Scribd
Cargar
133 vistas2 páginas

Ejercicio Aplicativo en Excel Desarrollado Por El Estudiante

Una empresa planea invertir $4.8 millones el próximo año, financiando el 40% con capital propio y el 25% con deuda a largo plazo. Se proyectan utilidades operacionales de $6.4 millones. Se debe determinar la posición de liquidez y rentabilidad inicial de la empresa, y cómo cambiaría si transformara parte de la deuda corto plazo a largo plazo o viceversa.

Cargado por

Dazh Guadalupe
Derechos de autor
© © All Rights Reserved
Formatos disponibles
Descargue como XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd
Descargar como xlsx, pdf o txt
133 vistas2 páginas

Ejercicio Aplicativo en Excel Desarrollado Por El Estudiante

Una empresa planea invertir $4.8 millones el próximo año, financiando el 40% con capital propio y el 25% con deuda a largo plazo. Se proyectan utilidades operacionales de $6.4 millones. Se debe determinar la posición de liquidez y rentabilidad inicial de la empresa, y cómo cambiaría si transformara parte de la deuda corto plazo a largo plazo o viceversa.

Cargado por

Dazh Guadalupe
Derechos de autor
© © All Rights Reserved
Formatos disponibles
Descargue como XLSX, PDF, TXT o lea en línea desde Scribd
Descargar como xlsx, pdf o txt
Descargar como xlsx, pdf o txt
Está en la página 1/ 2

EJERCICIO APLICATIVO EN EXCEL DESARROLLADO POR EL ESTUDIANTE

Una empresa que el próximo año financiaría su inversión total de $4´800,000 en un 40% con capi
y el resto con pasivo a corto plazo, ha proyectado obtener para ese mismo periodo utilidades ope
de ello, determine lo siguiente:

a. Cuál sería la posición de liquidez y rentabilidad que asumiriía en primera instancia.


b. Qué ocurriría con la liquidez y rentabilidad de la empresa, si ésta asumiera una estrategia
más agresiva para administrar el capital de trabajo (transformando el 40% de la deuda de largo
c. Que ocurriría con la liquidez y rentabilidad de la empresa, si esta asumiera una estrategia más
admnistrar el capital de trabajo (transformando el 80% de la deuda de corto plazo en alrgo plaz

Nota: Para el desarrollo del ejercicio considere que la tasa de interés de corto plazo es 6%, la de l
a la renta es de 20%, los activos circulantes representan el 35% de la inversión.

Nota: Para el desarrollo del ejercicio considere que la tasa de interés de corto plazo
a la renta es de 20%, los activos circulantes representan el 35% de la inversión.

%
+ Activos Circulantes 35%
+ Activos Fijos 65%
+ Otros Activos
= Activo Total
Balance General
+ Pasivo Circulante 35%
+ Pasivo a Largo Plazo 25%
+ Patrimonio 40%
= Pasivo Total
= Resultado Operacional
- Interes financieros
Estado de Resultado = Resultado antes de impuesto
- Impuesto
= Resultado neto
Analisis Financiero Capital de trabajo neto
Razón Circulante
Rentabilidad sobre el patrionio (ROE)

Tasa de interes de corto plazo 6%


Tasa de interes de largo plazo 14%
Impuesto a la renta 20%
R EL ESTUDIANTE

4´800,000 en un 40% con capital propio, 25% con pasivo a largo plazo
mismo periodo utilidades operacionales por $6´400,000. En función

primera instancia.
asumiera una estrategia
do el 40% de la deuda de largo plazo en corto plazo).
asumiera una estrategia más conservadora para
da de corto plazo en alrgo plazo).

és de corto plazo es 6%, la de largo plazo es 14%, el impuesto


la inversión.

tasa de interés de corto plazo es 6%, la de largo plazo es 14%, el impuesto


an el 35% de la inversión.

Situación Inicial %
1,680,000.00 1,680,000.00
3,120,000.00 3,120,000.00
-
4,800,000.00 4,800,000.00
1,680,000.00 16% 768,000.00 80%
1,200,000.00 40% 1,920,000.00
1,920,000.00 44% 2112000
4,800,000.00 4,800,000.00
6,400,000.00 6,400,000.00
- 268,800.00 - 314,880.00
6,131,200.00 6,085,120.00
- 1,226,240.00 - 1,217,024.00
4,904,960.00 4,868,096.00
- 912,000.00
1 2.2
2.55 2.30

También podría gustarte