Tarea 4 Presupuesto Empresarial
Tarea 4 Presupuesto Empresarial
Tarea 4 Presupuesto Empresarial
ESCUELA DE NEGOCIOS
CARRERA:
Contabilidad Empresarial
ASIGNATURA:
Presupuesto Empresarial
FACILITADOR@:
Milagros Cabrera
PARTICIPANTE:
ID:
100038123
1. Objetivo de la inversión
Debe conocer la razón de por qué quiere ahorrar o invertir, o bien, postergar su
consumo de hoy, por el futuro, para irse de vacaciones o comprarse un auto.
2. Nivel de riesgo tolerado y rentabilidad deseada
Debe evaluar cuál es su nivel de tolerancia a las variaciones asociadas al
precio de los activos v/s lo que espera ganar con la inversión.
3. Liquidez de la inversión
Es el grado de convertibilidad del activo en efectivo sin afectar su valor. Esta
variable se asocia con el momento en que se desee retirar la inversión.
4. Plazos de la inversión
Es una variable que se asocia directamente al objetivo de la inversión.
5. Necesidades de flujo intermedio
Se refiere a la necesidad de flujos periódicos o no, que tiene el inversionista. Al
respecto, cabe señalar que existen instrumentos que pagan flujos intermedios,
otros desconocidos y otros sólo al final (Ejemplos: letras hipotecarias, acciones,
bonos cero cupón o depósito a plazo fijo).
6. Acceso al mercado
Se refiere a la posibilidad de comprar o vender un instrumento en el mercado
primario y secundario.
7. Unidades de valor y reajustabilidad
La unidad en que se expresa el instrumento, puede ser UF, IPC, US$, etc.
Un(a) inversionista de acuerdo a sus requerimientos puede elegir un tipo de
reajustabilidad en lugar de otro.
8. Costos asociados a la inversión
Para realizar determinadas inversiones, en ciertas ocasiones es necesario
incurrir en un costo financiero, por ejemplo, al invertir en un fondo mutuo se
debe pagar una remuneración a la sociedad administradora y, en determinados
casos, una comisión de colocación.
9. Tributación de las inversiones
Es importante analizar el impuesto a las que están afectas las rentas
generadas por las inversiones, al igual que los beneficios tributarios que éstas
otorgan.
10. Resguardos y garantías
Existen instrumentos que cuentan con garantías específicas de pago, en caso
que el emisor no pueda cumplir con sus obligaciones.
Conclusión: