ESTUDIO FINANCIERO

Para el estudio financiero de la empresa “KUPPA” se analizará el requerimiento de

inversión para la producción satisfactoria  de la cerveza artesanal como materiales, energías
eléctricas, elementos, ingredientes, suministros y herramientas. De esta manera analizar
posteriormente las compras y ventas realizadas en un tiempo determinado, teniendo en
cuenta factores que afecten o  beneficien los resultados obtenidos con los presupuestos
invertidos al inicio de la marcha del negocio.

INVERSION

INVERSION
INMUEBLES, MAQUINAS, HERRAMIENTAS, MUEBLES Y ENSERES
DESCRIPCION CLASIFICADO RECURSOS PROPIOS
CANTIDAD COSTO UNITARIO COSTO TOTAL
El redactor y entrada de materiales
Tanque plastico Maquina 2 $ 80.000,00 $ 160.000
Tapon de limpieza sanitaria Herramienta 2 $ 13.560,00 $ 27.120
Tubo PVC Herramienta 2 $ 44.900,00 $ 89.800
Reducida PVC Herramienta 2 $ 10.700,00 $ 21.400
Para la salida del efluente
Adaptador de tanque Maquina 2 $ 13.950 $ 27.900
Tubo PVC Herramienta 1 $ 79.800 $ 79.800
Codos PVC Herramienta 6 $ 9.000 $ 54.000
Valvula de esfera PVC Herramienta 2 $ 9.900 $ 19.800
Para la salida de biogas
Conector de tanque Herramienta 2 $ 4.800 $ 9.600
Valvula de esfera con rosca Herramienta 2 $ 26.550 $ 53.100
Adaptador para manguera Herramienta 2 $ 34.450 $ 68.900
Manguera Herramienta 1 $ 149.800 $ 149.800
Pegamento para PVC Herramienta 1 $ 21.900 $ 21.900
Hervidor y otros
Olla de acero inoxidable Maquina 2 $ 998.000 $ 1.996.000
Nevera de plastico Maquina 2 $ 249.900 $ 499.800
Sifon Maquina 2 $ 113.900 $ 227.800
TOTAL $ 3.506.720
PRINCIPALES COSTOS PARA LA ELABORACION DEL PRODUCTO

UNIDAD DE COSTO UNIDADES COSTO

MATERIAS PRIMAS MEDIDA UNITARIO UTILIZADAS TOTAL
Malta pilsen best malz Kilogramo $ 5.250 2 $ 10.500
Malta caramel pils best malz Kilogramo $ 5.700 2 $ 11.400
Lupulo sterling Gramo $ 190 10 $ 1.900
Levadura safale US-05 Gramo $ 13.000 1 $ 13.000
Clarificante $ 800 2 $ 1.600
Levadura nottingham Gramo $ 14.000 1 $ 14.000
Agua Mililitro $ 2.500 6 $ 15.000
Bolsas de hielo Bolsa $ 6.000 1 $ 6.000
Café Gramo $ 960 1 $ 960
TOTAL $ 74.360

El requerimiento de inversión para este proyecto es de $ 70.200.000, considerando

inversión fija y capital de trabajo. Se ha tomado en cuenta la cantidad de materia prima
requerida con sus respectivos precios para la elaboración de 19,8  Litros de cerveza
artesanal, en la empresa “KUPPA” la capacidad teórica de producción es de 50 Litros
cada 4 horas con una producción diaria de 100 litros en 8 horas, por lo tanto el valor del
costo por botella es de
$ 1.239,33.

CAPITAL DE TRABAJO

Fondo que hay que invertir en un periodo de tiempo establecido para que la empresa
“KUPPA” funcione en  todas sus operaciones con normalidad para garantizar su
rentabilidad.

FINANCIACION PROPIA
Capital Social
AÑO 0 AÑO 1 AÑO 2 AÑO 3 AÑO 4
Aportaciones al Capital $ 70.200.000 $ - $ - $ - $ -

La inversión total se reparte por mitad, donde $ 70.200.000 mcte sea aportado por los
socios de la empresa.

A continuación se muestra un estudio de explotación de la planta industrial de manera

detallada durante el primer año, la cual relacionamos a continuación:
Sueldo Empleados

Los costos de mano de obra de los diferentes operarios se calcularon anteriormente. A

continuación se muestra una tabla a modo de resumen con los costos de cada trabajador.

NUMERO DE SUELDO DEL

TRABAJADOR TRABAJADOR TRABAJADOR MENSUAL
Gerente 1 $ 1.900.000
Ing. Quimico 1 $ 1.800.000
Tec. Control y calidad de alimentos 1 $ 980.657

Gastos de Inversión:

A continuación relacionamos los gastos de inversión de la empresa:

VALOR GASTOS DE
DESCRIPCION UNITARIO INVERSION
SUELDOS $ 4.680.657
ARRENDAMIENTOS $ 1.600.000
Construcciones y edificaciones $ 1.600.000 $ -
SERVICIOS $ 355.000
Energia electrica $ 100.000 $ -
Acueducto y alcantarillado $ 180.000 $ -
Internet (telefono) $ 75.000 $ -
MANTENIMIENTO Y REPARACIONES $ 200.000
Maquinaria $ 120.000 $ -
Instalaciones electricas $ 80.000 $ -
GASTOS GENERALES $ 130.000
Publicidad $ 130.000 $ -
GASTOS DIVERSOS $ 530.000
Elementos de aseo y cafeteria $ 280.000 $ -
Utlices papeleria y fotocopias $ 150.000 $ -
Taxis y buses $ 100.000 $ -
TOTAL GASTOS DE INVERSION $ 7.495.657
CALCULO DE LOS COSTOS Y PRECIO DE VENTA

Costos fijos y variables de “la empresa KUPPA”, los cuales relaciono a continuación:

DESCRIPCION VALOR COSTOS FIJOS COSTOS VARIABLES

Costo de Materia Prima $ 2.230.800 X
MANO DE OBRA INDIRECTA (Gerente,
Ing, Quimico, Tec. Control y calidad) $ 4.680.657 X
Arrendamientos (Local) $ 1.600.000 X
Servicios (energia electrica, agua y internet) $ 355.000 X
Mantenimiento y reparaciones $ 200.000 X
Publicidad $ 130.000 X
Marketing y gestion digital $ 17.660.000 X
Elementos de aseo y cafeteria $ 280.000 X
Utlices papeleria y fotocopias $ 150.000 X
Taxis y buses $ 100.000 X
TOTAL $ 27.386.457 $ 20.475.000 $ 6.911.457

PRECIO DE VENTA

1. Cantidad de botellas producidas en un día (C).

“La empresa KUPPA”, produce diariamente 100L, sabiendo que cada cerveza tiene un
contenido de 0.33L

100 L
C= =300 Botellas diarias
0.33 L

2. Valor por insumo (Vi).

Con un dinero de 74.360 se hace una elaboración de 19.8 Litros de cerveza, para calcular la
cantidad de dinero requerido (insumos) la elaboración de 100 Litros.

C +74.360 333.33+ 74.360

Vi= = =371.800
60 60

3. Valor por botella

Para calcular el valor de insumo por botella sin porcentaje de ganancia es:

Vi 371.800 '
Vb= = =1 239
C 300
 4. Suministro (S): El valor de suministros se refiere al costo (Tapas, Botellas,
Alcantarillado, Agua, Gas).

S=1' 185

5. Precio de inversión por botella (P): El precio del producto unitario sin porcentaje
de ganancia es, el valor de insumo por botella más el valor de suministro por botella

P=S+ Vb=1' 185+1' 239=2 ' 424

6. Precio de venta (PV): Para saber en cuanto va a quedar el valor el “PRECIO DE

VENTA” usamos la ecuación.

P 2 ' 424
PV = = =4 ' 041
(1−%) 1−0.4

PUNTO DE EQUILIBRO

El punto de equilibrio determina la cantidad de unidades del producto que deben producirse
y venderse para cubrir los costos. A partir de los costos considerados en los primeros treinta
días se calculará el valor del punto de equilibrio, para esto es necesario clasificar los costos
descritos en las secciones anteriores en costos variables y costos fijos como se muestra a
continuación.

Costos Fijos
P . E=
Margen

Margen=Precio de venta del producto−Costo variable de la unidad

Margen=4 ' 041−6 ' 911.457=−6 ' 907.416

2 0' 475.000
P . E= ' =−2.964
−6 907.416
PROYECCION FINANCIERO (Los estados financieros son el flujo de efectivo, el
estado de resultados y el balance general).

Balance general (Estado de situación financiera)

KUPPA
NIT:
ESTADO DE SITUACION FINANCIERA (balance)

2.020
Activos
Activos corrientes
Efectivo y equivalente de efectivo 41.866.951
Deudores comerciales y otros deudores -
Inventarios 12.390.000
Total Activos Corrientes 54.256.951
Activos no corrientes
Propiedades Planta y Equipo 3.506.720
Total Activos No Corrientes 3.506.720
Total Activos 57.763.671

Pasivos
Pasivos Corrientes
Obligaciones Laborales 3.450.000
Total Pasivos Corrientes 3.450.000
Total Pasivos 3.450.000

Patrimonio
Capital Social 70.200.000
Reserva Legal -
Resultado Ejercicios Anteriores -
Utilidad / Perdida Ejercicio - 15.886.329
Total Patrimonio 54.313.671
Total Pasivo y Patrimonio 57.763.671
Estados financieros

KUPPA
NIT:
ESTADO DE RESULTADOS

VENTAS BRUTAS $ 36.369.000

(-)Devolucion de las vetas $ -
(-)Descuentos de ventas $ -
(=) VENTAS NETAS $ 36.369.000
(-)COSTOS DE VENTAS
Inventario inicial $ 12.390.000
(+)Compras brutas $ -
(-)Devolucion de compras $ -
(-)Descuento de compras $ -
(+)Fletes de compras $ -
(=)COMPRAS NETAS $ -
(-)Inventario final $ -
(=)COSTOS DE VENTAS $ 12.390.000

UTILIDAD BRUTA $ 23.979.000

Gastos de operacion $ 6.000.000

Gastos por honorario $ 4.680.657
Gastos por depreciacion $ 350.672
Gastos por servicios publicos $ 355.000
Nominas $ 4.100.000
Materiales $ 200.000
Mantenimiento $ 200.000
TOTAL GASTOS DE OPERACIÓN $ 39.865.329

(=)Utilidad antes de impuestos

(+)Ingresos por interes $ -
(+)Gastos por interes $ -
(+/-) Costos integral del financiamiento $ -
(=)Utilidad antes del impuestos de renta $ -
(-%) del impuestos de renta $ -

(=)UTILIDAD O PERDIDA NETA -$ 15.886.329

Flujo de efectivo

FLUJO DE OPERACIÓN
INGRESOS
VENTAS DE CONTADO $ 36.369.000
VENTAS A CREDITO $ -
TOTAL INGRESOS $ 36.369.000
EGRESOS
COMPRAS DE CONTADO $ -
OTROS EGRESOS $ -
TOTAL EGRESOS $ -

FLUJO EFECTIVO DE LA OPERACIÓN $ 36.369.000

(INGRESOS-EGRESOS)
SALDO FINAL $ 36.369.000

DEPRECIACIÓN

La afectación por la nueva epidemia del COVID-19 llegó a todos los mercados, a su vez la
cerveza artesanal no se quedó exenta de esto ya que la devaluación de la cerveza artesanal
está alrededor del 30%, ya que, muchas fábricas cerraron por la escasez en la venta y el alto
costo de las materias primas llevaron a esta dura decisión.

Además de la epidemia, ya se tenía presupuestado una recaída de la cerveza artesanal ya

que en el año 2017 se abrieron más de 40 locales, lo que genera una mayor competencia
para este mercado, por tal motivo se tenía presupuestado que la depreciación aumentará, ya
que hay más sitios con menor consumo.