Avance 2 Arrosquipa Suni Luz Camila
Avance 2 Arrosquipa Suni Luz Camila
Avance 2 Arrosquipa Suni Luz Camila
DE SAN AGUSTIN
FALCULTAD DE ADMINISTRACION
ESCUELA PROFESIONAL DE BANCA Y SEGUROS
SEGUNDO AÑO
2020
INDICE
1. Introducción
2. Objetivos
2.1 objetivo general
2.2 objetivo especifico
3. Capitalización y descuento
4. Interés Simple
4.1. Conceptos básicos
4.2. Ejercicios aplicativo
4.3. Tasa de interés
4.4. Monto
6. Interés compuesto
6.1 monto con principal y tasa efectiva constante
6.2 monto con principal constante y tasa efectiva variable
6.3 monto en función a la tasa nominal
7. Anualidades
6. Bibliografía
1. INTRODUCCIÓN
2.2OBJETIVO ESPECÍFICO
Identificar ordenar de los datos para la resolver de los problemas aplicativos
3. CAPITALIZACIÓN Y DESCUENTO
La capitalización se utiliza para calcular el valor fututo y el descuento para calcular el valor
presente, por ello consideramos dos tipos de interés: el interés simple y el interés
compuesto.
4. INTERÉS SIMPLE
El interés está en función del capital real inicial no se capitalizan los intereses generados. En otras
palabras, no hay capitalización de intereses.
Nomenclatura básica:
Símbolo Significando
VA Capital, principal, Valor Actual expresado en unidades monetarias
VF Capital más el interés, monto, Valor Futuro expresado en unidades monetarias
j Tasa nominal o la tasa de interés anual
t Número de años, tiempo,
m Número de capitalizaciones por año
n Número de períodos de composición
i Tasa periódica
TEA Tasa Efectiva Anual
VAN Valor Actual Neto
TIR Tasa Interna de Retorno
C Anualidad o cuota uniforme
VA Valor presente de una anualidad
VF Valor futuro de una anualidad
ia Tasa de interés anticipada
4.1 CONCEPTOS BASICOS
Los empresarios que obtienen dinero prestado tienen que pagar un interés (I) al
propietario o a la entidad financiera por usar su dinero.
La cantidad prestada es el capital o principal (VA o P), la suma de ambos (capital
más interés) recibe el nombre de monto (VF); el período de tiempo acordado para la
devolución del préstamo es el plazo (n).
El interés cobrado es proporcional tanto al capital como al período del préstamo, está
expresado por medio de una tasa de interés (i). Para la teoría económica, el interés es
el precio del dinero.
Cuando sólo pagan intereses sobre el principal, es decir, sobre la totalidad del dinero
prestado, se denomina interés simple.
INTERESES:
Es el precio que se paga por el uso del dinero, un periodo dado, Puede definirse también
como la unidad o ganancia que genera un capital o como la rentabilidad de una inversión.
Sigla: I
Hay quien considera que siempre hay dos caras de un préstamo o inversión: la de quien
coloca el dinero y recibe a cambio el interés, y la de quien lo toma, que paga el interés o
sea su costo . Para este último su sigla será “C”
TASA DE INTERES
Es la relación resultante entre el valor recibido, la cantidad prestada y generalmente se usa
en relación como una base de 100, por lo que se manifiesta como “por ciento” o
“porcentaje”
Sigla: ¡% ó ¡p
El subíndice “p” se refiere al período en consideración, que bien podría ser “m” para mensual,
“s”para semestral ,etc.. Se lee entonces como la tasa de interés periodístico.
VALOR PRESENTE
Es la cantidad inicial de dinero que se entrega o que se toma en préstamo. Es el capital.
Sigla: VP
VALOR FUTURO
Sigla: VF
TIEMPO PERIODO
Intervalo de tiempo durante el cual se gana el interés o en el cual tiene lugar la operación
financiera
Sigla: N
EJERCICIO 1
Una Caja Rural “LOS ANDES”, paga el 5% mensual sobre los depósitos que realicen sus clientes a plazos.
Un analista está encargado de hallar cual es el monto que recibirá el cliente a fin de años si el empieza con
S/30000
DATOS
P 30000 I=P*J*n
J 0.05 MENSUAL
PLAZO 5 AÑOS INTERESES MONTO
n 60 MESES 7500 37500
I=P*j*n=30000*0.05*60 =7500
M=p+I=7500+30000=37500
RESPUESTA: recibirá S/37 500 soles.
EJERCICIO 2
Si juliana una joven vendedora de mariscos en el “MERCADO DE RIO SECO “ deposita en una cuenta de
ahorros S/70 000 y después de 6 meses se tiene un saldo de S/78 000, calcular el valor de los intereses y la
tasa de interés anual.
La palabra tasa significa medir; la tasa de interés (i) se expresa en forma de porcentaje para un período de
tiempo determinado; la tasa de interés en forma matemática se expresa mediante la siguiente relación:
EJEMPLO 3
María una enfermera de 35 años, deposita en la entidad financiera “COMPARTAMOS “la suma de
S/10,000 y al cabo de 4 meses se retira S/10,300 .Ella quiere calcular el valor de los intereses y la tasa de
interés ganada.
Solución:
I= F – P = S/10.300-S/10.000= S/300
I=P*i*n
300=10.000*i*(4/12)
i= 0.09
EJERCICIO 4
Un señor Justino, proveedor de pollos “SAN FERNADO” pago S/2.500,200 por un pagaré de S/2.400,
firmado el 10 de abril de 2019 a un con 4.5% tasa de interés. ¿En qué fecha lo pagó?
EJERCICIO 5
Un inversionista de la empresa de cosméticos BELCORP recibió un pagaré por valor de S/160.000 a un
interés del 5% el 15 de abril con vencimiento a 150 días. Cuál es el monto que pagara el inversionista?
EJERCICIO 6
Rosaura saco un préstamo y debe cancelar S/14.000 a 3 meses, con el 8% de interés. Si el pagará tiene
como cláusula penal que, en caso de mora, se cobre el 10% por el tiempo que exceda al plazo fijado ¿qué
cantidad paga el deudor, 50 días después del vencimiento?
Respuesta: Rosaura por los días de demora tendrá que pagar de mora S/14.478,33
EJERCICIO 7
Mi padre tiene dos préstamos en la entidad financiera confianza debe S/25.000 con vencimiento a 3 meses
Y S/15.000 con vencimiento a 8 meses. Para ello mi padre propone pagar su deuda mediante dos pagos
iguales con vencimiento a 6 meses y un año, respectivamente. Si él me dice que determine el valor de lo
que va pagar al 8% de rendimiento.
Capital a interés simple (días)
Capital o Principal S/. 25,000.00
Interés anual Tipo de interés 8.00%
días Tiempo en días 90
Total intereses en 90 días Intereses S/. 493.15 =(D10*D11*(D12/365))
Total Capital + intereses S/. 25,493
Capital a interés simple (días)
Capital o Principal S/. 15,000.00
Interés anual Tipo de interés 8.00%
días Tiempo en días 240
Total intereses en 240 días Intereses S/. 789.04 =(D10*D11*(D12/365))
Total Capital + intereses S/. 15,789
Solución:
VF = VP (1 + i * t)
Solución DATOS
I=VA*n*i ingresos= 700.00
700,000 = VA*1*0.376 despejamos VA: n= (años) 1
i = 0.376
700,000 VA ?
VA = =UM 1' 861,702.128
0.376
Respuesta:
El Banco CONTINENTAL prestó UM 1’861,702.12
EJERCICIO 9
El Banco SCOTIABANK dio a conocer que en el año 2019 presto un total de 1’583,456.245.si se sabe
que obtuvo fondos al costo de 16% y presta a los microempresarios al 54.5% anual, ganándose así el
38.5% bruto. Si uno de los analistas de este banco tiene dar a conocer los ingresos del 2019 ¿cuánto fue
el ingreso anual en este año?
Capital a interés simple (anual)
Capital o Principal S/. 1,583.45
Interés anual Tipo de interés 37.60%
años Tiempo en años 1.0000
Total intereses en 1 años aprox Intereses S/. 595.38 =(D17*D18)*D19
Total Capital + intereses S/. 2,178.83
Solución DATOS
I=VA*n*i ingresos= ?
I = 1’583,456.245*1*0.376 hallamos I n= (años) 1
i = 0.385
I =1 ’ 583,456.245∗1∗0.376=595,379.548 VA
Respuesta:
Los ingresos anuales del Banco SCOTIABANK fueron de UM595,379.548
EJERCICIO 10
El Banco PICHINCHA obtiene fondos al costo de 8% y presta a los microempresarios al 30.6% anual,
ganándose así el 22.6% bruto. ¿Cuánto dinero se prestó durante este año?, sabiendo que los ingresos
anuales que obtuvo de esta forma fueron de UM 200,000, ¿cuánto dinero prestó?
Capital a interés simple (anual)
Capital o Principal S/. 884.95
Interés anual Tipo de interés 22.60%
años Tiempo en años 1.0000
Total intereses en 1 años aprox Intereses S/. 200.00 =(D17*D18)*D19
Total Capital + intereses S/. 1,084.95
Solución DATOS
I=VA*n*i ingresos= 200.00
200,000 = VA*1*0.226 despejamos VA: n= (años) 1
i = 0.226
200,000 VA ?
VA = =UM 884,955.752
0.226
Respuesta:
El Banco PICHINCHA prestó UM 884,955.752
EJERCICIO 11
Si se sabe que el BANCO INTERBANK invirtió UM 560,00 al 17.2% en locales comerciales dentro del
mallplaza de cayma y ganó UM 25,000. Si un empleado del banco desea saber durante cuánto tiempo se
invirtió el dinero
Solución
DATOS
I=VA*n*i
VA 560,000
25,000
Despejamos n de la fórmula n= =0.3 años I 25,000
560.000∗0.172
i 0.172
I
n= remplazamos losdatos n ?
VA∗i
Respuesta:
El dinero estuvo invertido aproximadamente tres meses lo que equivale a 0.3 años.
EJERCICIO 12
Una empresa distribuidora de menestras LUCIANA.SAC tiene invertido UM 35,000 durante 5½ años a
interés simple y obtiene en total UM 17,250 de ingresos, y el administrador desea saber cuánto fue la
tasa de interés.
Solución
I=VA*n*i
I
Despejamos i de la fórmula i= remplazamos
VA∗n
17 .250
i= =0.089
35 , 000∗5.5
DATOS
Respuesta: VA 35,000
La empresa distribuidora obtuvo el 8% sobre su inversión. I 17,250
i ?
n (años) 5.5
EJERCICIO 13
Una empresa de emprendedores humildes de calzado CUEROMAX tiene invertido UM 12.000 durante
4½ años a interés simple y obtiene en total UM 30,250 de ingresos, y los socios desean saber fue la tasa
de interés.
DATOS
I=VA*n*i VA 12,000
I 3,250
I i ?
Despejamos i de la fórmula i= remplazamos
VA∗n n (años) 4.5
3.250
i= =0.06
12,000∗4.5
Respuesta:
La empresa de calzado obtuvo el 6% sobre su inversión.
4.4MONTO
El monto es la suma del capital original más los intereses generados en el transcurso del tiempo
Esto es: MONTO = CAPITAL + INTERES
VF =VA (1+n∗i)
Fórmula para el monto (VF) a interés simple de un capital VA, que devenga interés a la tasa i
Durante n años.
EJERCICIO 14
Una industria TEXTIL ATLAS EIRL obtiene un préstamo en el banco AZTECA de S/15.000 para sacar
su nueva colección de otoño, este préstamo SE REALIZA AUNA TASA DE INTERES al 23% anual
por el lapso de 5 años. Si el gerente de esta empresa textil desea saber cuál será el monto al finalizar el
tiempo.
Capital a interés simple (anual)
Capital o Principal S/. 1,500.00
Interés anual Tipo de interés 23.00%
años Tiempo en años 5.0000
Total intereses en 1 años aprox Intereses S/. 1,725.00 =(D17*D18)*D19
Total Capital + intereses S/. 3,225.00
VF =VA (1+n∗i)
Solución: DATOS
VA 15,000
VF =15,000 (1+ 0.23∗5 )=S /32,250
VF ?
i 0.23
n (años) 5
EJERCICIO 15
Sumila una joven comerciante de verduras del mercado “24 DE JUNIO “se hizo un préstamo para tener
mercadería S/4.500 en la financiera CREDICORP, su analista le recomendó que su prestamos se pague
en un periodo de 5 meses y 10 días al 31% anual, se pide sumila a su analista saber cuál es el monto que
terminara pagando ¿Cuál es el monto?
Capital a interés simple (anual)
Capital o Principal S/. 1,500.00
Interés anual Tipo de interés 23.00%
años Tiempo en años 5.0000
Total intereses en 1 años aprox Intereses S/. 1,725.00 =(D17*D18)*D19
Total Capital + intereses S/. 3,225.00
VF =VA (1+n∗i)
Solución: DATOS
VA 4,500
0.31∗160
VF =4,500 1+( 360 )
=S /5,120 VF
i
?
0.31
n (días) 160
Sn
i)
=
P
(1
+
S
P -n
I
i)
=
S
(1
P
+
EJERCICIO 17
La señora yola dueña de una tienda de abarrotes quiere Calcular el monto acumulado al cabo de 5 años, si
ella empezó su tienda de abarrotes con un capital inicial de S/ 6,500 soles y lo deposito en el “BANCO
CONTINENTAL “con una TEA de 15%.
DATOS
P(principal) 65000
EJERCICIO 18
María Joaquina trabajadora de Essalud recibió su sueldo de S/ 4 000 soles y lo va a depositar en el
BANCO INTERBANK durante un 10 meses con una tea de 13% ¿cuál será el monto que recibirá
durante ese periodo? .
P(principal) 4000
10
12
S=4000(1+0.13)
S=S /4 428,86
RESPUESTA: El monto que obtendrá durante esos 10 meses es de
S/4 428,86 soles
EJERCICIO 19
Si Luciana una joven secretaria de la IEP JOULE –CAYMA cuenta con un capital de 7500 para realizar
un viaje pero durante 25 días depositara su capital a la FINANCIERA COMPARTAMOS y esto con una
TEM de 3% .
CÁLCULO INTERÉS COMPUESTO
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 7,500.00 Intereses producidos S/. 187.04
Interés 3% Capital + intereses S/. 7,687.04
Período de la tasa de interés Mensual
Período inversión o deuda en meses 0.83
Veces que capitaliza durante el mes 1
P(principal) 7500
25
S=7500(1+0.03) 30
S=S /7 687,036
EJERCICIO 20
Un joven inversionista desea calcular el monto que produjo su capital inicial de S/ 13,000 soles
colocado en un BANCO AZTECA desde el 7 de julio al 25 de septiembre del 2020 . El capital genera
una TET de 2%
83
S=13000(1+0.02) 90
S=S /13359,25
RESPUESTA: El monto que obtendrá durante esos 25 días es de
S/13 359,25 soles
EJERCICIO 21
José un trabajador empresario de la empresario ALICORP Qué monto deberá pagarse por un sobregiro
bancario de 12,000 vigente desde el 7al 30 de julio del 2020, si el banco INTERBANK cobra una TEM de
2,5%?
CÁLCULO INTERÉS COMPUESTO
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 12,000.00 Intereses producidos S/. 269.67
Interés 2.5% Capital + intereses S/. 12,269.67
Período de la tasa de interés Mensual
Período inversión o deuda en meses 0.90
Veces que capitaliza durante el mes 1
DATOS
27
S=12000(1+0.025)30
S=S /12269.67
RESPUESTA: El monto que obtendrá durante esos 23 días es de
S/12 269.67 soles
EJERCICIO 22
José Luís un joven estudiante de banca y seguros quiere saber qué cantidad de dinero necesita
invertir en el BANCO CONTINENTAL en la fecha 4 de julio del 2020 , de un bono cuyo valor
nominal es 35,000 que genera una TEA de 8% y debe redimir el 28 de diciembre del mismo año.
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 33,700.37 Intereses producidos S/. 1,299.63
Interés 8.0% Capital + intereses S/. 35,000.00
Período de la tasa de interés Diaria
Período inversión o deuda en días 0.49
Veces que capitaliza durante el día 1
DATOS
S(monto) 35000
remplazamos en la formula
−177
P=35000 (1+ 0.08) 360
P=S /33700.37
RESPUESTA: El monto que obtendrá durante esos 23 días es de
S/33700.37 soles
EJERCICIO 23
Don Pepe Dueño De La Tienda De Abarrotes “La Canasta Brava”, Él Le Pregunta A su Analista a que
tasa efectiva mensual su capital de s/ 12,000 se convirtió en un monto de s/ 12 534,23 si se colocó en el
BCP desde el 5 de agosto al 15 de noviembre del 2020?
DATOS
S 1n
S(monto) 12 534,23 i= ( )
P
−1
P(principal) 12 000
i=0.74 % TEM
RESPUESTA: La tasa efectiva mensual es de 0.74 %
EJERCICIO 24
Dora la esposa de juan dueño de la panificadora ” los ángeles” desea saber en cuanto tiempo un capital
de 8 ,000 que es destinado para la elaboración de 1000 pasteles se habrá convertido en un monto de
8,320 si dicho capital original se colocó en la FINANCIERA CONFIANZA y percibe una TEA de 8%
DATOS
S
S(monto) 8 320 log ( )
P
n=
P(principal) 8 000 log (1+i)
remplazamos en la formula
i(tasa de 0.08 anual
interés)
8320
log ( )
8000
n=
log (1+0.08)
RESPUESTA: El tiempo que demorara su capital en convertiré el monto que desea Dora es de 6 meses y 3 días.
n1 n2 n3 nz
S = P[(1+i1) (1+i2) (1+i3) … (1+iz) ]
EJEMPLO 25
Piero dueño de su negocio de carnicería del mercado “1 de junio “le quiere preguntar a su analista de
compartamos. Cual es el monto compuesto que originó un depósito de ahorro de S/ 12 000 colocado a
plazo fijo en la FINANCIERA COMPARTAMOS del 2 de julio al 28 de octubre del 2020 , con una
TEA de 22.5%. En este plazo la TEA bajó a 21% el 19 de julio y a 19.5% el 10 de setiembre.
P(principal) 12 000
2/7 19/8 10/9 28/10
17 53 48
360 360 360
S=12000(1+0.225) (1+0.21) (1+0.195)
S=S /12759 .89
EJERCICIO 26
La empresa chocolatera arequipeña IBERICA abrió el 5 de julio una cuenta con un principal de 35,000 a
un plazo fijo de 90 días en el BANCO CONTINENTAL que pagaba una tasa de interés efectiva variable.
Se sabe que las tasas de interés fueron las siguientes: cuál será el monto al termina el plazo
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 35,000.00 Intereses producidos S/. 1,013.43
Interés 1.8% Capital + intereses S/. 36,013.43
Período de la tasa de interés Mensual
Período inversión o deuda en meses 1.60 S/. 37,022.74
Veces que capitaliza durante el mes 1 capital + interes variables
48 20 22
S=35000(1+0.018) 30 ( 1+ 0.23) 360 (1+0.045) 60
S=S /37 022,73
DATOS
TEA=9%
S(MONTO 30000 TEA =7%
)
h1=41 dias h2=130 dias
H= DIAS 171 días
aplicamos la formula
30000
P= 41 130
( 1+0.07 )360 ( 1+0.09 )360
P=S /28857.56
RESPUESTA: Debe abrir la cuenta con 28 857.56 soles
49
S=6541,37(1+0.085) 360 =6700,78
32
360
S=6700,78(1+0.1) =6757.79
EJERCICIO 29
la empresa BACKUS le ordeno a uno de su sus contadores que le diga ,cuál será el monto compuesto
devengado en un bimestre por una inversión de 8,320 colocada en el BCP a una TNA de 17%, con
capitalización trimestral.
CÁLCULO INTERÉS COMPUESTO
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 8,200.00 Intereses producidos S/. 230.72
Interés 4.3% Capital + intereses S/. 8,430.72
Período de la tasa de interés Anual
Período inversión o deuda en años 0.67
Veces que capitaliza durante el año 1
j n
DATOS S=P (1+ )
m
P(principal) 8 320
j (tasa de 0.17 anual
interés
vencida)
0.17 60
F(plazo de la 360 días S=8200(1+ ) 90
TN) 4
F(plazo del 90 días
periodo
capitalizable)
M(periodo 360/90=4 S=S /8 430,71
capitalizable)
H 60
n (periodo de 60/90
RESPUESTA: El monto será de S/8 430,71
la tasa)
7. ANUALIDADES
Es un conjunto de pagos iguales realizados a intervalos iguales. Se conserva el nombre de anualidad
por estar ya muy arraigado en el tema, aunque no siempre se refieren a periodos anuales de pago.
Algunos ejemplos de anualidades son:
• Los pagos mensuales por renta.
• El cobro quincenal o semanal de sueldos.
• Los abonos mensuales a una cuenta de crédito.
• Los pagos anuales de primas de pólizas de seguro de vida.
EJERCICIO 30
Lorena una estudiante de banca y seguros quiere saber cuál es el monto de S/18 000
semestrales depositados durante 5 años y medio en una cuenta bancaria del Banco Continental
que rinde 14% capitalizable semestralmente
Tasa 7.00%
Capitalizaciones (semestral) 2
Periodos semestral 11
Monto S/. 18,000.00
TEA 7.12%
Anualidad Anticipada S/. 284,104.79
S=R (((1+i)n−1)/i)
DATOS
R 18 000
S=18000(((1+0.07)11−1)/0.07)
i 0.14/2 0.07
n 5.5(2) 11 S=S /284 104.78
MONTO DE ANUALIDAD
EJERCICIO 31
Ángela dueña de una tienda de frutas del mercado “los incas” deposita cada 6 meses S/100 en una cuenta
de ahorro la cual le produce interés al 3% convertible semestralmente. El primer depósito se hizo cuando
el hijo de Ángela tenía 6 meses de edad. ¿Cuánto tendrá cuando tenga 21 años?
S/ 5792.71
o Se aplicó esta función de VF porque nos pide el monto de un dinero que es convertible
mensualmente, es decir lo que se va a tener dentro de un tiempo determinado.
o Se resuelve la función y obtengo el monto de la anualidad.
EJERCICIO 32
José es un joven analista del BANCO INTERBANK para ello tiene que saber ¿Cuánto imposiciones de
S/.500.00 anticipadas serán necesarias ahorrar para acumular un monto de S/.5,584.36 en un banco que
paga una TNA el 24% con capitalización mensual?
S=R (((1+i)n−1)/i)
DATOS
R 50000
5584.36=50 000(((1+0 .02)n −1)/0.02)
i 0.24/12 0.02
S=5584.36 n=¿10 meses
fórmula de excel
# de period, = nper(2%,-500,, 5584.36,1) = 10.00
S/.5,584.36
R R R R ..................................................... R
0 1 2 3 .............................................. 9 10 meses
EJERCICIO 33
Luis trabajador de la empresa ALICORP y desea ¿Cuál será la imposición mensual constante a pagar
por un préstamo bancario de corto plazo de S/. 10,000.00, reembolsable con 4 cuotas anticipadas
aplicando una TEM del 3%?. Calcular además el préstamo neto
carga de datos
n periodos de rentas valor futuro tasa de interés
capitalización 2%
R R R R
0 1 2 3 4
EJERCICIO 34
María socia de la peluquería SHOP GIRL está trabajando con la CAJA AREQUIPA Y desea saber
¿Qué monto se acumulará al término del 4to. Mes si hoy y durante 3 meses consecutivos se depositan
S/. 100 en una cuenta de ahorros percibiendo una TNA del 24% con una capitalización mensual?
carga de datos
n periodos de rentas valor futuro tasa de interés
capitalización 2%
R R R R
0 1 2 3 4
EJERCICIO 35
Un local comercial ubicado en la avenida ejercito frente al TABLON y es alquilado por 4 meses con
pagos anticipados de S/. 500. ¿Cuál es el valor actual del contrato de arriendo aplicando una TEM del
3%
R R R R
0 1 2 3 4
EJERCICIO 36
El inversionista limeño dueño de la carnicería JOHNS.SAC. y desea Calcular el importe de la
imposición mensual anticipada que al cabo de 4 meses permitirán acumular S/. 5,000.00 ganando una
TEM de 3%.
fórmula de excel
renta = pago(3%,4,,5000,1) = -1,160.33
S/. 5,000.00
R R R R
0 1 2 3 4 meses
EJERCICIO 37
Dora tiene un familia muy amplia y quiere comprase un nueva vivienda para ello ella tiene que
Calcular el valor de contado de la propiedad vendida en las siguientes condiciones: S/20.000 de
contado; S/1.000 por mensualidades vencidas durante 2 años y 6 meses y un último pago de
S/2.500 un mes después de pagada la última mensualidad. Para el cálculo, debe utilizar el
9% con capitalización mensual.
Valor Presente de una serie uniforme
con anualidad vencida
Sintaxis n
(1+ i) -1
(P/A, i%, n)
VP = A n
i * (1+ i)
Tasa Per. Nper ANUALIDAD VP
0.75% 30 10,000 267,751
i =0,09/12=0,0075
P = 1.000[¨ 1 – (1+ 0, 0075)-30 ]=26.775,08 DATOS
0,0075 i(tasa de 0.09
interés)
2.500(1+0,0075)-31=1.983,09 A 1000
26.775,08 + 1.983,09 + 20.000 = S/48.758,17
EJERCICIO 38
La empresa Kola Real Huaranguillo Arequipa le dio la orden a su empleado encargado que compre un
equipo de embotelladora para agilizar su producción, para ello tiene que saber Cuál es el valor de
contado de un equipo comprado con el siguiente plan:
S/14.000 de cuota inicial; S/1.600 mensuales durante 2años 6 meses con un último pago de S/2.500, si
se carga el 12% con capitalización mensual?
Valor Presente de una serie uniforme
con anualidad vencida
Sintaxis n
(1+ i) -1
(P/A, i%, n)
VP = A n
i * (1+ i)
Tasa Per. Nper ANUALIDAD VP
1.00% 30 1,600 41,292
i =0,12/12=0,01
DATOS
P = 1.600[¨ 1 – (1+ 0, 01) -30
]=41.292,33 i(tasa de 0.12
0,01 interés)
2.500(1+0,01)-31=1.836,44 A 1600
41.292,33 + 1.836,44 + 14.000 = 57.128,78
EJERCICIO 39
La minería de CERRO VERDE en explotación tiene una producción anual de S/8’000.000y se
estima que se agotará en 10 años. Para ello su empleado tienes que Hallar el valor presente de la
producción, si el rendimiento del dinero es del 8%.
DATOS
i(tasa de 0.18
P = 8.000.000[¨ 1 – (1+ 0, 08) -10
]=53.680.651,19 interés)
0,08 A /8’000.000
RESPUESTA: El valor de su producción es de
S/53.680.651,19
EJERCICIO 40
Mi tío Juan nos cuenta que al momento de nacer su hija, un señor que le debía por sus servicios como
ingeniero le depositó S/1.500 en una cuenta que abona el 8%; dicha cantidad la consigna cada
cumpleaños. Si al cumplir 12 años, aumento sus consignaciones a S/3.000. Me dijo que calcule cual
será la suma que tendrá a disposición de ella a los 18 años.
0,08
24.968,23(1 + 0,08)7 =42.791,16
EJERCICIO 41
Si josefina por ser enfermera particular su jefe le deposita S/100 al final de cada mes en su cuenta que
abona el 6% de interés, capitalizable mensualmente. Y desea sabe cuál será su saldo en la cuenta, al cabo
de 20 años.
Valor Futuro de una serie uniforme
con anualidad vencida
Sintaxis n
(1+ i) -1
(F/A, i%, n) VF = A
i
Tasa Per. Nper ANUALIDAD VF
1% 240 100.00 46,204
0,06 /12 =0,005 tasa mensual
F = 100[¨ (1 + 0, 005)240 -1] =46.204,09
0,005
Sintaxis
(P/A, i%, n)
Tasa Per. Nper ANUALIDAD VP
9.53% 15 2,400,000 20,542,294
Datos a completar: Resultado de la operación
Capital S/. 20,542.75 Intereses producidos S/. 12,951.70
Interés 8.5% Capital + intereses S/. 33,494.44
Período de la tasa de interés Mensual
Período inversión o deuda en meses 6.00
Veces que capitaliza durante el mes 1
.
VP = 2.400.000 [1 - (1 + 0,0953)-15 ]
0,0953
VP = 20.542.748,85
20.542.748,85 (1 + 0,08)-6 = 12.951.716 Respuesta.
EJERCICIO 43
La compañía frutera DEL SUR S.A.C sembró cítricos que empezaran a producir dentro de 5 años. La
producción anual se estima en S/400.000 y ese rendimiento se mantendrá por espacio de 20 años.
Hallar con la tasas del 6% el valor presente de la producción.
Valor Presente de una serie uniforme
con anualidad vencida
Sintaxis n
(1+ i) -1
(P/A, i%, n)
VP = A n
i * (1+ i)
Tasa Per. Nper ANUALIDAD VP
6.00% 20 400,000 4,587,968
VP = 400.000 [1 - (1 + 0,06)-20 ]
0,06
VP = 4587968,487 (1 + 0,06)-5 = 3428396,90
EJERCICIO 44
EJERCICIO 45
Una deuda contraída con el banco CONTINENTAL al 8% nominal, debe cancelarse con 8 cuotas
semestrales de
S/20.000 c/u, con la primera obligación por pagar dentro de 2 años. Sustituirla por una obligación
equivalente pagadera con 24 cuotas trimestrales, pagándose la primera de inmediato.
EJERCICIO 46
María es una empresaria de artefactos “Electrik “deuda de S/20.000 debe amortizarse con 12 pagos
mensuales vencidos. Hallar el valor de estos, a la tasa efectiva del 8%, y elaborar el cuadro de
amortización para los dos primeros meses.
EJERCICIO 42
Javier un alumno de banca y seguros que se encuentra en cuarto ciclo, decide que va a comprar un celular
"SAMSUNG A 80 PRO" banco le cobrara una tasa de interés efectiva anual del 40%,para pagarlo en un año y medio
¿Cuál será la cuota mensual que pagara el alumno Javier? ¿Cuánto pagara de intereses durante los primeros 8
meses?
MES INTERES
ANUAL MENSUAL 1 S/. 142.18
PRINCIPAL 5500 2 S/. 136.02
PRESTAMO 5000 3 S/. 129.69
TASA 40% 2.84% 4 S/. 123.17
DURACION 1.5 18 5 S/. 116.48
6 S/. 109.59
CUOTA MENSUAL S/. 358.75 7 S/. 102.50
8 S/. 95.21
TOTAL S/. 954.84
CUADRO DE AMORTIZACION
MES CUOTA MENSUAL AMORTIZACION INTERES SALDO
1 S/. 358.75 S/. 216.57 S/. 142.18 S/. 4,783.43
2 S/. 358.75 S/. 222.73 S/. 136.02 S/. 4,560.70
3 S/. 358.75 S/. 229.07 S/. 129.69 S/. 4,331.63
4 S/. 358.75 S/. 235.58 S/. 123.17 S/. 4,096.05
5 S/. 358.75 S/. 242.28 S/. 116.48 S/. 3,853.77
6 S/. 358.75 S/. 249.17 S/. 109.59 S/. 3,604.61
7 S/. 358.75 S/. 256.25 S/. 102.50 S/. 3,348.35
8 S/. 358.75 S/. 263.54 S/. 95.21 S/. 3,084.81
9 S/. 358.75 S/. 271.03 S/. 87.72 S/. 2,813.78
10 S/. 358.75 S/. 278.74 S/. 80.01 S/. 2,535.04
11 S/. 358.75 S/. 286.67 S/. 72.09 S/. 2,248.37
12 S/. 358.75 S/. 294.82 S/. 63.94 S/. 1,953.55
13 S/. 358.75 S/. 303.20 S/. 55.55 S/. 1,650.35
14 S/. 358.75 S/. 311.82 S/. 46.93 S/. 1,338.53
15 S/. 358.75 S/. 320.69 S/. 38.06 S/. 1,017.83
16 S/. 358.75 S/. 329.81 S/. 28.94 S/. 688.02
17 S/. 358.75 S/. 339.19 S/. 19.56 S/. 348.83
18 S/. 358.75 S/. 348.83 S/. 9.92 S/. 0.00
EJERCICIO 43
Una señora trabajadora de la municipalidad del distrito de cayma ,tiene una cuenta de S/20,000 soles
en la finaciera de inversion de" credicoop" el cual paga 10% anual ¿Cuánto dinero tendra despues de
4 años?
S/.
VA 20,000.00
PAGO 0
N PER 4 AÑOS
TASA 10%
S/.
VF 29,282.00
AÑO VA TASA PAGO SALDO
1 S/. 20,000.00 S/. 2,000.00 0 S/. 22,000.00
2 S/. 22,000.00 S/. 2,200.00 S/. 24,200.00
3 S/. 24,200.00 S/. 2,420.00 S/. 26,620.00
4 S/. 26,620.00 S/. 2,662.00 S/. 29,282.00
RPTA DENTRO DE 4 AÑOS TENDRA S/29,282 SOLES
EJERCICIO 44
Django desea comprar una MOTO HILUX 2020, ya que esta época de la pandemia del covid 19 donde se
encuentra accesible el transporte publico, puesto que él tiene que llegar a tiempo a su trabajo .el costo de la
motocicleta es de s/3,650 soles .El decide dar una cuota inicial de s/1,000 soles y el saldo restante lo desea
cancelar en 4 cuotas iguales cada 3 meses. ¿Cuánto pagara Django cada mes si la tasa de interés que se cobra
es del 1.18%?
RPTA
DJANGO DEBERA PAGAR TRIMESTRALMENTEUNA CUOTA DE S/755.99 SOLES
EJERCICIO 45
Don Pedro necesita disponer de s/3,000 dentro y lo desea pagar en 6 meses, para el pago de la
matrícula de hijo. Si el banco "AZTECA"le ofrece el 3.5% mensual, cuánto deberá depositar el
primer mes para lograr su objetivo, siendo este proceso a una razón de 1.33
capital co 3000.000
Duracion (MESES) duracion 6 mensualidad aprox
interes i 3.5% a 225.966366
razon 1.33
MES MENSUALIDADINTERESESAMORTIZACIONCAP.VIVO CAP.AMORT
0 3,000.00
1 225.97 105.00 120.97 2,879.034 120.97
2 300.54 0.21 300.33 2,578.708 421.29
3 399.71 0.00 399.71 2,178.998 821.00
4 531.62 0.05 531.57 1,647.427 1,352.57
5 707.05 0.00 707.05 940.377 2,059.62
6 940.38 0.00 940.38 0.000 3,000.00
RPTA
SI DON PEDRO DESEA SACAR EL PRESTAMO EL PRIMER MES PAGARA S/225.96 SOLES
EJERCICIO 46
Flor es una trabajadora de ventas en SAGA FALABELLA , ella esta pensando en irse de viaje con
sus amigas , pero para ello tendría que solicitar un préstamo a la entidad financiera CAJA
SULLANA ,Si lo que ella puede pagar mensualmente está en un aproximado de s/875soles y lo
quiere pagar en 12 meses con un tasa de interés de 4.3% y una razón de 1.85 ,cual sería el monto que
ella puede solicitar para que le sedan el préstamo.
capital co
Duracion (MESES)
duracion 12 monto aprox
interes i 4.3% a 8487.51066
razon 1.01
PRIMERA
MESUALIDAD 875
RPTA
FLOR PODRA RECIBIR APROXIMADAMENTE UN MONTO DE S/8487.51 SOLES SEGÚN SU INGRESO
EJERCICIO47
Claudia una joven analista de créditos ,se encuentra con su cliente Don Juan quien tiene una bodega
en cayma , el le pide a su analista un préstamo ,para ello don Juan dice que sus ingreso mensuales
para pagar seria de s/1,250 soles y el monto que le den lo va a pagar en 9 meses .la analista dice que
le proporcionara el préstamo pero primero analizara cual podría ser su monto ¿Cuál será el monto
que le podrían dar a Don Juan ,si la tasa de interés es de 5.1% con una razón de 0.85?
capital co
Duracion (MESES)
duracion 9 monto aprox
interes i 5.1% a 2755.13111
razon 0.85
PRIMERA
MESUALIDAD 650
RPTA
Según la analista Don Juan recibirá un monto aproximado des/2755.13
soles
Bibliografía