EKUITAS

Saldo Laba, Dividen, Saham Treasuri

Slide OCW Universitas Indonesia
Oleh : Irsyad & Dwi Martani
Departemen Akuntansi FEUI

AGENDA
1

Karakteristik PT

Transaksi Ekuitas

Dividen

Hibah Pemerintah

Analisis Ekuitas

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

Karakteristik Saham
Hak pembagian proporsional :
Atas laba dan kerugian.
Dalam manajemen (hak voting).
Atas aset saat likuidasi.
Atas penerbitan saham baru untuk kelas
saham yang sama the preemptive right.
Memiliki resiko kerugian terbesar.
Memperoleh keuntungan atas keberhasilan
perusahaan.
Tidak ada jaminan memperoleh dividen dan
aset atas pembubaran perusahaan.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

05

Komponen Ekuitas

Modal
Disetor

Saham Biasa

Agio Saham

Saham Preferen

Laba Ditahan

Saham + Agio Saham Treasuri

+
Laba Komprehensif Lain (OCI)
+
Kepentingan non Pengendali
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

TP 2 Komponen kunci dari ekuitas.

06

Prosedur Penerbitan Saham

1. Tahap Persiapan: Persetujuan RUPS dan
menunjuk penjamin emisi (underwriter)
2. Tahap Pengajuan dan Pernyataan Pendaftaran:
Otorisasi BAPEPAM-LK
3. Tahap Penawaran/Penjualan Saham
4. Tahap Pencatatan Saham Di Bursa Efek
Semua biaya langsung yang terkait atas penerbitan saham (biaya
penjamin emisi, akuntansi, biaya hukum, percetakan, pajak, dsb.)
mengurangi pendapatan atas penjualan saham.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

07

Pembelian kembali Saham

Alasan perusahaan membeli kembali saham
beredarnya sendiri :

Meningkatkan earnings per share dan return

on equity.

Menyediakan saham untuk kontrak

kompensasi pegawai atau untuk memenuhi
kebutuhan merger potensial.

Menggagalkan usaha pengambilalihan atau

untuk mengurangi jumlah pemegang saham.

Mempengaruhi harga pasar dengan

meningkatkan permintaan harga stabil atau
meningkat.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

20

Saham Treasuri

Reakuisisi saham yang telah dibeli kemudian ditarik

(retirement) atau dijual kembali di masa depan.

Jika saham tidak ditarik dari peredaran, maka disebut

saham treasuri.

Saham treasuri tidak digolongkan ke dalam aset dan

mengurangi nilai aset bersih.

Kepemilikan saham treasuri tidak memberikan hak-hak

pemegang saham.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

21

Saham Treasuri PSAK 50 & 55

Jika entitas memperoleh kembali instrumen ekuitasnya, maka

instrumen tersebut (saham treasuri) dikurangkan dari
ekuitas.

Keuntungan atau kerugian yang timbul dari pembelian,

penjualan, penerbitan, atau pembatalan instrumen ekuitas
entitas tersebut tidak diakui dalam laba rugi.

Saham treasuri tersebut dapat diperoleh dan dimiliki oleh

entitas yang bersangkutan atau oleh anggota lain dalam
kelompok usaha yang dikonsolidasi. Imbalan yang
dibayarkan atau diterima diakui secara langsung di
ekuitas.

Ref. PSAK
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

22

Saham Treasuri - PSAK

Nilai saham treasuri yang dimiliki diungkapkan secara

terpisah, dalam Iaporan posisi keuangan atau catatan atas
laporan keuangan, sesuai dengan PSAK 1 (revisi 2009):
Penyajian Laporan Keuangan.

Entitas mengungkapkan sesuai dengan PSAK 7 (revisi 2010):

Pengungkapan Pihak-pihak Berelasi jika saham treasuri
diperoleh oleh pihak-pihak berelasi.

Ref. PSAK
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

23

Saham Treasuri (contoh)

PT JKL menerbitkan 20.000 lembar saham biasa dengan nilai
par Rp 200 pada harga Rp 500 per share. Sebagai tambahan,
perusahaan juga memiliki laba ditahan sebesar Rp20.000.000.
Ekuitas
Saham biasa, Rp 200 par, 20.000 lembar diisukan dan
beredar
Agio saham biasa
Laba ditahan
Total ekuitas

Rp

4.000.00
0
6.000.00
0
20.000.0
00
30.000.0
00

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

10

24

Saham Treasuri (contoh)

Kemudian pada tanggal 2 Februari, PT JKL melakukan reakuisisi
saham sebanyak 5.000 lembar saham dengan harga Rp 700.
Saham treasuri 3.500.000
Kas

3.500.000

Saham biasa, Rp 200 par, 20.000 lembar diisukan dan

15.000 beredar
Agio saham biasa
Laba ditahan

4.000.000

Rp

6.000.000
20.000.000

Dikurangi: biaya saham treasuri (5.000 lembar)

Total ekuitas

3.500,000
26.500.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

TP 4 Akuntansi untuk saham treasuri

11

25

Saham Treasuri (contoh)

Tanggal 2 Maret, PT JKL menjual kembali saham

treasurinya sebanyak 500 lembar dengan harga
Rp 1.000
Kas

500.000
Saham treasuri
Agio saham treasuri

350.000
150.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

12

26

Saham Treasuri (contoh)

Tanggal 2 April, PT JKL menjual kembali saham treasurinya

sebanyak 500 lembar dengan harga Rp 600.
Kas
300.000
Agio saham treasuri50.000
Saham treasuri
350.000

2 April

Agio Saham Treasuri

50.0002 Maret
Saldo

150.000
100.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

13

27

Saham Treasuri (contoh)

Tanggal 2 Mei, PT JKL menjual kembali saham treasurinya

sebanyak 1.000 lembar dengan harga Rp 550.
Kas

550.000

Agio saham treasuri

Laba ditahan

100.000

50.000

Saham treasuri

700.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

14

28

Karakteristik Saham Preferen

1. Preferensi dividen
2. Preferensi atas aset saat
likuidasi
3. Dapat dikonversi
menjadi saham biasa
4. Dapat melakukan call
atas opsi dari
perusahaan
5. Tidak memiliki hak suara
/ vote

Kumulatif

Partisipasi (parsial
dan penuh)

Dapat dikonversi

Callable

Redeemable

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

15

29

Karakteristik Saham Preferen

Fitur umum saham preferen:
1. Preferensi dividen
2. Preferensi atas aset saat
likuidasi
3. Dapat dikonversi menjadi
saham biasa

Kumulatif

Partisipasi (parsial
dan penuh)

Dapat dikonversi

4. Dapat melakukan call atas

opsi dari perusahaan
5. Tidak memiliki hak suara /
vote

Callable

Redeemable

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

16

30

Saham Preferen (contoh)

PT MNO menerbitkan 5.000 lembar saham preferen dengan
nilai par Rp 300 dengan harga Rp 1.000 per lembar saham.
Bishop mencatat penerbitan saham sebagai berikut:
Kas

5.000.000

Saham preferen

1.500.000

Agio saham preferen

3.500.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

17

31

Kebijakan Dividen
Alasan distribusi dividen tidak dimaksimalkan
berdasarkan jumlah laba ditahan yang tersedia:

Memelihara persetujuan dengan kreditur.

Memenuhi persyaratan regulasi negara / UU PT.

Membiayai pertumbuhan dan ekspansi.

Mempengaruhi arus kas / likuiditas.

Berjaga terhadap kemungkinan kerugian dan masalah

likuiditas.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

18

32

Kebijakan Dividen
Jenis-jenis dividen:
1.

Dividen kas

3.

Dividen likuidasi

2.

Dividen properti

4.

Dividen saham.

Semua dividen selain dividen saham mengurangi total

ekuitas perusahaan.

Ketika perusahaan mengumumkan dividen saham,

perusahaan tidak membayarkan sejumlah aset atau
mengakui kewajiban, tetapi hanya menerbitkan saham
tambahan ke masing-masing pemegang saham.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

19

33

Dividen Kas
Tiga tanggal penting:

Dewan direksi mengusulkan

pengumuman dividen kas

1. Tanggal pengumuman
Laba ditahan

xxx

Utang dividen

Dividen kas yang diumumkan

merupakan kewajiban
(biasanya termasuk kewajiban
lancar).
Perusahaan tidak
mengumumkan atau
membayar dividen kas pada
saham treasuri.

xxx

2. Tanggal pencatatan
No entry

3. Tanggal pembayaran
Utang dividen
Kas

xxx
xxx

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

20

34

Dividen Kas - contoh

Tanggal 2 Juni PT PQR mengumumkan pembayaran kas
dividen Rp 200 atas 200.000 saham yang terutang pada tanggal
12 Juli kepada semua pemegang saham yang tercatat pada
tanggal 22 Juni.
Tanggal pengumuman (2 Juni)
Laba ditahan 40.000.000
Utang dividen
40.000.000
Tanggal pencatatan (22 Juni)
Tanggal pembayaran (12 Juli)
Utang dividen
Kas

No entry

40.000.000
40.000.000

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

21

35

Dividen Properti

Merupakan utang dividen dalam bentuk aset

selain kas.

Properti yang akan didistribusikan dinyatakan

ulang ke dalam nilai wajar; keuntungan dan
kerugian atas selisih nilai properti diakui
dalam Laporan laba-rugi.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

22

36

Dividen Properti (contoh)

PT QRS melakukan transfer kepada pemegang saham beberapa
investasinya dalam bentuk sekuritas senilai Rp 300.000.000 dengan
mengumumkan dividen properti tanggal 12 Desember 2012, untuk
didistribusikan tanggal 22 Januari 2X13 kepada pemegang saham yang
tercatat pada 2 Januari 2013. Pada tanggal pengumuman, sekuritas
tersebut memiliki nilai wajar Rp 200.000,000.
Tanggal pengumuman (12 Desember 2012)
Unrealized Holding Gain or LossKerugian 100.000.000
Investasi ekuitas
100.000.000
Laba ditahan 200.000.000
Utang dividen properti

200.000.000

Tanggal distribusi (22 Januari 2013)

Utang dividen properti
Investasi ekuitas

200.000.000
200.000.000
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

23

37

Dividen Likuidasi

Dividen yang tidak didasarkan pada

pendapatan / laba ditahan dan mengurangi
ekuitas pemegang saham.

Dividen likuidasi lebih mengimplikasikan return

atas modal investasi daripada profit yang
dihasilkan perusahaan.

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

24

38

Dividen Likuidasi

PT RST menerbitkan sebuah dividen kepada pemegang saham

biasa sebesar Rp 220.000.000. Pengumuman menyebutkan bahwa
pemegang saham harus mempertimbangkan Rp 100.000.000 sebagai
pendapatan dan sisanya sebagai pengembalian modal.

Tanggal pengumuman
Laba ditahan 100.000.000
Agio saham biasa120.000.000
Utang dividen

2.200.000

Tanggal pembayaran
Utang dividen
Kas

2.200.000

2.200.000
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

25

39

Dividen Saham

Penerbitan saham sendiri kepada pemegang

saham dengan basis pro rata, tanpa mendapatkan
pembayaran apapun (tidak ada kas masuk dan
keluar).

Ketika saham dividen kurang dari 2025 persen

dari saham biasa yang beredar, maka perusahaan
melakukan transfer nilai wajar dari laba ditahan
(dividen saham kecil).

Ketika saham dividen lebih dari 2025 persen dari

saham biasa yang beredar, maka nilai par
dialihkan dari laba ditahan ke modal saham
(dividen saham besar).
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

26

40

Dividen Saham - contoh

PT UVW memiliki 2 juta lembar saham biasa beredar dengan nilai par Rp 200
dan laba ditahan sebesar Rp 700 juta. Jika PT UVW mengumumkan 10 persen
dividen saham, maka perusahaan menerbitkan 200 ribu lembar saham
tambahan kepada pemegang saham. Jika nilai wajar saham saat itu adalah Rp
300 per lembar, maka pencatatannya adalah:
Tanggal pengumuman
Laba ditahan 60 juta
Saham biasa yang dapat didistribusikan
Agio saham biasa

40 juta

20 juta

Tanggal distribusi
Saham biasa yang dapat didistribusikan 40 juta
Saham biasa

40 juta

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

27

41

Dividen Saham - contoh

PT UVW memiliki 2 juta lembar saham biasa beredar dengan
nilai par Rp 200 dan laba ditahan sebesar Rp 700 juta. Jika PT
UVW mengumumkan 30 persen dividen saham, maka
perusahaan menerbitkan 600 ribu lembar saham tambahan
kepada pemegang saham. Jika nilai wajar saham saat itu adalah
Rp 300 per lembar, maka pencatatannya adalah:
Tanggal pengumuman
Laba ditahan (600 ribu x Rp 200)

120 juta

Saham biasa yang dapat didistribusikan 120 juta

Tanggal distribusi
Saham biasa yang dapat didistribusikan 120 juta
Saham biasa

120 juta
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

28
TP 8 Dividen saham kecil dan besar, serta share splits

42

Share Split

Untuk mengurangi nilai pasar saham.

No entry untuk pencatatan share split.
Mengurangi nilai pasar dan meningkatkan jumlah
saham.

Ekuitas sebelum 2-for-1 split

Ekuitas sesudah 2-for-1 split

Saham biasa, 2 juta lembar

dengan nilai par Rp 200

Rp 400 juta

Saham biasa, 4 juta lembar

dengan nilai par Rp 100

Rp 400 juta

Laba ditahan

Rp200 juta

Laba ditahan

Rp200 juta

Rp 600 juta

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

Rp 600 juta

29

43

Perbandingan Dividen Saham, Share Split, dan Dividen Kas

Pengumuman
dividen kas

Pembayaran
dividen kas

Laba ditahan

Berkurang

Modal saham
Agio saham

Dampak pada

Pengumuman dan distribusi

Dividen
saham kecil

Dividen
saham besar

Share
split

Tetap

Berkuranga

Berkurangb

Tetap

Tetap

Tetap

Bertambahb

Bertambahb

Tetap

Tetap

Tetap

Bertambahc

Tetap

Tetap

Jumlah ekuitas

Berkurang

Tetap

Tetap

Tetap

Tetap

Working capital

Berkurang

Tetap

Tetap

Tetap

Tetap

Jumlah aset

Tetap

Berkurang

Tetap

Tetap

Tetap

Jumlah saham
beredar

Tetap

Tetap

Bertambah

Bertambah

Bertamb
ah

Harga pasar

Nilai par/dinyatakan

Nilai lebih harga pasar dengan nilai par

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

30

44

Penyajian Ekuitas

Ref. Laporan Keuangn PLN dari website perusahaan

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

31

47

Penyajian Laporan Perubahan Ekuitas

Ref. Laporan Keuangn PLN dari website perusahaan

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

32

48

Penyajian pada ETAP

Laporan laba rugi dan saldo laba (digabung) dapat
disajikan sebagai pengganti laporan laba rugi dan
laporan perubahan ekuitas, jika perubahan ekuitas
hanya muncul karena:
Laba atau rugi
Pembayaran dividen
Koreksi kesalahan periode lalu
Perubahan kebijakan akuntansi
Ref. SAK ETAP
AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

33

49

Penyajian pada ETAP

Laporan Perubahan Ekuitas ETAP menyajikan:
1. Laba rugi tahun berjalan
2. Pendapatan dan beban yang diakui langsung dalam
ekuitas
3. Pengaruh perubahan kebijakan akuntansi dan
koreksi kesalahan.
4. Rekonsiliasi jumlah tercatat awal dan akhir periode
dari komponen ekuitas.

Ref. SAK ETAP

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

34

50

Perbedaan PSAK dan SAK ETAP

PSAK
Pos minimal
Pengungkapan distribusi
dividen dan dividen per
saham
Tidak diperkenankan

SAK ETAP
Pos minimal lebih sedikit
Tidak ada
Laporan perubahan ekuitas dan
saldo laba dapat menggantikan
lap laba rugi
dan lap perubahan ekuitas

Ref. SAK ETAP

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

35

52

Terima Kasih
Slide OCW Universitas Indonesia
Oleh : Irsyad & Dwi Martani
Departemen Akuntansi FEUI

AKUNTANSI KEUANGAN 2 - DEPARTEMEN AKUNTANSI FEUI

36