Exposicion Estados Financieros 2-Grupo1
Exposicion Estados Financieros 2-Grupo1
Exposicion Estados Financieros 2-Grupo1
producen, independientemente del momento en que se hagan efectivos los cobros o los
pagos de dinero.
Por ejemplo, si una empresa vende un producto, el estado de resultados registra los ingresos
por la venta en el momento en que sta se realiza, an cuando la venta no se cobre
inmediatamente; o si la empresa compra mercadera, el estado de resultados registra los
gastos por la compra al momento en que sta se produce, an cuando la mitad de la compra
se pague meses despus.
La estructura bsica de un estado de resultados la podemos apreciar en el siguiente
ejemplo:
1. Ingresos
2. Costo de produccin
3. Gastos de operacin
4. Reglones no operacionales
Modelo de estado de resultados
PRODUCTO JAYSA
ESTADO DE RESULTADO
Del 1 de Enero al 31 de Diciembre 2014
(En RD$ Pesos)
Ventas netas
1,600,000.00
-Costo de produccin
500,000.00
=Utilidad Bruta
1,100,000.00
-Gastos administrativos
150,000.00
-Gastos de ventas
100,000.00
-Depreciacin
10,000.00
=UTILIDAD OPERATIVA
-Gastos financieros
840,000.00
50,000.00
50,000.00
790,000.00
40,000.00
750,000.00
Ejemplo
PRDUCTO JAYSA
Estado de Utilidades Retenidas
Al 31 de Diciembre Del 2014
(En RD$ Pesos)
$500,000.00
$750,000.00
=Utilidad Disponible
$1,250,000.00
-Dividendos
$600,000.00
$650,000.00
BALANCE GENERAL
Es el estado financiero ms importante para revisar la situacin financiera de una empresa.
Para poder reflejar dicho estado, el balance muestra contablemente los activos, los pasivos
y la diferencia entre estos (el patrimonio neto).
El balance es un estado de situacin financiera y comprende informacin clasificada y
agrupada en tres grupos principales: activos, pasivos y capital. A su vez cada uno de estos
grupos, muestran en detalle distintas cuentas.
En cuanto a su elaboracin el balance general se realiza cada ao al finalizar el ejercicio
econmico de la empresa (balance final), aunque tambin se suelen elaborar balances al
inicio del ejercicio (balances de apertura), y balances con una periodicidad mensual,
trimestral o semestral (balances parciales).
Toda empresa necesita conocer sus resultados y plasmarlos en un documento contable que
determine este proceso. El balance general es en pocas palabras un resumen que refleja el
panorama actual de su compaa. El balance general es un documento gua para la toma de
decisiones financieras, en el se cumple la ecuacin fundamental de contabilidad: Activo es
igual a Pasivo ms Capital (A = P + C), y tambin el principio bsico de Contabilidad de
la Partida Doble, las cantidades de los activos y los pasivos deben ser iguales.
En un balance clasificado, generalmente los activos son presentados en tres grupos:
1. Activos circulantes
2. Activos fijos
3. Otros activos
Los pasivos se clasifican en tres categoras:
1. Pasivos circulantes
2. Pasivos largo plazo
PATRIMONIO
ACTIVOS CIRCULANTES: los activos circulantes son recursos relativamente
lquidos. Esta categora incluye efectivo, inversiones en ttulos (valores negociables),
documentos por cobrar, inventarios y gastos preparados. Para clasificar un activo en activo
circulante, debe ser posible convertirlo en efectivo en un tiempo relativamente corto, sin
interferir con las operaciones normales del negocio.
El periodo en el cual se espera que los activos circulantes sean convertidos a efectivo
generalmente es de un ao. Sin embargo, si una empresa requiere ms de un ao para
completar su ciclo de operacin normal, la duracin del ciclo de operacin define cuales
son los activos circulantes. Por lo tanto, el inventario y las cuentas por cobrar normalmente
califican como activos circulantes, aun cuando estos activos requieren ms de un ao para
ser convertidos en efectivo.
Activos fijos: bienes de la empresa que no pueden convertirse en lquidos a corto plazo,
ejemplo terrenos, maquinarias etc.
Los otros activos son activos no corrientes, puesto que corresponde activos que no
forman parte o no tienen relacin alguna con el objeto de la empresa, por tanto se deben
clasificar como no corrientes.
PASIVOS CIRCULANTES: Los pasivos circulantes son deudas existentes que deben ser
pagadas dentro del mismo periodo utilizado al definir los activos circulantes. Se espera que
estas deudas sean pagadas con los activos circulantes (o mediante los servicios que stos
presten). Entre los pasivos circulantes estn los documentos por pagar (con vencimiento a
un ao), las cuentas por pagar, el ingreso no devengado y los gastos acumulados, tales
como los impuestos sobre la renta por pagar, las remuneraciones por pagar.
Se denominan Pasivos a largo plazo a las obligaciones de pago que tiene una empresa
cuya devolucin ser efectiva en un periodo superior a un ao.
$602,280.00
$ 468,380.00
85,900.00
(15,000.00)
50,000.00
12,000.00
1,000.00
$128,000.00
165,000.00
(37,000.00)
$ 730,280.00
$49,280.00
$ 40,280.00
2,000.00
6.000.00
1,000.00
$31,000.00
$ 30,000.00
1,000.00
__________
$80,280.00
$650,000.00
$ 730,280.00
SALIDAS:
- Pagos de dividendos o su equivalente, segn la naturaleza del ente econmico.
- Reembolso de aportes en efectivo.
- Readquisicin de aportes en efectivo.
- Pagos de obligaciones de corto y largo plazo diferentes a los originados en actividades de
operacin.
- Otros pagos no relacionadas con las actividades de operacin e inversin.
En dnde radica la importancia de este estado financiero?
La importancia del flujo de efectivo reside en que permite a la entidad econmica y al
responsable de la informacin financiera conocer cmo se genera y utiliza el dinero y sus
equivalentes en la administracin del negocio.
Por lo tanto, de manera general, el estado de flujo de efectivo expone lo siguiente:
-Muestra las entradas y salidas que representan el origen y la aplicacin de los recursos en
cierto periodo.
-En un entorno inflacionario, elimina los efectos de la inflacin reconocidos en los estados
financieros.
-Se expresa en valores nominales.
-En la presentacin del estado financiero, muestra la generacin o utilizacin de efectivo en
actividades de operacin, inversin y financiamiento.
-Para formular el estado financiero se puede utilizar el mtodo directo o indirecto, pero
ambos consideran las entradas y salidas de efectivo en el periodo.
EJEMPLO
ESTADO DE FLUJOS DE EFECTIVO
Flujos de efectivo provenientes de actividades operacionales
Entradas de efectivo provenientes de
Actividades operacionales XXXX
Pagos de efectivo de efectivo de
Actividades operacionales (XXXX)
De acuerdo con el mtodo del contrato cumplido, los ingresos se reconocen slo cuando el
contrato est terminado o sustancialmente completo. En el mtodo del porcentaje de
realizacin, los ingresos de cada periodo contable se determinan con referencia al estado de
realizacin del contrato al final del mismo, de forma que los ingresos se reconocen a
medida que avanza la realizacin del mismo.
El grado de terminacin de una obra al final de cada periodo, para la aplicacin del mtodo
del porcentaje de realizacin, puede estimarse de acuerdo con distintos criterios, entre
otros, en funcin de las unidades obtenidas de producto (ej., kilmetros construidos de
carretera); o bien en funcin de las unidades consumidas de un factor productivo
determinado (ej., nmero de horas trabajadas de mano de obra). No obstante, en
determinadas circunstancias ambos procedimientos plantean algunos inconvenientes. As,
la estimacin del porcentaje de realizacin en funcin del producto obtenido puede dar
lugar a estimaciones incorrectas si las unidades utilizadas no son homogneas en relacin a
los costes necesarios para su obtencin.
Por otro lado, el criterio basado en el consumo de un factor productivo presupone una
relacin fija entre el nmero de unidades consumidas de ese factor y el producto obtenido;
si esta relacin cambia, la medida del estado de realizacin del contrato ser
errnea. Adems, el reconocimiento de los ingresos en funcin de las unidades fsicas
consumidas de factor productivo presenta el problema de la bsqueda de una medida que
sea lo suficientemente representativa del consumo total de factores (Lpez y Menndez,
1991, p. 163).
Un mtodo utilizado con frecuencia consiste en estimar el grado de terminacin del
contrato en una determinada fecha en funcin del porcentaje que representan los costes
incurridos hasta dicha fecha sobre los costes totales previstos. El principal inconveniente
de este mtodo es la dificultad de estimar con precisin el coste total de la obra. Si las
estimaciones son errneas, el ingreso reconocido en el ejercicio tambin lo ser.
En ningn caso, el cobro de anticipos realizados por los clientes se considera como un
criterio admitido para el reconocimiento de los ingresos, ya que frecuentemente no reflejan
el trabajo realizado.
EJEMPLO DE APLICACIN
En el ejemplo que incluimos a continuacin, mostramos la aplicacin de cada uno de los
dos mtodos sealados anteriormente.
DATOS SOBRE CONTRATOS
COSTES
PREVISTOS
INICIO
TERMINACION
PRECIO
CONTRATO 1
Ao 1
Ao 3
200
150
CONTRATO 2
Ao 1
Ao 3
320
280
CONTRATO 3
Ao 2
Ao 4
200
180
CONTRATO 4
Ao 3
Ao 5
TOTAL
500
440
1.220
1.050
COSTES INCURRIDOS
CONTRATO 1
CONTRATO 2
CONTRATO 3
CONTRATO 4
TOTAL
Ao 1
45 (30%)
140 (50%)
___
185
Ao 2
75 (50%)
84 (30%)
54 (30%)
___
213
Ao 3
30 (20%)
56 (20%)
90 (50%)
110 (25%)
286
Ao 4
Ao 5
36 (20%)
154 (35%)
190
176 (40%)
176
TOTAL
150 (100%)
280 (100%)
180 (100%)
440 (100%)
1.050
Ao 1
INGRESOS
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
TOTAL
Obra 1
200
200
Obra 2
320
Obra 3
320
200
Obra 4
200
500
500
Total ingresos
520
200
500
1.220
Total gastos
(185)
(213)
(286)
(190)
(176)
(1.050)
185
213
(144)
10
(264)
Exist. iniciales
185
398
254
264
Exist. finales
185
398
254a
264b
RESULTADO
90
20
60
54 + 90 + 110 = 254
170
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
TOTAL
INGRESOS
Obra 1
60
100
40
200
Obra 2
160
96
64
320
60
100
40
125
175
200
500
Obra 3
Obra 4
200
Total ingresos
220
256
329
215
200
1.220
Total gastos
(185)
(213)
(286)
(190)
(176)
(1.050)
RESULTADO
35
43
43
25
24
170
Ao 2
Ao 3
Ao 4
Ao 5
RDO. CONTRATO
CUMPLIDO
90
20
60
RDO. % REALIZACION
35
43
43
25
24
Sistemas de inventarios
Un sistema de inventarios es un conjunto de normas, mtodos y procedimientos aplicados
de manera sistemtica para planificar y controlar los materiales y productos que se emplean
en una organizacin. Este sistema puede ser manual o automatizado. Para el control de los
costos, elemento clave de la administracin de cualquier empresa, existen sistemas que
permiten estimar los costos de las mercancas que son adquiridas y luego procesadas o
vendidas.
de inventario, por ende el costo de las ltimas compras es el costo de las existencias, en el
mismo orden en que ingresaron al almacn. Tal como podemos observar a continuacin:
En este caso la salida de unidades del 16 de febrero es por 450 unidades, del primer lote de
entradas se toman 250 unidades al costo de $ 620 y del segundo lote se toman las 200
unidades restantes al costo de $ 628.
La ventaja de aplicar esta tcnica consiste en que los inventarios estn valorados con los
costos ms recientes, dado que los costos ms antiguos son los que van conformando a su
medida los primeros costos de ventas o de produccin (costos de salidas). La principal
desventaja de aplicar esta tcnica radica en que los costos de produccin y ventas bajos que
suele mostrar, incrementa lgicamente las utilidades, generando as un mayor impuesto.
Comnmente conocido como LIFO (Last In, First Out), este mtodo de valoracin se basa
en que los ltimos artculos que entraron a formar parte del inventario, son los primeros en
venderse, claro est en funcin del costo unitario, es decir que el flujo fsico es irrelevante,
aqu lo importante es que el costo unitario de las ltimas entradas sea el que se aplique a las
primeras salidas. Tal como podemos observar a continuacin:
En este caso la salida de unidades del 16 de febrero es de 450 unidades, del ltimo lote de
entradas se toman las primeras 250 salidas a un costo unitario de $ 633, y del segundo lote
de entradas se toman las 200 unidades restantes a un costo de $ 628.
La ventaja de aplicar esta tcnica es que el inventario se valorar con el costo ms antiguo,
lo cual supone un costo de inventario inferior a su valor promedio, siendo de gran utilidad
en pocas de inflacin cuando los costos aumentan constantemente.
COSTO PROMEDIO CONSTANTE O PROMEDIO PONDERADO
En este caso al momento de la salida del almacn de 450 unidades, se debe calcular el costo
medio, dividiendo el saldo ($ 470.250) entre el nmero de existencias anterior a la salida de
la mercanca(750), es decir 470250/750 = 627. Este costo ser el que se aplicar para todas
las 450 unidades de salida.
LA DEPRECIACION
.
Antes de empezar a explicar los mtodos de depreciacin hay que saber la vida til de los
activos.
Segn el decreto 3019 de 1989, los inmuebles tienen una vida til de 20 aos, los bienes
muebles, maquinaria y equipo, trenes aviones y barcos, tienen una vida til de 10 aos, y
los vehculos y computadores tienen una vida til de 5 aos.
Adems de la vida til, se maneja otro concepto conocido como valor de salvamento o
valor residual, y es aquel valor por el que la empresa calcula que se podr vender el activo
una vez finalizada la vida til del mismo. El valor de salvamento no es obligatorio.
Una vez determinada la vida til y el valor de salvamento de cada activo, se procede a
realizar el clculo de la depreciacin.
En el mtodo de depreciacin en lnea recta se supone que el activo se desgasta por igual
durante cada periodo contable. Este mtodo se usa con frecuencia por ser sencillo y fcil de
calcular. EL mtodo de la lnea recta se basa en el nmero de aos de vida til del activo, de
acuerdo con la frmula:
La depreciacin anual para un camin al costo de $33 000 000 con una vida til estimada
de cinco aos y un valor de recuperacin de $3 000 000, usando el mtodo de la lnea recta
es:
30,000,000.00
5.00
Cuota
depreciacin
Valor neto en
Depreciacin acumulada libros
1 6,000,000.00
6,000,000.00
24,000,000.00
2 6,000,000.00
12,000,000.00
18,000,000.00
3 6,000,000.00
18,000,000.00
12,000,000.00
4 6,000,000.00
24,000,000.00
6,000,000.00
5 6,000,000.00
30,000,000.00
El mtodo de las unidades producidas para depreciar un activo se basa en el nmero total de
unidades que se usarn, o las unidades que puede producir el activo, o el nmero de horas
que trabajar el activo, o el nmero de kilmetros que recorrer de acuerdo con la frmula.
Costo de depreciacin
= de una unidad hora o
kilmetro
Nmero de unidades
horas o kilmetros
usados durante el
periodo
Por ejemplo, suponga que el camin utilizado en el ejemplo anterior recorrer 75 000
kilmetros aproximadamente. El costo por kilmetro es:
75 000 kilmetros
Para determinar el gasto anual de depreciacin, se multiplica el costo por kilmetro ($400)
por el nmero de kilmetros que recorrer en ese periodo. La depreciacin anual del
camin durante cinco aos se calcula segn se muestra en la tabla siguiente:
Ao
Ao 1 + ao 2 + ao 3 + ao 4 + ao 5 = 15 (denominador)
Ao + (ao x ao)
=
denominador
5 + (5 x 5)
30
15 (denominador)
Costo
Suma a depreciar
En el siguiente cuadro se muestra el clculo del gasto anual por depreciacin, de acuerdo
con el mtodo de la suma de los dgitos de los aos, para los cinco aos de vida til del
camin de los ejemplos anteriores.
Ao
Fraccin
5/15
Suma a depreciar
Depreciacin anual
4/15
30 000 000
8 000 000
3/15
30 000 000
6 000 000
2/15
30 000 000
4 000 000
1/15
30 000 000
2 000 000
15/15
Como se puede ver, lo primero que se debe hacer, es determinar la tasa de depreciacin,
para luego aplicar esa tasa al valor no depreciado del activo o saldo sin de preciar
Continuando con el ejemplo del vehculo (suponiendo un valor de salvamento del 10% del
valor del vehculo) tendremos:
1- ( 3.000.000/30.000.000)1/5 = 0,36904
Una vez determinada la tasa de depreciacin se aplica al valor el activo sin depreciar, que
para el primer periodo es de 30.000.00
Ao
Tasa
depreciacin
Valor neto en
libros
0.36904
30,000,000.00
11,071,279.67
11,071,279.67
18,928,720.33
0.36904
18,928,720.33
6,985,505.22
18,056,784.88
11,943,215.12
0.36904
11,943,215.12
4,407,555.82
22,464,340.71
7,535,659.29
0.36904
7,535,659.29
2,780,979.72
25,245,320.42
4,754,679.58
0.36904
4,754,679.58
1,754,679.58
27,000,000.00
3,000,000.00
1
2
3
4
5