 1819
𝑛 3
INTERPRETACIÓN

ESCENARIO PESIMISTA: Saldo final acumulado

16000
14000
12000
10000
8000
6000
4000
2000
0

Descripción: Fuente: Elaboración propia

Podemos observar que en el escenario pesimista su financiamiento es de S/ 4400 a una tasa de 8% mensual y su tasa de interés al 32%

esto dándose anualmente, en donde se tiene que pagar S/ 1819.

1.3.2 Escenario Conservador

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a un escenario pesimista de la empresa IDEAL en la Tabla N°4.
Tabla 7: Escenario conservador

Presupuesto de
caja Empresa
IDEAL
Periodo al 31 de diciembre del 2018
(Cifra en soles S/)
FORMA 2
Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre
Entradas de efectivo 12000 30800 32000 32800 34800 37600 40000 38000 35400 36400 37400 37600
(-) Salidos de
efectivo (16300) (29600) (30600) (31100) (32600) (34600) (43380) (36850) (33100) (33850) (34600) (44970)
Saldos (4300) 1200 1400 1700 2200 3000 (3380) 1150 2300 2550 2800 (7370)
saldos acumulados (4300) (3100) (1700) 0 2200 5200 1820 2970 5270 7820 10620 3250
(+) Financiamiento 5000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Nuevo saldo
acumulado 700 1900 3300 5000 7200 10200 6820 7970 10270 12820 15620 8250
(-) Pago de deuda 0 0 0 (2067) 0 0 (2067) 0 0 (2067) 0 0
Saldo final 700 1900 3300 2933 7200 10200 4753 7970 10270 10753 15620 8250
acumulado

Fuente: Elaboración propia

El financiamiento será a una tasa de 8% mensual y una tasa de interés al 32% anual, además se pagará en tres cuotas. Donde la cuota a

pagar será de S/ 2067. Se halla de la siguiente manera.

𝑃 + (𝑃 ∗ 𝑡 ∗ 𝑛) 5000 + (5000 ∗ 0.08 ∗ 3)

𝐶𝑢𝑜𝑡𝑎 = = = 2067
𝑛 3
INTERPRETACIÓN

Chart Title
18000
16000
14000
12000
10000
8000
6000
4000
2000
0
er
o
er
o zo ril yo ni
o li o to br
e re br
e
br
e
En br ar Ab Ma Ju Ju os ub
F e M Ag tiem Oct viem ciem
Se
p
No Di

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar que para un escenario conservador con un financiamiento de S/ 5000 a una tasa de 8% mensual y una tasa de interés al

32% anual, donde la cuota a pagar fue de S/ 2067, se observar que el saldo final acumulado fue mayor en el mes de noviembre con un valor de

S/ 15620 y su saldo menor acumulado fue en el mes de enero con un valor de S/ 700.
1.3.3 Escenario Optimista

A continuación se presenta la siguiente información correspondiente a un escenario pesimista de la empresa IDEAL en la Tabla N°4.
Tabla 8: Escenario Optimista

Presupuesto de
caja Empresa
IDEAL
Periodo al 31 de diciembre del 2018
(Cifra en soles S/)
FORMA 2
Enero Febrero Marzo Abril Mayo Junio Julio Agosto Septiembre Octubre Noviembre Diciembre
Entradas de efectivo 12000 30800 32000 32800 34800 37600 40000 38000 35400 36400 37400 37600
(-) Salidos de
efectivo (16300) (29600) (30600) (31100) (32600) (34600) (43380) (36850) (33100) (33850) (34600) (44970)
Saldos (4300) 1200 1400 1700 2200 3000 (3380) 1150 2300 2550 2800 (7370)
saldos acumulados (4300) (3100) (1700) 0 2200 5200 1820 2970 5270 7820 10620 3250
(+) Financiamiento 5400 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0
Nuevo saldo
acumulado 1100 2300 3700 5400 7600 10600 7220 8370 10670 13220 16020 8650
(-) Pago de deuda 0 0 0 (2232) 0 0 (2232) 0 0 (2232) 0 0
Saldo final 1100 2300 3700 3168 7600 10600 4988 8370 10670 10988 16020 8650
acumulado

Fuente: Elaboración propia

El financiamiento será a una tasa de 8% mensual y una tasa de interés al 32% anual, además se pagará en tres cuotas. Donde la cuota a

pagar será de S/ 2232. Se halla de la siguiente manera.

𝑃 + (𝑃 ∗ 𝑡 ∗ 𝑛) 5400 + (5400 ∗ 0.08 ∗ 3)

𝐶𝑢𝑜𝑡𝑎 = = = 2232
𝑛 3
INTERPRETACIÓN

Chart Title
18000
16000
14000
12000
10000
8000
6000
4000
2000
0
er
o
er
o
rz
o ril yo nio lio to re re re re
En ebr Ma Ab Ma Ju Ju gos mb tub mb mb
A e c
O ovi e e
F pti ci
Se N Di

Fuente: Elaboración propia

Descripción:

Podemos observar que para un escenario conservador con un financiamiento de S/ 5400 a una tasa de 8% mensual y una tasa de interés al

32% anual, donde la cuota a pagar fue de S/ 2232, se observar que el saldo final acumulado fue mayor en el mes de noviembre con un valor de

S/ 16020 y su saldo menor acumulado fue en el mes de enero con un valor de S/ 1100